Khi bạn tìm hiểu về chính sách bảo vệ tài sản ủy thác của các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài, bạn thường sẽ thấy các nhà môi giới được liệt kê với hai lựa chọn "bảo vệ tài sản ủy thác" và "tài khoản tách biệt". Tuy nhiên, bạnkhông thể xác định liệu tiền của mình có được hoàn trả hay. Ngay cả khi ghi "có bảo hiểm", bảo hiểm đókhông nhất thiết có hiệu lực nếu nhà môi giới phá sản.
Bài viết này trực tiếp xem xét các trang web chính thức, giấy chứng nhận bảo hiểm và điều khoản dịch vụ của 14 nhà môi giới ngoại hối nước ngoài, tóm tắt các phương thức quản lý quỹ và chi tiết về chính sách bồi thường cùng với ngày xác minh . Ngoài ra, dựa trên các nguồn thông tin chính thống, bài viết còn chỉ ra những điều khoản nào quy định việc bảo vệ lòng tin cho các nhà môi giới ngoại hối trong nước và điều gì thực sự đã xảy ra với các công ty phá sản.
Kết luận | Những điểm chính liên quan đến bảo vệ lòng tin trong giao dịch ngoại hối quốc tế (tính đến tháng 9 năm 2026)
- Sự khác biệt giữa bảo vệ bằng quỹ ủy thác và quản lý tách biệt nằm ở "ai nắm giữ quỹ ". Với quỹ ủy thác, tiền được giữ bởi một ngân hàng ủy thác bên ngoài công ty , có nghĩa là các chủ nợ không thể tiếp cận chúng ngay cả khi công ty phá sản. Với quản lý tách biệt, công ty chỉ đơn giản là giữ các sổ sách riêng biệt; tiền vẫn nằm trong phạm vi công ty.
- Trong số 14 công ty được khảo sát, chỉ có ba công ty (Tradeview vàAXIORY) sử dụng thuật ngữ "ủy thác" để mô tả dịch vụ của họ . Tuy nhiên, cả hai công ty này đều không tiết lộ tên ngân hàng ủy thác hoặc số tiền ủy thác tối đa . Hầu hết các công ty còn lại sử dụng thuật ngữ "quản lý tách biệt".
- Có một nhà môi giới mà phần giải thích trên trang web chính thức và điều khoản dịch vụ của họ không nhất quán .BigBosscác khoản tiền tương ứng với số tiền đầu tư của bạn", Hướng dẫn chính thức của nêu rõ rằng "chúng tôi sẽ tách biệt trong khi điều khoản dịch vụ của họ quy định rằng họ sẽ giữ tiền của khách hàng như tài sản thế chấp và có thể chuyển chúng giữa các tài khoản mà không cần báo trước.
- Có bốn loại "bồi thường", và chúng đều có nội dung hoàn toàn khác nhau: ① Quỹ bồi thường theo luật định ② Bảo hiểm trách nhiệm dân sự ③ Bảo hiểm bồi thường thiệt hại cho khách hàng ④ Quỹ của các cơ quan giải quyết tranh chấp.② và ④ không hoạt động trong trường hợp công ty phá sản.
- Ba công ty đã công khai giấy chứng nhận bảo hiểm của họ .HFMTrang web tiếng Nhật của ghi "5 triệu euro", nhưng giấy chứng nhận lại ghi "5.000.000 USD " , tổng số tiền bao gồm bảo hiểm trách nhiệm nghề nghiệp và phí pháp lý .FXGTGiấy chứng nhận của cũng ghi 1.000.000 EUR, tổng số tiền bao gồm phí, được chia sẻ với các công ty liên kết , và ghi rõ "không có quyền nào được cấp cho người sở hữu".
- Theo quy định, quỹ bồi thường của Ủy ban Tài chính không bao gồm "các vụ phá sản ảnh hưởng đến tất cả khách hàng của công ty". Do đó, đây không phải là hệ thống có thể được sử dụng trong trường hợp phá sản.
- FSCS (lên đến 85.000 bảng Anh) và ICF (90% và lên đến 20.000 euro) thường không áp dụng cho các tài khoản được sử dụng từ Nhật Bản. Điều này là do cư dân Nhật Bảnthườngvới các công ty ở các quốc gia như Seychelles, Mauritius và Vanuatu,những quốc gia không thuộc sự quản lý của FCA (Cơ quan quản lý tài chính Anh) hoặc CySEC (Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Síp).Một số công ty có các công ty con thuộc CySEC/ASIC trong tập đoàn của họ, nhưng kết quả phụ thuộc vào công ty mà bạn ký hợp đồng.
- Sự sụp đổ quả thực đang xảy ra. GEMFOREX (Gemtrade LLC) đã ngừng hoạt động và mất khả năng thanh toán vào ngày 31 tháng 5 năm 2023,và tính đến tháng 2 năm 2026, quá trình thanh lýđang
- Việc bảo vệ quỹ tín thác đối với ngoại hối nội địa là bắt buộc theo luật . Ngoại hối giao dịch ngoài sàn (OTC) phải được quản lý riêng biệt theo Điều 43-3, Khoản 1 của Luật Công cụ Tài chính và Giao dịch , và các yêu cầu đối với các quỹ tín thác đó được quy định trong Nghị định Văn phòng Nội các Điều 143-2, "Quỹ tín thác quản lý tách biệt khách hàng".
*Bài viết này được nhóm biên tập MoneyCharger thực hiện theo chính sách biên soạn nội dung của họ. Phương thức quản lý quỹ và hệ thống hoa hồng của mỗi công ty đã được xác minh vào tháng 9 năm 2026 bằng cách kiểm tra văn bản gốc trên trang web chính thức, phần Hỏi đáp chính thức, điều khoản dịch vụ và giấy chứng nhận bảo hiểm (bao gồm cả phiên bản tiếng Anh) (URL nguồn và ngày xác minh được ghi rõ trong bảng ở phần chính của bài viết). Hệ thống quản lý quỹ và điều kiện hoa hồng có thể thay đổi theo quyết định của nhà môi giới . Vui lòng tự kiểm tra thông tin mới nhất trước khi mở tài khoản. Các mục không thể xác minh được ghi chú là "không thể xác minh", và không ghi rằng họ "không cung cấp" một dịch vụ nào đó vì không thể xác minh . Các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài không được đăng ký với Cơ quan Dịch vụ Tài chính Nhật Bản, và Cơ quan Dịch vụ Tài chính và Cơ quan Bảo vệ Người tiêu dùng đã đưa ra cảnh báo về việc giao dịch với các nhà môi giới chưa đăng ký.
Nếu bạn mới bắt đầu giao dịch ngoại hối quốc tế,hướng dẫn đầy đủ của chúng tôi dành cho người mới bắt đầu giao dịch ngoại hối quốc tế.
Bảo vệ quỹ tín thác là gì? | Tiền gửi của bạn đứng tên ai và ở đâu?
Bảo vệ ủy thác là một hệ thống trong đó tiền gửi của khách hàng được giữ và quản lý bởi một ngân hàng ủy thác nằm ngoài công ty ngoại hối.Điểm mấu chốt không phải là liệu tiền có được "tách biệt" hay không, mà làliệu nó có nằm ngoài công ty hay không. Đây là sự khác biệt quan trọng giữa hệ thống này và các tài khoản tách biệt.
| Những điểm cần so sánh | Bảo vệ lòng tin | Quản lý riêng biệt |
|---|---|---|
| Những người có tiền | Các ngân hàng ủy thác(ngoài các công ty ngoại hối) | Công ty ngoại hối |
| Nếu một công ty ngoại hối phá sản | Vì đây là tài sản ủy thác, nêncác chủ nợ của công ty không thể tiếp cận được. | Có nguy cơ là nó sẽ được xử lý cùng với tài sản của công ty. |
| Quy trình hoàn trả | Sản phẩm sẽ được trả lại theo quy trình đã định trước | Đã thanh lý trong thủ tục phá sản |
| Chi phí thực hiện | Phí quản lý quỹ tín thác và các khoản phí khác sẽ phát sinh liên tục | Mức độ tương đối thấp |
| Ngoại hối trong nước | Có nghĩa vụ theo quy định của pháp luật(Luật về các công cụ tài chính và giao dịch chứng khoán, Điều 43-3, Khoản 1, v.v.) | — |
| Ngoại hối nước ngoài | Việc này không bắt buộc(tùy thuộc vào quyết định của từng công ty). | Đây là đa số |
Chỉ khi nào bạn phá sản thì việc "ở ngoài văn phòng" mới có lợi
Miễn là bạn có thể giao dịch và rút tiền như bình thường, thì không có sự khác biệt giữa bảo vệ ủy thác và tài khoản tách biệt.Sự khác biệt chỉ trở nên rõ ràngkhi công ty ngoại hối phá sản.
Tiền được giữ trong tài khoản ủy thác được pháp luật coi là tài sản ủy thác . Vì nó không phải là tài sản của công ty ngoại hối, nên ngay cả khi công ty phá sản , các ngân hàng và đối tác kinh doanh đã cho công ty vay tiền cũng không thể tịch thu nó . Mặt khác, tài khoản tách biệt có nghĩa là công ty giữ tiền của khách hàng một cách riêng biệt trong các tài khoản riêng của mình, ghi nhận đó là "tiền của khách hàng" trong sổ sách kế toán . Mặc dù sổ sách kế toán được tách biệt, bản thân tiền vẫn nằm trong công ty.
Nói cách khác , quản lý phân tách là một hệ thống giả định rằng công ty đang hoạt động theo đúng quy tắc . Những gì thực sự xảy ra với các công ty phá sản được xử lý dựa trên thông tin sơ cấp thu được từ những gì đã xảy ra với các công ty phá sản đó
Tiền gốc không được đảm bảo
Bảo vệ tài khoản không phải là hệ thống bù đắp các khoản lỗ phát sinh từ giao dịch.Cái được bảo vệ là "số dư tài khoản tại thời điểm đó", và các khoản lỗ phát sinh do biến động tỷ giá hối đoái không được bảo hiểm.Nếu số dư của bạn giảm do lệnh cắt lỗ, chỉ số tiền sau khi giảmmới được bảo vệ.
Quan điểm cho rằng "bạn sẽ không mất tiền vì có sự bảo vệ của quỹ tín thác" là không chính xác. Bảo vệ quỹ tín thác chỉ trả lời câu hỏi: "Nếu công ty phá sản, liệu số tiền còn lại vào thời điểm đó có được hoàn trả hay không?"
Việc bảo vệ quỹ tín thác đối với giao dịch ngoại hối nội địa là bắt buộc theo luật | Đọc văn bản pháp luật
Bảo vệ lòng tin trong giao dịch ngoại hối nội địa là một nghĩa vụ pháp lý, chứ không phải là một dịch vụ do nhà môi giới cung cấp.Hiểu rõ các điều khoản pháp luật quy định những nghĩa vụ nào sẽ làm rõ sự khác biệt giữa giao dịch ngoại hối nội địa và quốc tế.
