Đây là điểm mà mọi người thường gặp khó khăn khi so sánh phí swap ngoại hối quốc tế. "Sàn giao dịch nào có phí swap cao nhất?" "Phí swap miễn phí ngoại hối quốc tế có thực sự không mất phí?" — Khi nghiên cứu về phí swap, các con số và điều kiện khác nhau tùy thuộc vào từng sàn giao dịch, khiến việc đưa ra quyết định trở nên khó khăn. Hơn nữa,hầu hết các bài viết không nêu rõ thời điểm ghi nhận các con số đó. Phí swap thay đổi hàng ngày, vì vậy các con số không có thời điểm cụ thể sẽ vô dụng để so sánh.
Bài viết nàyđã trực tiếp xem xét các trang web chính thức, câu hỏi thường gặp và điều khoản dịch vụ của 14 nhà môi giới ngoại hối nước ngoài vào ngày 17 tháng 9 năm 2026, và tổng hợp thông tin về giá trị phí swap thực tế cùng ngày phát sinh, cũng như các điều kiện giao dịch không tính phí swap, bao gồm các công cụ bị loại trừ và các loại phí thay thế. Hơn nữa,lý do tại sao cả mua và bán đều có thể dẫn đến phí swap âm, cách phân biệt giữa điểm, pip và số tiền tính bằng đơn vị tiền tệ, và cần bao nhiêu vốn để kiếm được một số tiền nhất định mỗi tháng.
Người giám sát bài viết này
CFP® - Nhà hoạch định tài chính được chứng nhận
Michiko Iida
Sau khi làm việc tại một tổ chức tài chính, bà đã đạt được chứng chỉ Chuyên gia hoạch định tài chính cấp 1 từ Hiệp hội Hoạch định Tài chính Nhật Bản (một tổ chức phi lợi nhuận). Bà cũng là một Chuyên gia Hoạch định Tài chính được chứng nhận (CFP) và có chứng chỉ Đại diện Bán hàng Chứng khoán loại 2 từ Hiệp hội Đại lý Chứng khoán Nhật Bản (JSDA) . Hiện tại, bà đang tham gia vào nhiều hoạt động tư vấn, thuyết trình hội thảo và viết lách. Bà cũng tích cực viết bài cho các phương tiện truyền thông nước ngoài dành cho người Nhật sống ở nước ngoài và tổ chức các hội thảo về cuộc sống sau khi trở về Nhật Bản. Bà cũng hỗ trợ việc chuyển đến sống ở nước ngoài, chuyên về tư vấn và thông tin tài chính/bảo hiểm cho những người chuyển đến Canada và Hàn Quốc.
Kết luận | Những điểm chính liên quan đến giao dịch hoán đổi trong giao dịch ngoại hối quốc tế (tính đến tháng 9 năm 2026)
- Giá trị hoán đổi không chỉ được xác định bởi chênh lệch lãi suất. Chi phí cấp vốn của nhà môi giới cũng được cộng thêm vào.BigBosschính thứcBigBoss tuyên bố rằng
- Khi cộng tổng các lệnh mua và bán, hầu như luôn dẫn đến thua lỗ . Không có bất kỳ sự kết hợp nào giữa việc mua 6 cổ phiếu từ 4 công ty trong cùng một ngày mà mang lại lợi nhuận . Tất cả 23 sự kết hợp giữa các nhà môi giới và cổ phiếu đều dẫn đến thua lỗ. Đối với USDZAR, cả lệnh mua và lệnh bán đều âm đối với cả hai nhà môi giới, có nghĩa là bạn sẽ phải trả phí hoán đổi bất kể hướng giao dịch bạn nắm giữ.
- Đơn vị đo lường khác nhau tùy thuộc vào từng nhà môi giới, và một số nhà môi giới không chỉ rõ đơn vị. Điểm, pip và các giao dịch bằng đơn vị tiền tệ được trộn lẫn, vàAXIORYvàIS6FXthậm chí không chỉ rõ đơn vị. Điểm bằng một phần mười của pip (theo thông tin chính thức từ TitanFX: "1 pip = 10 điểm").