Cơ sở pháp lý cho nghĩa vụ này là Điều 43-3, Khoản 1 của Luật Công cụ Tài chính và Giao dịch Chứng khoán
Điều 43-3, khoản 1 của Luật Công cụ Tài chính và Giao dịch Ngoại hối quy định rằng, đối với giao dịch ngoại hối phi tập trung (giao dịch phái sinh phi tập trung), khoản ký quỹ của khách hàng phải được quản lý riêng biệt với tài sản của công ty .
Các nhà kinh doanh công cụ tài chính, v.v., liên quan đến các giao dịch phái sinh, v.v. (...) mà họ thực hiện, phải quản lý tiền, chứng khoán và các bảo đảm hoặc tài sản thế chấp khác mà họ nhận được từ khách hàng theo quy định tại Điều 119 một cách riêng biệt với tài sản của chính họ, theo quy định của Nghị định Văn phòng Nội các
Nguồn:Tra cứu pháp luật e-Gov, Luật về các công cụ tài chính và giao dịch chứng khoán, Điều 43-3, Khoản 1(Truy cập tháng 9 năm 2026)
Bài báo nêu rõ, "theo quy định của Nghị định Văn phòng Nội các". Điều này có nghĩa là phương pháp cụ thể không được quy định trong chính luật mà được quy định trong Nghị định Văn phòng Nội các liên quan đến hoạt động kinh doanh công cụ tài chính, v.v.
"Quỹ ủy thác tách biệt khách hàng" và "quỹ ủy thác quỹ tách biệt khách hàng" là hai khái niệm khác nhau
Nghị định của Văn phòng Nội các đề cập đến hai quỹ tín thác có tên rất giống nhau . Nhiều người tìm kiếm trực tuyến cho biết họ "không hiểu sự khác biệt". Các giao dịch được quản lý bởi mỗi quỹ tín thác là khác nhau .
| tên | cơ sở | Các giao dịch tuân theo quy tắc này | Các hệ thống liên quan |
|---|---|---|---|
| quản lý phân khúc khách hàng tin cậy | Điều 143-2 của Nghị định Văn phòng Nội các | Các giao dịch phái sinh liên quan đến tiền tệ(= giao dịch ngoại hối phi tập trung), các giao dịch phái sinh liên quan đến tiền điện tử, v.v. | — |
| quỹ tín thác tiền riêng biệt của khách hàng | Điều 141 của Nghị định Văn phòng Nội các(Điều 43-2, Khoản 2 của Luật) | Giao dịch liên quan đến chứng khoán | Quỹ Bảo vệ Nhà đầu tư(các yêu cầu khác nhau tùy thuộc vào việc bạn có phải là thành viên hay không) |
| Quản lý phân khúc khách hàng sản phẩm, sự tin tưởng | Điều 142-5 của Nghị định Văn phòng Nội các | Giao dịch phái sinh thị trường liên quan đến hàng hóa | — |
Các điều khoản quy định các yêu cầu đối với quỹ ủy thác tách biệt khách hàng nêu rõ ai sẽ là người quản lý quỹ và ai sẽ là người thụ hưởng
Người được ủy thác là một nhà điều hành kinh doanh công cụ tài chính hoặc một thực thể tương tự, và người được ủy thác là một công ty tín thác hoặc một tổ chức tài chính tham gia vào hoạt động tín thác, với khách hàng của các giao dịch phái sinh liên quan đến tiền tệ, v.v. (...) do nhà điều hành kinh doanh công cụ tài chính hoặc thực thể tương tự nói trên thực hiện là người thụ hưởng của người ủy thác
Một người đại diện cho người thụ hưởng sẽ được chỉ định, ..
Nguồn:Điều 143-2 của Nghị định Văn phòng Nội các về hoạt động kinh doanh công cụ tài chính, v.v.(Được phê duyệt tháng 9 năm 2026)
Mối quan hệ như sau: công ty ngoại hối cung cấp tiền, công ty tín thác hoặc tổ chức tài chính điều hành hoạt động tín thác giữ tiền , và khách hàng có quyền nhận lại tiền gốc . Điều khoản này cũng nêu rõ rằng có thể chỉ định người đại diện thụ hưởng . Đây là một hệ thống được thiết lập để xác định trước người sẽ xử lý quy trình hoàn trả thay mặt khách hàng , ngay cả khi công ty phá sản và không thể tự mình thực hiện các thủ tục
*Hệ thống đại lý thụ hưởng này là hệ thống dành cho giao dịch ngoại hối nội địa theo định nghĩa của Nghị định Văn phòng Nội các Nhật Bản. Hệ thống này không áp dụng cho các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài. Bạn có thể thấy các giải thích về giao dịch ngoại hối nước ngoài nói rằng "lợi nhuận được thực hiện từ ngân hàng ủy thác thông qua đại lý thụ hưởng", nhưngđó là mô tả về hệ thống dành cho giao dịch ngoại hối nội địa.
Nghĩa vụ này không áp dụng cho giao dịch ngoại hối quốc tế
Các quy định nêu trênáp dụng cho các doanh nghiệp kinh doanh công cụ tài chính Nhật Bản. Các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài không đăng ký với Cơ quan Dịch vụ Tài chính Nhật Bản, do đókhông phải tuân thủ các nghĩa vụ này. Việc có thực hiện bảo vệ lòng tin hay không là tùy thuộc vào quyết định của mỗi công ty, và, hầu hết các công ty đều không thực hiện điều đó.
Sự khác biệt về quy định giữa giao dịch ngoại hối trong nước và quốc tế cũng được đề cập trong phần về sự khác biệt giữa giao dịch ngoại hối trong nước và quốc tế
So sánh theo phương pháp cắt ngang về quản lý quỹ và chế độ đãi ngộ tại 14 nhà môi giới ngoại hối nước ngoài
Sau khi xem xét các trang web chính thức của 14 công ty, chỉ có ba công ty sử dụng thuật ngữ "ủy thác" trong phần giải thích của họ. Nhiều công ty khác sử dụng thuật ngữ "quản lý tách biệt", cho thấy sự khác biệt về thuật ngữ. Phần "bồi thường" không chỉ nêu rõ số tiền mà còn cả nguồn gốc của quỹ
Các điều kiện cho sự so sánh này
- Các công ty mục tiêu | Bên cạnh 14 nhà môi giới ngoại hối nước ngoài hiện tại (8 công ty được liệt kê trong ấn bản trước + 6 công ty lớn), GEMFOREX được đưa vào làm ví dụ tham khảo về một công ty đã phá sản. Mẫu số cho tỷ lệ "X trên 14 công ty" là 14 công ty hiện tại.
- Nguồn xác minh:trang web chính thức, phần Hỏi đáp chính thức, điều khoản dịch vụ và giấy chứng nhận bảo hiểm. Không sử dụng thông tin từ các trang web bên thứ ba.
- Ngày xác minh | 18-24 tháng 9 năm 2026 (Các URL nguồn của mỗi nhà cung cấp nằm ở phía ngoài cùng bên phải của bảng)
- Ký hiệu |đơn vị tiền tệ và số liệu chính xác như được ghi trong nguồn chính thứcvà không tự thực hiện bất kỳ chuyển đổi nào.
- Những mục không thể xác nhận được đánh dấu là "Không thể xác nhận". Việc không thể xác nhận một thông tin không có nghĩa là thông tin đó "không được cung cấp".
| Nhà thầu | Phương pháp quản lý quỹ | Liệu có "bồi thường" hay không và nguồn kinh phí đến từ đâu | Quy định và đăng ký | Nguồn (đã xác minh tháng 9 năm 2026) |
|---|---|---|---|---|
 Tradeview | Ủy thác(được giao cho ngân hàng quản lý riêng biệt bởi công ty kế toán độc lập GC PARTNERS) | Không thể xác nhận thông tin | Giấy phép số 585163 của Cơ quan Tiền tệ Quần đảo Cayman (CIMA) | Trang chủ chính thức (Mục Hồ sơ công ty) |
 XMTrading | Tài khoản riêng biệt(được quản lý bởi một tổ chức tài chính uy tín) +kiểm toán độc lập(ghi rõ báo cáo tài chính sẽ được kiểm toán hàng năm) | Tôi không tìm thấy bất kỳ thông tin nào liên quan đến hệ thống bồi thường | Seychelles FSA SD010(Tradexfin) / Mauritius FSC GB20025835(Fintrade) | "Lý do chính thức để chọn chúng tôi" |
 HFM | Quản lý riêng biệt | Có / Bảo hiểm trách nhiệm dân sự . Giấy chứng nhận này là bảo hiểm trách nhiệm dân sự nghề nghiệp với mức bảo hiểm 5.000.000 USD ( tổng số tiền bao gồm cả phí luật sư ). | Bên được bảo hiểm làHF MARKETS (SV) LTD(Saint Vincent). | bảo đảm an toàn quỹ chính thức+ Giấy chứng nhận bảo hiểm (PDF) |
 FXGT | Quản lý riêng biệt(gửi tiền tại ngân hàng uy tín) | Có / Bảo hiểm trách nhiệm dân sự(Lloyd's). Giấy chứng nhận1.000.000 EUR,bao gồm cả phí, vàđược chia sẻ với các công ty liên kết. | Seychelles SFSA SD019/ Nam Phi FSCA 48896/ Vanuatu VFSC 700601 | "Bảo đảm an toàn quỹ" chính thức |
 XS | Tài khoản tách biệt("Tài khoản tách biệt tại các tổ chức tài chính quốc tế có độ tin cậy cao") | Có / Bảo hiểm trách nhiệm dân sự (Lloyd's). Bảo hiểm bồi thường lên đến 5 triệu đô la Mỹ trong trường hợp thiệt hại vượt quá 10.000 đô la Mỹ hoặc trong trường hợp phá sản. | ASIC 374409/ CySEC 412/22/ Seychelles FSA SD089/ FSCA 53199, v.v.Tuyên bố chính thức nêu rõ: "Các quy định pháp lý liên quan đến chương trình bồi thường cho nhà đầu tưXSkhác nhau tùy thuộc vào | "An toàn" chính thức |
 TitanFX | Các tài khoản tách biệt được nêu rõ ràng("hoàn toàn tách biệt với tiền riêng," "được giữ trong một tài khoản ngân hàng riêng tại một tổ chức ngân hàng đáng tin cậy") +kiểm toán bên ngoài(DFK Collins Pty Ltd). | Có / Bảo hiểm trách nhiệm dân sự + Quỹ giải quyết tranh chấp. Bảo hiểm trách nhiệm nghề nghiệp500.000 USD, bảo hiểm trách nhiệm của giám đốc và cán bộ điều hành2.500.000 USD, Ủy ban tài chính20.000 €(Không bao gồm tất cả khách hàng trong trường hợp phá sản) | Vanuatu VFSC Titan FX Limited (40313)/ BVIFSC Atlanticic Markets Limited (SIBA/L/23/1124)/ Mauritius FSC Titan Markets (GB20026097) | "Quy định" chính thức |
 Vantage | Quản lý riêng biệt | Có / Bảo hiểm này bảo đảm rõ ràng các tổn thất của khách hàng(Bảo hiểm vượt mức tổn thất, do Lloyd's ARCH 2012 bảo lãnh).Mức bồi thường tối đa là 1.000.000 USD cho mỗi người yêu cầu bồi thường, tổng mức bồi thường là 50.000.000 USD. Tuy nhiên,có mức khấu trừ là 20.000 USD cho mỗi người yêu cầu bồi,giới hạn trong trường hợp phá sản, không bao gồm tổn thất giao dịch vàkhông có quyền yêu cầu bồi thường trực tiếp từ công ty bảo hiểm. | Thông cáo chính thức nêu rõ rằng "phạm vi bảo vệ thay đổi tùy thuộc vào thực thể kinh doanh nắm giữ tài khoản và thỏa thuận khách hàng." | Quỹ bảo hiểm chính thức |
 MiltonMarkets | Quản lý tách biệt(được nêu rõ) +kiểm toán bên ngoài(được nêu rõ là phải chịu sự kiểm toán định kỳ) | Không thể xác nhận thông tin | FSA (Giấy phép do một công ty liên kết cấp. Đơn vị ký hợp đồng được đăng ký tại Saint Lucia.) | Hệ thống bảo vệ khách hàng chính thức |
 MyfxMarkets | Quản lý tách biệt + kiểm toán bên ngoài(được nêu rõ) | Không thể xác nhận thông tin | Seychelles FSA SD202(MYFX GROUP LIMITED) | "Lý do chính thức để chọn chúng tôi" |
 ThreeTrader | Điều khoản ủy thác được nêu rõ (Câu hỏi thường gặp chính thức: " Tiền của khách hàng được giữ trong tài khoản ủy thác khách hàng tại ngân hàng hạng 1", " Việc tách biệt tài sản của khách hàng được duy trì nghiêm ngặt"). | Có / Quỹ của các cơ quan giải quyết tranh chấp. Quỹ bồi thường của Ủy ban Dịch vụ Tài chính (nhưng không bao gồm tất cả khách hàng trong trường hợp phá sản). | Vanuatu VFSC 40430(ThreeTrader Global Limited) / Mauritius FSC GB24203958(ThreeTrader Global (MU) Pty Ltd) | Trang chủ chính thức (Mục Hồ sơ công ty) |
 AXIORY | Thỏa thuận ủy thác rõ ràng(Câu hỏi thường gặp bằng tiếng Anh: "tiền của khách hàng được quản lý riêng biệt với tiền của công ty chúng tôi tại ngân hàng ủy thác", "được chuyển vào tài khoản ủy thác") + tài khoản tách biệt + kiểm toán của bên thứ ba | Có / Quỹ của một cơ quan giải quyết tranh chấp . Thành viên hạng A của Ủy ban Dịch vụ Tài chính (chính thức ghi rõ là "lên đến 20.000 USD ") | Belize FSC 000122/29(Axiory Global) / Mauritius FSC GB21026376(Tradit Ltd) | Câu hỏi thường gặp chính thức "Về Axiory" |
 BigBoss | Có một tuyên bố rõ ràng về các tài khoản tách biệt(hướng dẫn chính thức: "Chúng tôi sẽ giữ số tiền có giá trị tương đương với số tiền đầu tư của bạn trong mộtriêng biệt").Tuy nhiên, điều khoản dịch vụ không chứa điều khoản nào về tài khoản tách biệt, mà thay vào đó quy định rằng tiền của khách hàng sẽ được giữ làm tài sản thế chấp. | Không thể xác nhận | Comoros BFX2024045 | "Hướng dẫn" chính thức+ Điều khoản sử dụng |
 Exness | Không thể xác minh từ Nhật Bản(cần đăng nhập) | Không thể xác nhận | Seychelles FSA SD025 | Trang web chính thức yêu cầu đăng nhập nhưng nội dung không hiển thị |
| GEMFOREX (Gemtrade LLC) | — Đang tiến hành thủ tục phá sản | ― | Đăng ký tại Saint Vincent và Grenadines (không thể xác nhận việc đăng ký với cơ quan quản lý giám sát hoạt động ngoại hối) | Thông báo phá sản chính thức |
*Trong phiên bản trước, tám công ty chỉ được liệt kê trong hai hạng mục: "bảo vệ lòng tin" và "quản lý tách biệt". Tuy nhiên, do thiếu thông tin về nguồn quỹ bồi thường, các thực thể được quản lý và ngày xác nhận, nên các hạng mục đã được tách ra và sửa đổi trong phiên bản này. Ngoài ra,GEMFOREX đã bị loại khỏi so sánh về quản lý quỹ vì đã chính thức thông báo đang trong quá trình phá sản. Bạn có thể kiểm tra chi tiết của từng công ty tại URL nguồn ở trên.
Ba công ty đã sử dụng từ "niềm tin"
Tradeview, để giải thích nơi tiền được gửiAXIORYvàThreeTraderba công ty duy nhất là sử dụng thuật ngữ "quỹ tín thác" trên trang web chính thức của họ
Theo quy định tài chính, Tradeview ủy thác tiền từ tài khoản khách hàng cho một ngân hàng, giữ chúng hoàn toàn tách biệt khỏi vốn của chính mình và quản lý riêng biệt thông qua GC PARTNERS, một công ty kế toán độc lập
Nguồn:Hồ sơ công ty chính thức của Tradeview(Truy cập ngày 24 tháng 9 năm 2026)
AXIORYcó đề cập đến các quỹ ủy thác trong phần Hỏi đáp bằng tiếng Anh của mình
Bất kể loại tài khoản nào, tiền của khách hàng đều được quản lý riêng biệt với tiền của công ty chúng tôi tại một ngân hàng ủy thác. Tiền nhận được từ khách hàng thông qua các đại lý thanh toán thẻ tín dụng hoặc các đại lý thu nợ khác trước tiên được gửi vào tài khoản doanh nghiệp của chúng tôi và sau đó được chuyển vào tài khoản ủy thác để bảo quản.
Nguồn:AXIORY "Giới thiệu về Axiory"(Truy cập ngày 24 tháng 9 năm 2026)
ThreeTradercũng đề cập đến các quỹ ủy thác trong phần Hỏi đáp chính thức bằng tiếng Nhật của mình
ThreeTraderđặt bảo mật và độ tin cậy lên hàng đầu, đồng thời giữ tiền của khách hàng trong các tài khoản ủy thác tại các ngân hàng thuộc Tier 1. Điều này đảm bảo sự tách biệt tài sản của khách hàng và bảo đảm an toàn cho tiền ngay cả trong trường hợp xảy ra những sự cố bất ngờ
Nguồn:ThreeTrader Câu hỏi thường gặp chính thức(Truy cập ngày 24 tháng 9 năm 2026)
Tuy nhiên, cả ba công ty đều không tiết lộ tên ngân hàng ủy thác nơi gửi tiền, số tiền ủy thác tối đa hoặc thành phần người thụ hưởng. Trong khi các quỹ ủy thác tách biệt khách hàng ngoại hối trong nước được yêu cầu theo Điều 143-2 của Nghị định Văn phòng Nội các phải chỉ định người đại diện thụ hưởng, thì không thể xác nhận từ thông tin công khai liệu các "quỹ ủy thác" ngoại hối ở nước ngoài có yêu cầu tương tự hay không . Từ ngữ có thể giống nhau, nhưng lượng thông tin có thể xác nhận lại khác nhau .
Mặc dùXMTrading tuyên bố rằng "ngay cả khi xảy ra phá sản, tiền của bạn vẫn sẽ được bảo vệ,nhưng các cơ chế ủy thác và bảo hiểm tạo nên nền tảng của sự bảo vệ này lại không được tiết lộ(chỉ có tài khoản tách biệt và kiểm toán bên ngoài được đề cập chính thức).Tuyên bố "tiền của bạn sẽ được bảo vệ" không nhất thiết tương ứng với lượng thông tin được tiết lộ làm cơ sở cho sự bảo vệ đó.
Phần lớn số tiền còn lạigiữ trong các tài khoản riêng biệt. XMTrading tuyên bố rằng "tiền của khách hàng được giữ hoàn toàn tách biệt khỏi tài khoản của chúng tôi và được quản lý bởi các tổ chức tài chính uy tín",FXGTtuyên bố rằng "tiền của khách hàng không bao giờ được sử dụng cho mục đích riêng của chúng tôi hoặc cho các khoản đầu tư khác", và TitanFX tuyên bố rằng "Titan FXquỹ củaKhông có công ty nào trong số họ nói rằng tiền được chuyển đến một ngân hàng ủy thác bên ngoài công ty.
Có thể có sự khác biệt giữa mô tả trên trang web chính thức và điều khoản dịch vụ
BigBossnêu rõ những điều sau trên trang "Hướng dẫn" chính thức của mình:
Về vấn đề bảo mật, BigBosssẽ giữ một tài khoản riêng với số tiền tương đương với số tiền đầu tư của bạn
Nguồn:BigBoss "Hướng dẫn" chính thức(Truy cập ngày 24 tháng 9 năm 2026. Phiên bản tiếng Anh có tiêu đề "quản lý phân tách")
Mặt khác, Điều khoản dịch vụ (Thỏa thuận khách hàng) của công ty không chứa bất kỳ điều khoản nào về việc tách biệt tài khoản.Phần "TIỀN KHÁCH HÀNG" bao gồm các nội dung sau:
Tất cả tiền, chứng khoán, tiền tệ và các tài sản khác của Khách hàng mà BigBoss hoặc các công ty liên kết của BigBoss có thể nắm giữ cho Khách hàng bất cứ lúc nào… đều được BigBoss giữ làm tài sản thế chấp và chịu quyền cầm giữ chung cũng như quyền bù trừ đối với các khoản nợ của Khách hàng đối với BigBoss
BigBoss có quyền, bất cứ lúc nào và định kỳ, mà không cần thông báo cho Khách hàng, áp dụng và/hoặc chuyển toàn bộ hoặc một phần tiền hoặc tài sản khác của Khách hàng giữa bất kỳ Tài khoản nào.
Nguồn: Điều khoản dịch vụBigBoss (Thỏa thuận khách hàng), Điều 9 "TIỀN CỦA KHÁCH HÀNG" 9.1 (Truy cập ngày 24 tháng 9 năm 2026)
Các điều khoản và điều kiện nêu rõ rằng tiền của khách hàng sẽ được "giữ làm tài sản thế chấp", "chịu các quyền cầm giữ và bù trừ chung", và "có thể được chuyển giữa các tài khoản theo quyết định của công ty mà không cần thông báo cho khách hàng ". Nội dung khác nhau giữa trang web của cùng một công ty và các điều khoản và điều kiện của công ty đó.