- Sáu trong số 14 công ty cung cấp giao dịch không phí hoán đổi. Tuy nhiên, nó không thực sự "miễn phí".FXGTphí quản lý 10 đô la cho các cặp tiền tệ bằng yên bắt đầu từ hai ngày sau kỳ giao dịch ban đầutínhloại trừ hiệu quả các loại tiền tệ có lãi suất cao. Hơn nữa,bạn sẽ không nhận được điểm hoán đổi dương, khiến nó không phù hợp với những người muốn kiếm lời từ phí hoán đổi.
- Ngày hoán đổi ba lần không phải lúc nào cũng là thứ Tư.AXIORYHợp đồng CFD cổ phiếu củaAxiđược chỉ định riêng cho từng cặp tiền tệ (thứ Tư hoặc thứ Năm), vàIS6FXghi nhận tất cả cùng một lúc vào lúc nửa đêm thứ Bảy.
- Chỉ có 4 trong số 14 công ty công bố số liệu trên trang web chính thức của họ. Hơn một nửa trong số đó không cho phép bạn kiểm tra phí giao dịch mà bạn sẽ phải trả trừ khi bạn có tài khoản.
- Để nhận được khoảng 62,50 USD/JPY mỗi tháng, giả sử tỷ giá đảo chiều khoảng 0,06 USD, bạn cần khoảng 1.938 USD. Để nhận được khoảng 1.250 USD mỗi tháng, bạn cần khoảng 38.750 USD. Hơn nữa, việc thua lỗ do tỷ giá hối đoái vượt quá lợi nhuận từ giao dịch hoán đổi tỷ giá không phải là hiếm gặp.
- Với các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài, bạn không thể chỉ rút các khoản phí hoán đổi chưa thanh toán(điều này có thể thực hiện được với cả bốn nhà môi giới trong nước). Mặc dù thuế thường được tính dựa trên thời điểm thanh toán, nhưng đốivới tài khoản doanh nghiệp thì ngược lại; lãi và lỗ chưa thanh toáncũng phải chịu
*Bài viết này được nhóm biên tập MoneyCharger thực hiện theo chính sách biên soạn nội dung của họ. Giá trị phí hoán đổi và điều kiện miễn phí phí hoán đổi của mỗi công ty đã được xác minh vào ngày 17 tháng 9 năm 2026, bằng cách sử dụng văn bản gốc (bao gồm cả phiên bản tiếng Anh) từ các trang web chính thức, các câu hỏi thường gặp chính thức và điều khoản dịch vụ (thời điểm thu thập và URL nguồn được ghi rõ trong bảng trong văn bản). Phí hoán đổi biến động hàng ngày, vì vậy các con số được liệt kê là tại thời điểm thu thập . Vui lòng kiểm tra điều kiện thực tế với tài khoản của riêng bạn và thông tin mới nhất được hiển thị bởi mỗi công ty. Các tuyên bố liên quan đến thuế chỉ mang tính chất thông tin chung; vui lòng tham khảo ý kiến kế toán thuế hoặc cơ quan thuế địa phương của bạn để có quyết định cụ thể. Các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài không được đăng ký với Cơ quan Dịch vụ Tài chính Nhật Bản, và Cơ quan Dịch vụ Tài chính và Cơ quan Bảo vệ Người tiêu dùng đã đưa ra cảnh báo về việc giao dịch với các nhà môi giới chưa đăng ký.
Nếu bạn mới bắt đầu giao dịch ngoại hối quốc tế,hướng dẫn đầy đủ của chúng tôi dành cho người mới bắt đầu giao dịch ngoại hối quốc tế.
Điểm hoán đổi là gì? | Chúng không chỉ được xác định bởi sự khác biệt về lãi suất
Điểm hoán đổi là phí điều chỉnh phát sinh khi một vị thế được chuyển sang ngày tiếp theo. Chúng dựa trên sự khác biệt về lãi suất giữa hai loại tiền tệ; bạn sẽ nhận được phí này nếu mua loại tiền tệ có lãi suất cao hơn và bán loại tiền tệ có lãi suất thấp hơn, và bạn phải trả phí này nếu làm ngược lại.