Điều nàyBigBosskhông chỉ giới hạn ở ; nó đơn giản có nghĩa là văn bản quảng cáo trên trang web và các điều khoản và điều kiện mà bạn thực sự đồng ý là hai văn bản khác nhau . Trước khi mở tài khoản, việc đọc phần "Tiền của khách hàng" trong các điều khoản và điều kiện sẽ cho thấy sự khác biệt giữa văn bản quảng cáo và các điều khoản thực tế
Exnesstừ Nhật Bản, người dùng được yêu cầu đăng nhập và không thể xem nội dung nếu không có tài khoản.Nhóm biên tập của chúng tôi đã xác nhận vấn đề tương tự trong quá trình điều tra về lệnh cắt lỗ và phí hoán đổi,cấu trúc theo cách khiến việc so sánh các điều kiện giao dịch trước khi mở tài khoản trở nên bất khả thi.
Các phương tiện truyền thông khác đôi khi khẳng định chắc chắn rằng các công ty này cũng sử dụng "bảo vệ lòng tin" và "quản lý tách biệt".Bộ phận biên tập của chúng tôi chỉ viết về những thông tin mà chúng tôi đã có thể xác nhận chính thức, và bất kỳ thông tin nào mà chúng tôi không thể xác nhận đều được đánh dấu là "chưa được xác nhận".
Có bốn loại "bao gồm bồi thường" khác nhau | Cùng một từ có thể mang nhiều nghĩa khác nhau
Khi so sánh các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài, các con số được liệt kê là "mức bồi thường tối đa XX triệu yên" thường bao gồm các nhà môi giới có cơ sở vốn hoàn toàn khác nhau.Đặc biệtviệc khoản bồi thường có thể sử dụng được trong trường hợp nhà môi giới phá sản hay khôngphụ thuộc vào loại hình nhà môi giới. Trước khi xem xét số tiền, vui lòng xem xét điểm này.
| các loại | Số tiền này dùng để làm gì? | Các ví dụ được xác nhận trong bài viết này | Khi một doanh nghiệp phá sản |
|---|---|---|---|
| ① Quỹ bồi thường theo luật định | Một quỹ được thành lập bởi ngành công nghiệp như một phần của khuôn khổ pháp lý | FSCS(Vương quốc Anh - lên đến £85,000) /ICF(Síp - 90% và lên đến €20,000) | Hệ thống này được thiết kế để hoạt động hiệu quả tại đây. Tuy nhiên,các tài khoản được sử dụng từ Nhật Bản ít có khả năng đủ điều kiện hơn(xem bên dưới). |
| ② Bảo hiểm trách nhiệm dân sự | Bảo hiểm chi trả trách nhiệm pháp lý của công ty đối với việc bồi thường cho người khác. | HFM (Bảo hiểm trách nhiệm nghề nghiệp 5.000.000 USD) / FXGT (Bảo hiểm trách nhiệm cá nhân 1.000.000 EUR) / TitanFX (Trách nhiệm nghề nghiệp 500.000 USD + Trách nhiệm của Giám đốc và Cán bộ điều hành 2.500.000 USD) / XSXS.com Ghi rõ Chương trình Bảo hiểm Trách nhiệm Cá nhân của Lloyd's ) | Đây không phải là bảo hiểm để hoàn trả tiền mà khách hàng đã gửi. Tuy nhiên,XStuyên bố rằng nó cũng bao gồm cả các khoản lỗ trong trường hợp phá sản. |
| ③ Bảo hiểm ghi rõ ràng rằng nó bao gồm các thiệt hại của khách hàng | Công ty cung cấp bảo hiểm tùy chọn cho các thiệt hại mà khách hàng phải chịu | XSđô la(Thiệt hại vượt quá 10.000 đô la Mỹ, tối đa 5 triệu đô la Mỹ trong trường hợp phá sản) / Vantage (Phần thiệt hại vượt mức, tối đaVantagecho mỗi người yêu cầu bồi thường, tổng giới hạn 50.000.000 đô la Mỹ) | Chương trình này có thể được áp dụng trong một số điều kiện nhất định. Hãy chắc chắn kiểm tra mức khấu trừ, điều kiện đủ điều kiện và các điều khoản loại trừ trong điều khoản và điều kiện. |
| ④ Quỹ của các cơ quan giải quyết tranh chấp | Một quỹ được tích lũy từ phí thành viên của một tổ chức tư nhân gồm các doanh nghiệp | Ủy ban Tài chính(tối đa 20.000 € mỗi khách hàng). TitanFX,ThreeTrader,AXIORYvàVantagelà các thành viên | Các điều khoản và điều kiện này không áp dụng cho "tất cả khách hàng trong trường hợp công ty phá sản" |
② Bảo hiểm trách nhiệm dân sự không phải là "bảo hiểm hoàn trả tiền cho khách hàng"
Đây là nơi phát sinh những hiểu lầm lớn nhất.Bảo hiểm trách nhiệm là một hợp đồng chi trả bồi thường khi một công ty gây thiệt hại cho người khác do sai sót trong hoạt động kinh doanh. Nó không được thiết kế để chi trả cho các trường hợp công ty phá sản và không thể hoàn trả tiền đặt cọc.
Trang web chính thức của TitanFX giải thích nội dung của gói bảo hiểm như sau:
Bảo hiểm trách nhiệm nghề nghiệp cung cấp sự bảo vệ chống lại các khiếu nại phát sinh từ sự sơ suất, thiếu sót hoặc lỗi lầm trong nghề nghiệp. Mỗi khiếu nại và tổng giới hạn bồi thường là 500.000 đô la Mỹ…
Bảo hiểm trách nhiệm của giám đốc và cán bộ điều hành bảo vệ các cán bộ điều hànhTitan FXkhỏi trách nhiệm cá nhân phát sinh từ các hành vi sai trái bị cáo buộc, cung cấp mức bảo hiểm lên đến 2.500.000 đô la Mỹ cho mỗi yêu cầu bồi thường và tổng cộng
Nguồn:"Quy định" chính thức của TitanFX(Đã xác minh ngày 24 tháng 9 năm 2026)
Loại bảo hiểm thứ nhấtcác khiếu nại phát sinh từ "sơ suất, thiếu sót hoặc lỗi nghề nghiệp",trong khi loại thứ hai"Titan FXbảo vệ các cán bộ của.Bảo hiểm trách nhiệm của giám đốc và cán bộ thậm chí không bảo vệ khách hàng. Số tiền bảo hiểm lớn có vẻ đáng tin cậy, nhưng bản chất của chúng lại khác nhau.
③ Bảo hiểm bổ sung cho khách hàng có các khoản khấu trừ và điều kiện đủ điều kiện tham gia
Đây là loại bảo hiểm ghi rõ ràng rằng nó sẽ chi trả các tổn thất của khách hàng. Tuy nhiên, nó đi kèm với các điều kiện như "từ mức nào" và "ai được bảo hiểm". Hơn nữa,XScũng ghi trên cùng một trang rằng họ "tham gia Chương trình Bảo hiểm Trách nhiệm Dân sự của Lloyd's", khiến việc xác định ranh giới giữa ② và ③ chỉ dựa trên cách diễn đạt của từng công ty trở nên khó khăn . Trong số 14 công ty được khảo sát, chỉ có công khai giấy chứng nhận bảo hiểm của họHFM,FXGTvàVantage.
XScung cấp bảo hiểm bổ sung, chi trả các khoản lỗ vượt quá 10.000 đô la Mỹ và lên đến 5 triệu đô la Mỹ trong trường hợp phá sản
Nguồn:XSChuyên mục "An toàn" chính thức(Đã xác minh ngày 18 tháng 9 năm 2026)
Nó ghi "các khoản lỗ vượt quá 10.000 đô la Mỹ". Điều này có nghĩa là các khoản lỗ dưới mức đó sẽ không được bảo hiểm , và hệ thống được thiết kế sao cho những người có số dư nhỏ sẽ không nhận được quyền lợi .
Vantagecũng thuộc loại bảo hiểm tương tự. Mô tả chính thức nêu rõ đây là bảo hiểm vượt mức tổn thất và chỉ dành cho khách hàng đủ điều kiện
Khách hàng đủ điều kiện có thể được hưởng thêm một lớp bảo vệ thông qua bảo hiểm tổn thất vượt mức, cung cấp phạm vi bảo hiểm lên đến 1 triệu USD đối với tổn thất ròng của bất kỳ người yêu cầu bồi thường đủ điều kiện nào, tùy thuộc vào tổng phạm vi bảo hiểm tối đa là 50 triệu USD và các điều khoản, điều kiện, loại trừ và giới hạn áp dụng của hợp đồng bảo hiểm.
Nguồn:Vantage Tài liệu chính thức "Bảo hiểm Quỹ"(đã xác minh ngày 24 tháng 9 năm 2026)
Cuối cùng, nó ghi "các điều khoản, điều kiện, ngoại lệ và giới hạn áp dụng của chính sách". Và các điều kiện quan trọng được ghi trong chú thích ở cùng trang đó .
Bảo hiểm tổn thất vượt mức chỉ áp dụng trong trường hợp xảy ra Sự kiện mất khả năng thanh toán trong Thời hạn Hợp đồng bảo hiểm đối với khách hàng đáp ứng các yêu cầu về Người yêu cầu bồi thường theo Hợp đồng. Mức giữ lại tối thiểu là 20.000 USD cho mỗi Người yêu cầu bồi thường. Tổn thất kinh doanh không được bảo hiểm.
Người yêu cầu bồi thường là người thụ hưởng theo Hợp đồng bảo hiểm nhưng không có quyền trực tiếp khởi kiện công ty bảo hiểm.
Nguồn:Vantage "Bảo hiểm Quỹ" chính thức(đã xác minh ngày 24 tháng 9 năm 2026). Được bảo lãnh bởi ARCH 2012 tại Lloyd's of London.
Điểm quan trọng là"Mức giữ lại tối thiểu 20.000 USD áp dụng cho mỗi người yêu cầu bồi thường.Bảo hiểm này không chi trả cho các khoản lỗ dưới 20.000 USD.Hơn nữa,điều khoản này nêu rõ rằng phạm vi bảo hiểm chỉ giới hạn trong các sự kiện mất khả năng thanh toán,không bao gồm các khoản lỗ kinh doanh, vàngay cả khi người yêu cầu bồi thường là người thụ hưởng bảo hiểm, họ cũng không có quyền yêu cầu bồi thường trực tiếp từ công ty bảo hiểm.
*Mặc dù một số bài so sánh từ các công ty khácVantagecó thể đề cập đếntrang web chính thức nêu rõ mức tối đa là 1.000.000 USD cho mỗi người yêu cầu bồi thường và tổng cộng là 50.000.000 USD(được xác nhận ngày 24 tháng 9 năm 2026). Khi trích dẫn các con số, vui lòng kiểm tra nguồn và ngày xác nhận.
Những thông tin nào được ghi trên hợp đồng bảo hiểm? | Ví dụ từHFMvàFXGT
— công khai các chính sách bảo hiểm của họHFM,FXGTvàVantagechỉ có ba công ty —Việc đọc chính sách thực tế sẽ cho thấy những điều khoản không được đề cập trong tài liệu quảng cáo.Vì các nguồn chính thức đã công bố các tài liệu gốc, bất kỳ ai cũng có thể xác minh chúng.
Trang tiếng Nhật hiển thị "5 triệu euro"
Với phạm vi bảo hiểm hàng đầu trong ngành lên tới 5 triệu euro, chúng tôi duy trì chương trình bảo hiểm để tăng cường hơn nữa trách nhiệm của mình đối với khách hàng trước các hành vi gian lận, sai sót và các rủi ro khác
Nguồn:HFM Tài liệu chính thức "Bảo mật Quỹ"(Truy cập ngày 24 tháng 9 năm 2026)
Thông cáo báo chí nêu rõ: "Đây là bảo hiểm nhằm tăng cường hơn nữa trách nhiệm của chúng tôi đối với khách hàng." Giải thích chính thức là đây không phải bảo hiểm để bảo vệ tài sản của khách hàng, mà là bảo hiểm để chuẩn bị cho trách nhiệm pháp lý của công ty .
Văn bản gốc trên giấy chứng nhận là "5.000.000 USD"
Đây là nội dung chính của giấy chứng nhận bảo hiểm dạng PDF, có thể mở trực tiếp từ trang này
Bên được bảo hiểm: HF MARKETS (SV) LTD (Saint Vincent và Grenadines)
Bảo hiểm trách nhiệm nghề nghiệp
Giới hạn trách nhiệm bồi thường: 5.000.000 USD cho mỗi yêu cầu bồi thường và tổng cộng bao gồm chi phí bào chữa và các khoản phí khác
Nguồn:HFM bảo hiểm được đăng tải trên Giấy chứng nhận(Do Công ty TNHH Môi giới Bảo hiểm Marsh cấp, xác nhận ngày 24 tháng 9 năm 2026)
| mục | Trang tiếng Nhật | Văn bản gốc của giấy chứng nhận bảo hiểm |
|---|---|---|
| Loại tiền tệ và số tiền | 5 triệueuro | 5.000.000 USD(5 triệuđô la Mỹ) |
| Các loại bảo hiểm | "Chương trình bảo hiểm" | Bảo hiểm trách nhiệm nghề nghiệp |
| Khoảng giá trị | Không được chỉ định | bao gồm chi phí và phí tổn quốc phòng / tổng cộng |
| người được bảo hiểm | Không được chỉ định | HF MARKETS (SV) LTD(Tập đoàn Saint Vincent và Grenadines) |
Ý nghĩa của cụm từ "tổng số tiền bao gồm cả phí luật sư"
Cụm từ "bao gồm chi phí bào chữa và các khoản phí khác" trong giấy chứng nhận có nghĩa là phí pháp lý phát sinh trong quá trình kiện tụng cũng sẽ được thanh toán từ hạn mức 5 triệu đô la . "Tổng cộng " có nghĩa là hạn mức tổng cộng áp dụng trong suốt thời hạn bảo hiểm, chứ không phải cho từng vụ việc
Nói cách khác,tranh chấp càng kéo dài và càng tốn kém thì số tiền dành cho bồi thường càng ít. Quan điểm cho rằng "toàn bộ 5 triệu euro sẽ được phân bổ cho khách hàng" là không chính xác.
Bên được bảo hiểm làHF MARKETS (SV) LTD, một công ty có trụ sở tại Saint Vincent và Grenadines.Việc giấy chứng nhận này có liên quan hay không phụ thuộc vào công ty nào đã mở tài khoản của bạn. Vui lòng kiểm tra tên công ty được liệt kê trong hợp đồng mở tài khoản của bạn.
Chứng chỉ FXGTcó cấu trúc tương tự
FXGTcũng công bố giấy chứng nhận bảo hiểm trên trang web chính thức của mình. Phần giải thích trên trang tiếng Nhật như sau:
Bảo hiểm trách nhiệm dân sự: Công ty chúng tôi được bảo hiểm đối với một số tổn thất phát sinh do sơ suất trong kinh doanh, v.v. Bảo hiểm này bao gồm bồi thường cho các thiệt hại kinh tế do sơ suất, thiếu sót và các rủi ro kinh doanh khác gây ra. (Có những hạn chế về phạm vi bảo hiểm và điều kiện áp dụng.)
Nguồn:FXGT Thông báo chính thức về "An toàn quỹ"(Truy cập ngày 24 tháng 9 năm 2026)
nguyên nhân là "do sơ suất nghề nghiệp, v.v.".Giấy chứng nhận công khai có chứa các thông tin sau:
| mục | HFM | FXGT |
|---|---|---|
| Các loại bảo hiểm | Bảo hiểm trách nhiệm nghề nghiệp | Bảo hiểm trách nhiệm dân sự cho các nhà môi giới ngoại hối |
| số tiền giới hạn | Tiền tệ 5.000.000 | 1.000.000 EUR |
| phạm vi | Bất kỳ một khiếu nại nào và tổng cộng bao gồm chi phí và phí bào chữa. | bao gồm tổng chi phí và các khoản phí |
| Chia sẻ các vị trí | được bảo hiểm như một phần của chính sách bảo hiểm nhóm | Phạm vi bảo hiểm này được chia sẻ với các đơn vị liên kết khác. |
| bảo lãnh | 100% Lloyd's | Một số nhà bảo hiểm tại Lloyd's |
| người được bảo hiểm | HF MARKETS (SV) LTD | GT Global Ltd |
Giấy chứng nhận FXGTcũng bao gồm điều khoản miễn trừ trách nhiệm sau:
Giấy chứng nhận bảo hiểm này chỉ được cung cấp cho mục đích thông tin và không tạo ra bất kỳ quyền lợi nào cho bất kỳ người nào đang sở hữu nó.
Phạm vi bảo hiểm này được chia sẻ với các đơn vị liên kết khác.
Nguồn:FXGT được đăng tải trên Giấy chứng nhận bảo hiểm (Xác nhận phạm vi bảo hiểm)(Do Công ty TNHH Môi giới Bảo hiểm Renaissance cấp, xác nhận ngày 24 tháng 9 năm 2026)
Trên giấy chứng nhận ghi rõ: "Giấy chứng nhận bảo hiểm này chỉ mang tính chất thông tin và không cấp bất kỳ quyền lợi nào cho người sở hữu." Điều này có nghĩa là khách hàng xem giấy chứng nhận bảo hiểm không thể trực tiếp yêu cầu bồi thường từ bảo hiểm đó . Hơn nữa, giới hạn bảo hiểm được chia sẻ với các công ty liên kết
Vantagecũng công bố các chứng chỉ, nhưng nhóm biên tập của chúng tôi không thể xác minh nội dung của các tệp (quyền truy cập từ Nhật Bản bị hạn chế). Trang chính thức nêu rõ rằng "tuân theo các điều khoản, ngoại lệ và giới hạn của các điều khoản và điều kiện áp dụng".
*Lời chỉ trích nàyHFMkhông phủ nhậnViệc họ công bố giấy chứng nhận bảo hiểm trên trang web của mình là một điều đáng khen ngợi về mặt minh bạchcông bố giấy chứng nhậnHFM,FXGTvàVantage). Vấn đề mà bài báo này đề cập là cáchtrình bày, có thể được hiểu là "có bảo hiểm 5 triệu euro có nghĩa là ngay cả khi công ty phá sản, bạn vẫn sẽ nhận lại được tối đa 5 triệu euro.
Quỹ bồi thường của Ủy ban Dịch vụ Tài chính không bao gồm trường hợp "phá sản"
Quỹ bồi thường của Ủy ban Tài chính được nêu rõ trong quy định là không áp dụng trong trường hợp nhà môi giới phá sản và tất cả khách hàng đều chịu tổn thất.TitanFX,ThreeTrader,AXIORYvàVantagelà thành viên của quỹ này, và đây là hệ thống thường được giới thiệu trong các bài viết so sánh của Nhật Bản như là có "quỹ bồi thường".
Đây không phải là hệ thống của chính phủ, mà là một tổ chức tư nhân do một công ty thành lập
Ủy ban Dịch vụ Tài chính (FSC) là một tổ chức độc lập bên thứ ba giải quyết các tranh chấp giữa các nhà môi giới và nhà giao dịch ngoại hối và hợp đồng chênh lệch (FX và CFD) . Nó không phải là cơ quan quản lý, mà được điều hành bởi một tổ chức tư nhân có tên là FINACOM PLC LTD . Trang web chính thức của TitanFX cũng mô tả nó là " một tổ chức độc lập chuyên về giải quyết tranh chấp "
Quỹ bồi thường được tài trợ bằng 10% phí thành viên hàng tháng do các doanh nghiệp thành viên đóng góp . Quy định nêu rõ rằng các khoản tiền này được giữ trong một tài khoản ngân hàng riêng biệt và không được sử dụng cho chi phí hoạt động của tổ chức . Điều này có nghĩa là nguồn quỹ đến từ sự đóng góp của các doanh nghiệp thành viên , chứ không phải từ phí bảo hiểm công cộng hoặc thuế
Các điều khoản và điều kiện bao gồm "phá sản" như một điều khoản loại trừ
Các quy định liệt kê những lĩnh vực sau đây không thuộc phạm vi quỹ bồi thường (cơ sở cho những trường hợp loại trừ này được nêu rõ trong điều 16 của quy định):
- Các khoản lỗ mà nhà giao dịch phải gánh chịu khi tham gia giao dịch tự định hướng
- Nếu một công ty môi giới phá sản, toàn bộ khách hàng của công ty đó cũng sẽ lâm vào tình trạng mất khả năng thanh toán
- Giao dịch trên các tài khoản đầu tư, giao dịch các sản phẩm phái sinh, các sản phẩm phi giao dịch và thị trường tiền điện tử
Điểm thứ hai chính xác là "việc phá sản của nhà môi giới".Văn bản gốc của các điều khoản và điều kiện nêu rõ, "không áp dụng cho toàn bộ cơ sở khách hàng của thành viên môi giới nếu nhà môi giới mất khả năng thanh toán"có nghĩa là nếu một nhà môi giới phá sản, các điều khoản và điều kiện sẽ không áp dụng cho tất cả khách hàng của nhà môi giới đó. Bảo vệ quỹ tín thác bao gồm trường hợp này, vì vậyquỹ bồi thường của Ủy ban Dịch vụ Tài chính không thể thay thế bảo vệ quỹ tín thác.