Tuy nhiên,số tiền thực tế không chỉ được xác định bởi sự khác biệt về lãi suất. Bởi vì các nhà môi giới cộng thêm chi phí vay để bù đắp cho các vị thế của họ, nên giá trị thực tế sẽ không khớp với giá trị lý thuyết được tính toán từ sự khác biệt về lãi suất. Đây là điều màchính các nhà môi giới đã chính thức tuyên bố. Chúng ta sẽ thảo luận chi tiết hơn về điều này trong phầnvề lý do tại sao cả việc mua và bán đều có thể dẫn đến thua lỗ.
Ba quan niệm sai lầm phổ biến
| Những lời giải thích thường gặp | thật sự |
|---|---|
| Các khoản hoán đổi được xác định bởi sự khác biệt về lãi suất chính sách giữa hai quốc gia. | Chi phí thu mua của nhà cung cấp được cộng thêm vào.BigBosschính thức tuyên bố đó là "lãi suất liên ngân hàng + chi phí huy động vốn". TitanFX viết rằng đối với kim loại quý và năng lượng, chi phí này "được xác định bởi chi phí lưu giữ, v.v." |
| Ngày đổi hàng ba lần làthứ Tư. | Điều này thay đổi tùy theo danh mục sản phẩm .AXIORYCFD cổ phiếu của được thanh toán vào thứ Sáu, và CFD năng lượng của TitanFX cũng được thanh toánIS6FXsử dụng hệ thống thanh toán được thực hiện cùng một lúc vào nửa đêm thứ Bảy, và thậm chí không phải là tiền thưởng gấp ba lần vào thứ Tư. vào thứ Sáu. Axiquy định rõ liệu mỗi cặp tiền tệ được thanh toán vào thứ Tư hay thứ Năm . |
| Không áp dụng chính sách đổi trả vào thứ Bảy và Chủ Nhật | Mặc dù điều này đúng với giao dịch ngoại hối (FX), một số nhà môi giớiBigBossba lần một ngày, vàIS6FXcung cấp bốn lần một ngày, và không có ngày nào có tiền thưởng gấp ba lần. cung cấp tiền thưởng cho CFD tiền điện tử ngay cả vào cuối tuần . cung cấp tiền thưởng |
Tất cảthông tin này đã được xác nhận trên trang web chính thức của từng công ty. Việc áp dụng trực tiếp các giải thích chung vào trường hợp của riêng bạn có thể dẫn đến những kết quả không mong muốn.
Những người muốn kiếm tiền thông qua trao đổi và những người không muốn trả phí là hai thái cực hoàn toàn trái ngược nhau
Có hai loại người nghiên cứu về giao dịch hoán đổi, mỗi loại có mục tiêu hoàn toàn trái ngược nhau.Việc không phân biệt được hai loại người này sẽ dẫn đến việc chọn sai nhà môi giới.
| mục đích | Những địa điểm tham quan |
|---|---|
| Tôi muốn kiếm tiền bằng cách nhận trao đổi hàng hóa | Quy mô của khoản hoán đổi dương và liệu mức đó có tiếp tục duy trì hay không.Tài khoản không có phí hoán đổi không thể được sử dụng(vì số tiền nhận được cũng sẽ bằng không). |
| Tôi không muốn trả phí hoán đổi âm | miễn phí hoán đổi. Có hiệu lực nếu bạn không cần nhận được lợi nhuận dương. |
Các số liệu bạn cần xem xét sẽ hoàn toàn thay đổi tùy thuộc vào mục đích tìm kiếm của bạn.Vui lòng xác định mục đích tìm kiếm trước khi tiếp tục đọc.
Tại sao cả mua và bán đều dẫn đến thua lỗ? | Phân tích phí hoa hồng của các nhà môi giới
Nếu cộng tổng số tiền mua và bán cho cùng một cặp tiền tệ, kết quả hầu như luôn luôn âm.Khi tôi thu thập và kiểm tra bảng phí hoán đổi chính thức của bốn công ty trong cùng một ngày,tất cả 23 sự kết hợp giữa các nhà môi giới và cặp tiền tệ đều cho kết quả âm,và không có một sự kết hợp nào cho kết quả dương. Quan niệm rằng "vì đó là sự khác biệt về lãi suất, nên số tiền bạn nhận được khi mua và số tiền bạn trả khi bán sẽ cân bằng nhau" không phù hợp với các số liệu thực tế.