Biện pháp này có thể được sử dụng "khi nhà thầu không tuân thủ quyết định trọng tài"
Vậy, khi nào thì việc thanh toán được thực hiện? Trang web chính thức của TitanFX giải thích quy trình này
Quỹ bồi thường đặc biệt Titan FXsẽ bồi thường tối đa 20.000 euro cho mỗi khiếu nại
Bước 2: Trong vòng 45 ngày kể từ khi xảy ra sự việc, hãy gửi khiếu nại lên trang web của Ủy ban Dịch vụ Tài chính. (Miễn phí)
Bước 5: Nếu phán quyết có lợi cho bạn vàTitan FXtừ chối tuân thủ, bạn sẽ được bồi thường
Nguồn:"Quy định" chính thức của TitanFX(Đã xác minh ngày 24 tháng 9 năm 2026)
Giả định là một khiếu nại được đệ trình, một phán quyết được ban hành, và công ty không tuân thủ . Các quy định cũng nêu rõ rằng nó "chỉ được sử dụng để đáp lại các phán quyết do ủy ban ban hành". Đây là một kịch bản khác so với một công ty đã phá sản và không còn tồn tại .
Hơn nữa, các điều khoản và điều kiện nêu rõ rằng nếu có nhiều yêu cầu bồi thường và quỹ không đủ, số dư còn lại sẽ được chia đều cho những người yêu cầu . Giới hạn 20.000 € là cho mỗi khách hàng và không đảm bảo rằng số tiền này sẽ được thanh toán . Việc thanh toán phải được thực hiện trong vòng 90 ngày kể từ quyết định của ủy ban về việc thay đổi tư cách thành viên (chẳng hạn như bị khai trừ) . Ngoài ra còn có thời hạn 45 ngày để nộp đơn yêu cầu bồi thường
*Quỹ bồi thường của Ủy ban Dịch vụ Tài chính là một hệ thống có thể thực sự hoạt động trong các trường hợp gặp vấn đề khi rút tiền và tranh chấp liên quan đến việc thực hiện giao dịch . Bài viết này chỉ nêu rõ rằng " không nên sử dụng nó như một cách để chuẩn bị cho việc phá sản ". Thông tin về nơi tìm kiếm tư vấn về các vấn đề rút tiền được tổng hợp trong mục " Từ chối rút tiền bởi các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài "
FSCS và ICF có áp dụng cho các tài khoản Nhật Bản không?
Cả FSCS của Anh và ICF của Síp thường không áp dụng cho các tài khoản ngoại hối ở nước ngoài được sử dụng từ Nhật Bản.Lý do không phải là số tiền bồi thường, màlà vì các pháp nhân mà cư dân Nhật Bản ký hợp đồng thường không được FCA hoặc CySEC quản lý.Một số nhà môi giới có sự chấp thuận của CySEC hoặc ASIC, vì vậy kết luận phụ thuộc vào "pháp nhân mà bạn ký hợp đồng".
FSCS yêu cầu "sự chấp thuận của FCA"
Quỹ bồi thường dịch vụ tài chính (FSCS) có giới hạn đầu tư là85.000 bảng Anh cho mỗi cá nhân/công ty(đối với các công ty phá sản vào hoặc sau ngày 1 tháng 4 năm 2019). Tuy nhiên, trang web chính thức của quỹ này nêu rõ điều kiện để được bồi thường như sau:
Cơ quan quản lý tài chính (PRA) hoặc Cơ quan quản lý tài chính (FCA) phải cấp phép cho nhà cung cấp hoặc cố vấn, đồng thời quản lý dịch vụ và sản phẩm đó
Nguồn:Thông báo chính thức của FSCS "Những lĩnh vực chúng tôi bảo hiểm: Đầu tư"(Truy cập ngày 18 tháng 9 năm 2026)
Ưu đãi này phụ thuộc vào việc nhà cung cấp và dịch vụ được cấp phép và quản lý bởi cơ quan quản lý của Vương quốc Anh (PRA hoặc FCA) . Khách hàng của các công ty không được cấp phép sẽ không đủ điều kiện.
ICF cho biết "chọn mức nào thấp hơn, 90% hoặc 20.000 euro."
Cách xác định số tiền cho Quỹ Bồi thường Nhà đầu tư (ICF) của Síp khá phức tạp
mức thấp hơn giữa 90% tổng số yêu cầu bồi thường được bảo hiểm của khách hàng và 20.000 €
Nguồn:Tài liệu chính thức "Quỹ bồi thường nhà đầu tư" của CySEC(Truy cập ngày 18 tháng 9 năm 2026)
Số tiền được thanh toán sẽ là mức thấp hơn giữa "90% số tiền bồi thường hợp lệ" và "20.000 euro". Người ta thường bỏ qua thực tế rằng số tiền tối đa được thanh toán là 90% , chứ không phải toàn bộ số tiền , và các nhà đầu tư chuyên nghiệp, các tập đoàn lớn, các tổ chức tài chính và các cơ quan chính phủ đều không thuộc diện này
Bên nào tại Nhật Bản sẽ ký hợp đồng?
Điểm mấu chốt là đây. Ngay cả trong cùng một thương hiệu, các công ty khác nhau hoạt động ở các khu vực khác nhau . Mặc dù một số công ty trong toàn bộ tập đoàn có chứng nhận CySEC và ASIC, nhưng các công ty Nhật Bản hầu như luôn ký hợp đồng với các công ty ở nước ngoài . Điều này được nêu rõ trong phần chân trang hoặc trang quy định trên trang web chính thức của họ.
| Nhà thầu | Các tập đoàn và quy định được niêm yết chính thức | Liệu nó có đủ điều kiện để được cấp chứng chỉ FSCS/ICF không? |
|---|---|---|
| XMTrading | Tradexfin Limited/ Seychelles FSA (SD010) Fintrade Limited/ Mauritius FSC (GB20025835) | Không áp dụng(không thuộc sự quản lý của FCA hoặc CySEC) |
| Exness | Exness (SC) Ltd/ Seychelles FSA (SD025) | Không áp dụng |
| FXGT | GT Global Ltd/ Seychelles SFSA (SD019), FSCA Nam Phi (48896), Vanuatu VFSC (700601) | Không áp dụng |
| TitanFX | Mauritius FSC | Không áp dụng |
| ThreeTrader | ThreeTrader Global Limited/ Vanuatu VFSC (40430) | Không áp dụng |
| Tradeview | Tradeview LTD/ CIMA Quần đảo Cayman (#585163) | Không áp dụng |
| HFM(như đã ghi trên hợp đồng bảo hiểm) | HF MARKETS (SV) LTD/ Saint Vincent và Grenadines | Không áp dụng |
| AXIORY | Axiory Global/ Belize FSC (000122/29) Tradit Ltd/ Mauritius FSC (GB21026376) | Không áp dụng |
| XS | Nhóm này bao gồm CySEC (412/22) và ASIC (374409), cũng như Seychelles FSA (SD089) và nhiều tổ chức khác. | Điều này phụ thuộc vào loại hình doanh nghiệp ký kết hợp đồng(tuyên bố chính thức nêu rõ rằng "các điều khoản của hệ thống bồi thường sẽ khác nhau tùy thuộc vào loại hình doanh nghiệp"). |
Chính các công ty cũng thừa nhận điểm này.XS, nêu rõ rằngVantagecũng "các quy định pháp lý liên quan đến chương trình bồi thường cho nhà đầu tưXSsẽ khác nhau tùy thuộc vào thực thể mà bạn tham gia" và viết rằng "mức độ bảo vệ sẽ khác nhau tùy thuộc vào thực thể nắm giữ tài khoản và thỏa thuận khách hàng áp dụng".
Nói cách khác , lời giải thích "Bạn có thể yên tâm vì họ có giấy phép của FCA" chỉ áp dụng cho những người có hợp đồng với công ty đó . Trước khi mở tài khoản, vui lòng kiểm tra tên công ty ký hợp đồng được liệt kê trong các điều khoản và điều kiện
*Trong phiên bản trước, FCA được mô tả là "đảm bảo lên đến khoảng 81.250 đô la Mỹ/người" và CySEC là "giới hạn trên khoảng 16.875 đô la Mỹ/người", nhưng giới hạn trên của FSCS là 85.000 bảng Anh và của ICF là 90% và 20.000 euro. Vì tỷ giá cố định bằng yên thay đổi theo tỷ giá hối đoái, từ nay chúng tôi sẽ sử dụng đơn vị tiền tệ được chỉ định bởi nguồn chính thức . Chúng tôi cũng đã xóa bỏ tuyên bố từ phiên bản trước rằng "nếu bạn có giấy phép, chính phủ sẽ bảo đảm tài sản của bạn ". Giấy phép hoạt động ở nước ngoài không có quỹ bồi thường tương đương với FSCS hoặc ICF.
Điều gì thực sự đã xảy ra với các công ty phá sản? | Hồ sơ của GEMFOREX
Sự sụp đổ của các sàn giao dịch ngoại hối quốc tế đã thực sự xảy ra.Hơn nữa,ngay cả hơn hai năm rưỡi sau khi dịch vụ bị đình chỉ, quá trình thanh lývẫn đang tiếp diễn. Chúng ta sẽ xem xét "hậu quả" mà không thể thấy rõ chỉ từ lời giải thích của hệ thống, bằng cách xem xét các thông báo chính thức.
Trang web chính thức hiện đang hiển thị "thông báo phá sản"
GEMFOREX từng là một sàn giao dịch có nhiều người dùng Nhật Bản. Hiện tại,khi truy cập tên miền cũ, bạn sẽ được chuyển hướng đến một tên miền khác, và chỉ hiển thịmột trang duy nhất thông báo về thủ tục phá sản.
Thông báo về thủ tục phá sản
Chúng tôi xin thông báo rằng, do việc ngừng cung cấp dịch vụ kể từ ngày 31 tháng 5 năm 2023, chúng tôi đã lâm vào tình trạng mất khả năng thanh toán và hiện đang chịu sự quản lý của cơ quan phá sản. Các thủ tục này đang được tiến hành theo luật pháp của Saint Vincent và Grenadines, căn cứ vào Điều 66 Chương 151 của Luật Công ty Trách nhiệm Hữu hạn.
Do các thủ tục như vậy đang được tiến hành, chúng tôi không thể liên lạc riêng với từng chủ nợ vào thời điểm này. Sau khi hoàn tất việc đánh giá và tổng hợp tài sản của chúng tôi, bao gồm cả các khoản phải thu chưa thanh toán, người thanh lý được chỉ định sẽ liên lạc với các chủ nợ qua thư điện tử.
Nguồn:Thông báo phá sản chính thức của Gemtrade LLC(Ngày xác nhận thông báo: 15 tháng 2 năm 2026 và 24 tháng 9 năm 2026)
Có ba điểm chính
- Dịch vụ đã bị ngừng hoạt động vào ngày 31 tháng 5 năm 2023, và công ty lâm vàotình trạng phá sản.
- Thủ tục đang được tiến hành theo đúng luật pháp của Saint Vincent và Grenadines (Luật Công ty Trách nhiệm hữu hạn, Chương 151, Điều 66)
- Vì quá trình này vẫn đang diễn rachúng tôi không thể liên hệ với từng chủ nợ riêng lẻ. Sau khi việc định giá và hợp nhất tài sản hoàn tất,người thanh lý sẽ liên hệ với họ qua email.
Ngày lập thông báo này là ngày 15 tháng 2 năm 2026. Hơn hai năm rưỡi đã trôi qua kể từ khi dịch vụ bị ngừng hoạt động, và rõ ràng là họ vẫn đang ở giai đoạn "người thanh lý sẽ liên hệ với bạn".
Ngay cả khi ghi là "quản lý riêng biệt", kết quả này vẫn có thể xảy ra
Đây là điểm quan trọng nhất mà tôi muốn truyền tải trong bài viết này.Ngay cả những công ty phá sản cũng được giới thiệu dựa trên giả định rằng họ đang quản lý quỹ của mình khi còn hoạt động kinh doanh.Bài viết trước của chúng tôi cũng đã liệt kê GEMFOREX là một công ty "tách biệt tài khoản" quỹ của mình.
Như chúng ta đã thấy trong phần về bảo vệ quỹ tín thác , quản lý tách biệt có nghĩa là tiền được giữ riêng biệt trong công ty . Nếu công ty tiến hành thủ tục phá sản, tiền của khách hàng cũng sẽ được xử lý trong quá trình đó . Nếu tiền được giữ bên ngoài công ty, như trong một quỹ tín thác, nó sẽ ít bị ảnh hưởng bởi các thủ tục này hơn. Đây chính là điểm khác biệt rõ rệt giữa hai hình thức này .
Và thêm một điều nữa.Điều quan trọng không kém việc bạn có lấy lại được tiền hay không là "khi nào" bạn sẽ lấy lại được tiền. Thủ tục phá sản bao gồm việc điều tra và hợp nhất tài sản cũng như xác định các chủ nợ.Đây không phải là việc có thể giải quyết trong vài tháng.
*Trong các phiên bản trước của trang web này, GEMFOREX được đưa vào bảng so sánh các phương pháp quản lý quỹ.Vì công ty đã chính thức tuyên bố đang tiến hành thủ tục phá sản, nên GEMFOREX đã bị loại khỏi bảng so sánh trong phiên bản này và được xem là một trường hợp phá sản. Chúng tôi xin lỗi vì bất kỳ sự bất tiện nào do thông tin trước đó gây ra.
Nếu bạn muốn so sánh độ an toàn của các nhà môi giới từ nhiều khía cạnh,bảng xếp hạng độ an toàn ngoại hối quốc tếbao gồm điểm số dựa trên quy định và lịch sử hoạt động.
Những điều cần cân nhắc khi chọn nhà môi giới không cung cấp dịch vụ bảo vệ ủy thác
Chỉ có 3 trong số 14 công ty nêu rõ rằng họ cung cấp dịch vụ "ủy thác", và ngay cả 3 công ty đó cũng không tiết lộ tên ngân hàng mà họ ủy thác tiền hoặc số tiền ủy thác tối đa.Trên thực tế, bạn sẽ "lựa chọn từ những công ty mà bạn không thể tin tưởng vào sự bảo vệ của lòng tin". Dưới đây là một số điều bạn có thể kiểm tra trong trường hợp đó, theo thứ tự dễ xác minh nhất.
① Trên trang web chính thức có trang nào giải thích về quản lý quỹ không?
Đây là mục đơn giản và dễ phân biệt nhất.Một số công ty có trang riêng giải thích về điều này, trong khi những công ty khác lại không đề cập đến nó ở bất cứ đâu.
Trong số 14 công ty được đánh giá,HFM,FXGT,XS, MiltonMarkets,MyfxMarkets,Vantage, Tradeview và XMTrading đã giải thích về tính bảo mật của quỹ trên các trang riêng. Mặt khác,TitanFX lại đưa thông tin này vào trang "Quy định", vàAXIORYvào phần Hỏi đáp bằng tiếng Anh, khiến người dùng khó tìm thấy.BigBossvào trang "Hướng dẫn", nơi chứa các thông tin quan trọng về cách sử dụng. Việc thông tin khó tìm không nhất thiết có nghĩa là họ không quản lý đúng cách, màlà liệu thông tin đó có được cung cấp ở nơi người dùng có thể kiểm tra trước hay khônglà một yếu tố cần xem xét.
② Nguồn kinh phí cho khoản "bồi thường" đến từ đâu?
Như bạn có thể thấy từ bốn phân loại , vui lòng xem xét loại chứ không phải số lượng . Sau đây là cách kiểm tra:
| Những điểm cần lưu ý | Cách kiểm tra |
|---|---|
| Đây là bảo hiểm hay quỹ đầu tư? | Nên viết là "bảo hiểm" hay "quỹ bồi thường"? |
| Nếu là bảo hiểm, thì đó là loại bảo hiểm nào? | Bảo hiểm trách nhiệm nghề nghiệpdành cho trách nhiệm pháp lý của doanh nghiệp. Đối với thiệt hại của khách hàng, phạm vi và mức khấu trừ được quy định rõ. |
| Mức giới hạn dưới/mức khấu trừ | Có điều kiện nào quy định "thiệt hại vượt quá XX" không? |
| Hạn chế về đối tượng mục tiêu | Có bất kỳ điều khoản hạn chế nào như "khách hàng đủ điều kiện" hoặc "khách hàng đạt tiêu chuẩn" không? |
| Các trường hợp ngoại lệ | Tình trạng phá sản đã bị loại trừ chưa? |
③ Công ty ký kết hợp đồng và địa điểm của công ty đó
Hãy xem tên công ty được liệt kê trong điều khoản và điều kiện, chứ không phải tên thương hiệu.Thông thường, phần chân trang của trang web chính thức sẽ ghi "◯◯ Limited tuân theo các quy định của △△", và bạntài khoản bạn đang mở từ Nhật Bảnthuộc công ty nào dựa vào đó.
Nếu địa điểm đăng ký thay đổi,luật áp dụng trong trường hợp phá sản cũng thay đổi. Thủ tục phá sản của GEMFOREX đang được tiến hành theo luật của Saint Vincent và Grenadines vì đây là một công ty được đăng ký tại đó.
④ Đa dạng hóa số tiền bạn giữ trong tài khoản
Nếu bạn cho rằng hệ thống sẽ không bảo vệ bạn, thì cách tiếp cận thực tế nhất là giảm số tiền bạn gửi vào tài khoản ngay từ đầu
- Chỉ nên ký quỹ số tiền cần thiết cho giao dịch và rút lợi nhuận thường xuyên
- Hãy thử nghiệm lịch sử rút tiền (số ngày cho đến khi tiền được chuyển vào tài khoản) với một số tiền nhỏ trước khi tăng số tiền
- Thay vì tập trung vào một công ty, hãy phân bổ nhiệm vụ đó cho nhiều công ty khác nhau
Khi bạn rút tiền, số tiền đó sẽ không còn liên quan đến việc phá sản của nhà môi giới. Trong một số trường hợp, điều này hiệu quả hơn là lo lắng về việc có được bảo vệ bởi quỹ tín thác hay không. Thông tin về khả năng rút tiền và sự chậm trễ được sắp xếp theo lý do trong phần về việc từ chối rút tiền ngoại hối ở nước ngoài
⑤ Đừng chỉ đánh giá dựa trên thời gian hoạt động
Chúng ta thường thấy những lời giải thích rằng "lịch sử hoạt động lâu dài đồng nghĩa với sự an toàn", nhưng GEMFOREX là một nhà môi giới được sử dụng rộng rãi tại Nhật Bản từ những năm 2010. Lịch sử hoạt động chỉ là một phần thông tin và không tự nó đảm bảo sự an toàn .
Ngược lại, không cần thiết phải tránh một công ty chỉ vì công ty đó có lịch sử hoạt động ngắn.Lượng thông tin công khai và tính cụ thể của thông tin đó mớilà cơ sở hữu ích hơn để xác minh.
Câu hỏi thường gặp
Bảo vệ lòng tin là gì?
Hệ thống này bao gồm việc gửi và quản lý tiền của khách hàng tại một ngân hàng ủy thác nằm ngoài công ty ngoại hối.Vì số tiền gửi trở thành tài sản ủy thác,chúng không thể bị các chủ nợ của công ty tịch thu ngay cả khi công ty ngoại hối phá sản. Tuy nhiên,hệ thống này không bù đắp cho các khoản lỗ giao dịch. Chỉ số tiền còn lại trong tài khoản tại thời điểm đó mới được bảo vệ.
Phân loại rác thải là gì? Phát âm từ này như thế nào?
này được phát âm là "bunbetsu kanri".Nó đề cập đến việc một công ty ngoại hối quản lý quỹ của chính mình một cách riêng biệt với quỹ của khách hàng.Sự khác biệt so với bảo vệ ủy thác là liệu tiền có rời khỏi công ty hay không. Với quản lý tách biệt, công ty tự nắm giữ quỹ một cách riêng biệt, vì vậynếu công ty tiến hành thủ tục phá sản, các khoản tiền sẽ được xử lý trong quá trình đó.Quản lý riêng biệt làmột thuật ngữ pháp lý, và ý nghĩa của nó gần giống với quản lý tách biệt (Luật Công cụ Tài chính và Giao dịch diễn đạt nó là "quản lý riêng biệt với tài sản của chính công ty"). Trong tiếng Anh, nó được viết là tài khoản tách biệt / tách biệt quỹ khách hàng.
Sự khác biệt giữa quỹ ủy thác tách biệt khách hàng và quỹ ủy thác tách biệt khách hàng là gì?
Các loại giao dịch được đề cập là khác nhau. Trong Nghị định của Văn phòng Nội các về Kinh doanh Công cụ Tài chính, v.v., quỹ ủy thác tách biệt khách hàng được định nghĩa tại Điều 143-2 và bao gồm các giao dịch phái sinh liên quan đến tiền tệ (= giao dịch ngoại hối phi tập trung) và các giao dịch phái sinh liên quan đến tài sản tiền điện tử. Quỹ ủy thác tách biệt khách hàng được định nghĩa tại Điều 141 (Điều 43-2, Khoản 2 của Luật) và bao gồm các giao dịch liên quan đến chứng khoán . Đối với tài khoản ngoại hối, đó là quỹ ủy thác tách biệt khách hàng . Lưu ý rằng đối với các giao dịch phái sinh thị trường liên quan đến hàng hóa, có quỹ ủy thác tách biệt khách hàng hàng hóa tại Điều 142-5.
Những sàn giao dịch ngoại hối nước ngoài nào cung cấp dịch vụ bảo vệ lòng tin?
Trong số 14 công ty mà chúng tôi đã điều tra, chỉ có Tradeview,AXIORYvàThreeTradersử dụng thuật ngữ "ủy thác" trong phần giải thích của họ (được xác nhận vào tháng 9 năm 2026). Trang tiếng Nhật của Tradeview nêu rõ: "Tradeview ủy thác tiền trong tài khoản khách hàng cho một ngân hàng theo quy định tài chính, giữ chúng hoàn toàn tách biệt với vốn của chúng tôi và được quản lý riêng bởi GC PARTNERS, một công ty kế toán độc lập." Hầu hết các công ty khác sử dụng quản lý tách biệt , vàAXIORYlà công ty thứ hai đề cập đến ủy thác , giải thích trong phần Hỏi đáp bằng tiếng Anh rằng "tiền của khách hàng được quản lý riêng biệt với tiền của công ty chúng tôi tại một ngân hàng ủy thác ." Tuy nhiên , cả hai công ty đều không tiết lộ tên của ngân hàng ủy thác, số tiền tối đa hoặc thành phần của người thụ hưởng . Hướng dẫn chính thức của BigBossnêu rõ rằng "chúng tôi giữ số tiền bằng với số tiền đầu tư của bạn trong tài khoản lưu ký tách biệt," nhưng điều khoản dịch vụ của họ không bao gồm điều khoản về quản lý tách biệt; ngược lại, nó quy định rằng tiền của khách hàng sẽ được giữ làm tài sản thế chấp .
Quỹ tín thác sẽ bảo lãnh cho số tiền bao nhiêu?
Mức bồi thường khác nhau tùy thuộc vào nhà cung cấp; một số không có giới hạn trên, trong khi những nhà cung cấp khác thì có.Ngoài ra, ngay cả khi ghi là "bồi thường", vẫn có bốn loại nguồn tài trợ, vàmột số không hoạt động trong trường hợp phá sản. Đối với các quỹ bồi thường theo luật định,FSCS (Vương quốc Anh) cung cấp 85.000 bảng Anh cho mỗi cá nhân/công ty, vàICF (Síp) cung cấp 90% số tiền yêu cầu bồi thường hoặc 20.000 euro, tùy theo mức nào thấp hơn. Tuy nhiên,những khoản này thường không áp dụng cho các công ty nước ngoài được ký kết hợp đồng bởi cư dân Nhật Bản. Đối với bảo hiểm tư nhân,XSmức tối đa là 5 triệu đô la Mỹ cho các khoản lỗ vượt quá 10.000 đô la Mỹ, vàVantagecông bố mức tối đa là 1.000.000 đô la Mỹ cho mỗi người yêu cầu bồi thường (tổng cộng 50.000.000 đô la Mỹ).Tuy nhiên,Vantagecó mức khấu trừ 20.000 đô la Mỹ cho mỗi người yêu cầu bồi thường, và chỉ áp dụng trong trường hợp phá sản, và các khoản lỗ kinh doanhkhông được bảo hiểm.
Tại sao việc bảo vệ lòng tin không phải là bắt buộc đối với giao dịch ngoại hối quốc tế?
Luật Chứng khoán và Giao dịch Tài chính Nhật Bản chỉ áp dụng cho các nhà môi giới đã đăng ký với Cơ quan Dịch vụ Tài chính Nhật Bản.Trong giao dịch ngoại hối trong nước,Điều 43-3, Khoản 1 của Luật Chứng khoán và Giao dịch Tài chínhquy định việc quản lý tách biệt, và các yêu cầu đối với các quỹ ủy thác như vậy được quy định tại Điều 143-2 của Nghị định Văn phòng Nội các. Các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài không phải đăng ký theo quy định này và do đó được miễn trừ. Mỗi công ty phải tuân thủ các quy định của quốc gia nơi công ty đặt trụ sở, vàtùy chọn đối với các cơ quan quản lý không yêu cầu bảo vệ quỹ ủy thác. Vì các quỹ ủy thác phát sinh chi phí định kỳ như phí quản lý quỹ, nhiều nhà môi giới thực tế lựa chọn quản lý tách biệt.
Điều gì sẽ xảy ra với số tiền tôi đã gửi nếu một nhà môi giới ngoại hối nước ngoài phá sản?
Việc này sẽ được xử lý trong khuôn khổ thủ tục phá sản của quốc gia đó và sẽ mất thời gian. Ví dụ, GEMFOREX (Gemtrade LLC) chính thức tuyên bố mất khả năng thanh toán do tạm ngừng dịch vụ vào ngày 31 tháng 5 năm 2023 và đã tiến hành thủ tục phá sản theo luật của Saint Vincent và Grenadines . Ngay cả đến thời điểm thông báo ngày 15 tháng 2 năm 2026, tình hình vẫn ở giai đoạn "người thanh lý sẽ liên hệ với bạn qua email sau khi việc định giá và hợp nhất tài sản hoàn tất". Nói cách khác, không chỉ không chắc chắn bạn có nhận lại được tiền hay không, mà còn không chắc chắn khi nào bạn sẽ nhận lại được. Một biện pháp thực tế là chỉ giữ lại số tiền cần thiết cho giao dịch trong tài khoản của bạn và rút lợi nhuận thường xuyên.
Nó ghi "Bạn có thể yên tâm vì chúng tôi đã tham gia quỹ bồi thường", nhưng điều đó có thực sự đúng không?
Điều đó phụ thuộc vào phạm vi bảo hiểm của quỹ.Ví dụ,quỹ bồi thường của Ủy ban Tài chính chi trả tối đa 20.000 euro cho mỗi khách hàng, nhưng quy định củaloại trừ "các trường hợp phá sản ảnh hưởng đến tất cả khách hàng của nhà môi giới". Khoản thanh toán chỉ được thực hiện nếucó khiếu nại được đệ trình và có phán quyết trọng tài nhưng nhà môi giới không tuân thủ;đây không phải là hệ thống có thể sử dụng trong trường hợp phá sản. Nguồn quỹ là 10% phí thành viên hàng tháng mà các nhà môi giới thành viên đóng góp, vànếu có nhiều khiếu nại và số tiền không đủ, số tiền còn lại sẽ được chia đều cho các bên khiếu nại. Ngoài ra còn có thời hạn 45 ngày kể từ thời điểm xảy ra sự việc để nộp đơn khiếu nại.
Làm thế nào tôi có thể đánh giá mức độ an toàn của các sàn giao dịch ngoại hối dành cho cư dân Nhật Bản?
Hãy phân biệt rõ hai điểm: "Bạn có được bảo vệ bởi một hệ thống nào không?" và "Bạn đang ký hợp đồng với ai?". Các công ty môi giới ngoại hối trong nước đăng ký với Cơ quan Dịch vụ Tài chính Nhật Bản phải quản lý quỹ riêng biệt thông qua các quỹ ủy thác theo Điều 43-3, Khoản 1 của Luật Công cụ Tài chính và Giao dịch và Điều 143-2 của Nghị định Văn phòng Nội các , thậm chí cả các thủ tục hoàn trả tiền trong trường hợp phá sản cũng được thể chế hóa. Mặt khác, các công ty môi giới ngoại hối nước ngoài không đăng ký tại Nhật Bản và do đó được miễn trừ khỏi nghĩa vụ này, và phải tuân theo các quy định của quốc gia nơi mỗi công ty đặt trụ sở . Khi sử dụng dịch vụ ngoại hối nước ngoài, vui lòng kiểm tra ba điểm sau trước khi mở tài khoản: ① liệu có trang giải thích về quản lý quỹ trên trang web chính thức hay không, ② liệu nguồn "bồi thường" là từ quỹ theo luật định, bảo hiểm hay quỹ của cơ quan giải quyết tranh chấp , và ③ tên và địa chỉ của công ty mà bạn đang ký hợp đồng . Ngoài ra, nên giới hạn số tiền trong tài khoản ở mức cần thiết và rút lợi nhuận thường xuyên.づけられ、破綻時の返還手続きまで制度化されています。一方、海外FX業者は日本の登録がないためこの義務の対象外で、
Tóm tắt | Hãy xem xét "nguồn vốn" và "công ty ký hợp đồng" thay vì chỉ số tiền
Sau khi điều tra 14 công ty, chúng tôi nhận thấyrằng chỉ riêng việc có hay không có sự bảo vệ của quỹ tín thác là chưa đủ để đưa ra phán xét.Chỉ có ba công ty sử dụng từ "tín thác" trong phần giải thích của họ; hầu hết chỉ đơn giản sử dụng các tài khoản tách biệt. Hơn nữa, một nửa số hệ thống được quảng cáo là có "bảo hiểm" không hoạt động khi công ty phá sản.
Điều bạn nên xem xét không phải là số tiền bồi thường, mà lànguồn gốc của quỹ bồi thườngと、địa điểm của pháp nhân mà bạn ký hợp đồng. Bảo hiểm trách nhiệm dân sự chi trả cho trách nhiệm pháp lý của công ty, và quỹ giải quyết tranh chấp không chi trả cho trường hợp phá sản. Các quỹ bồi thường theo luật định như FSCS và ICFthường không áp dụng cho các tài khoản của các công ty nước ngoài được mở tại Nhật Bản.
Hơn nữa, giải pháp thiết thực nhấtgiảm số tiền bạn giữ trong tài khoản. Như ví dụ của GEMFOREX cho thấy,nếu một công ty phá sản, không chỉ không chắc chắn liệu tiền của bạn có được hoàn trả hay không, mà còn không chắc chắn khi nào. Nếu bạn rút tiền, bạn có thể tách biệt nó khỏi tình hình của công ty.
Nếu bạn muốn so sánh các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài dựa trên xếp hạng an toàn, quy định, lịch sử hoạt động và hồ sơ rút tiền, cùng với phương pháp quản lý quỹ của họ, vui lòng xem xếp hạng an toàn ngoại hối nước ngoài . Để biết sự khác biệt về quy định giữa các nhà môi giới ngoại hối trong và ngoài nước, vui lòng xem sự khác biệt giữa các nhà môi giới ngoại hối trong và ngoài nước
Cuối cùng,nếu bạn giảm số tiền giữ trong tài khoản, chi phí giao dịch mỗi lần mua càng thấp, bạn càng có nhiều tiền dư.Sử dụng tính năng hoàn tiền sẽ trả lại một phần phí chênh lệch sau mỗi giao dịch, giúp giảm chi phí đáng kể.Tuy nhiên, điều này chỉ áp dụng cho các tài khoản được mở thông qua liên kết được chỉ định; bạn không thể đăng ký tài khoản hiện có sau này.
Giảm chi phí giao dịch và tăng số tiền bạn giữ lại: Kiểm tra thủ tục mở tài khoản để đủ điều kiện nhận tiền hoàn lại