| Thương hiệu | BigBoss (Điểm) | XMTrading (Điểm) | Giao dịch XMT (USD/1 lô) | AXIORY (Đơn vị không được chỉ định) | IS6FX (Không rõ đơn vị) |
|---|---|---|---|---|---|
| USD/JPY | -17.51 | -27.49 | -17.64 | -9.79 | -24.16 |
| EURUSD | -5.14 | -6.44 | -6.44 | -3.50 | -9.85 |
| XAUUSD (Vàng) | -11.44 | -66.20 | -66.20 | -55.79 | -53.77 |
| USDTRY | -3,804.90 | -5,363 | -110.20 | -2,896.47 | Không có sẵn |
| USDMXN | -420.72 | -279 | -16.26 | -163.15 | -368.08 |
| USDZAR | -38.43 | -36.39 | -22.37 | -92.07 | -203.24 |
IS6FXChỉ có hai giao dịch trên tài khoản Pro Zero của , USDJPY và EURUSD, hiển thị phí swap bằng 0 , vì cả phí swap mua và bán đều được đặt về 0. Tất cả các giao dịch khác đều có phí swap âm.
Lý do là "chênh lệch lãi suất cộng với chi phí mua sắm cho doanh nghiệp"
Các giao dịch hoán đổi không chỉ được xác định bởi sự khác biệt về lãi suất chính sách giữa hai quốc gia.Các nhà môi giới cũng cộng thêm chi phí tài trợ của riêng họ để bù đắp cho các vị thế của mình. Đây không phải là suy đoán;chính các nhà môi giới đã chính thức tuyên bố điều này.
Điểm SWAP của BigBossđược tính toán bằng một phương pháp lai độc đáo, có tính đến lãi suất thị trường liên ngân hàng và chi phí huy động vốn trong các giao dịch bảo hiểm
Giá trị hoán đổi BigBoss = Lãi suất liên ngân hàng + Chi phí tài trợ
Nguồn:BigBoss Trang "Điểm đổi thưởng" chính thức(đã xác minh ngày 17 tháng 9 năm 2026)
TitanFX cũng cho biết rằng đối với một số sản phẩm, giá được xác định bởi chi phí nắm giữ chứ không phải chênh lệch lãi suất
Tỷ giá hoán đổi đối với CFD năng lượng và kim loại quý được xác định bởi các yếu tố như chi phí nắm giữ các tài sản liên quan
Nguồn:"Tỷ giá hoán đổi" chính thức của TitanFX(Đã xác minh ngày 17 tháng 9 năm 2026)
MyfxMarketscủa các giao dịch hoán đổi trên thị trường liên ngân hàng tuyên bố rằng đó là " giá thị trường ", điều này cho thấy rõ ràng rằng đóAxihọ có thể tính cả các kỳ nghỉ dài như Tết Nguyên đán và Tuần lễ Vàng vào các phép tính của mình. không phải là chênh lệch lãi suất chính sách . cho biết Giải thích rằng "hoán đổi = chênh lệch lãi suất chính sách" không chính xác trong thực tế.
Tuy nhiên,BigBosscũng tuyên bố rằng họ không chia đều số tiền thưởng
Do đó, tạiBigBoss, chúng tôi nỗ lực giảm chi phí mua sắm bằng cách cung cấp tỷ lệ hoán đổi dương hấp dẫn hơn cho khách hàng có vị thế nhỏ hơn, nghiêng về phía đối thủ, và bằng cách cung cấp môi trường giao dịch với nhiều lựa chọn đa dạng
Nguồn:BigBoss Trang "Điểm đổi thưởng" chính thức(đã xác minh ngày 17 tháng 9 năm 2026)
Nói cách khác,các nhà môi giới đang thao túng các hợp đồng hoán đổi để điều chỉnh sự mất cân bằng trong vị thế của chính họ. Sự gia tăng đột ngột các hợp đồng hoán đổi dương đối với một cặp tiền tệ cụ thể không nhất thiết có nghĩa là lãi suất đã thay đổi.
Việc mua các loại tiền tệ có lãi suất cao không nhất thiết có nghĩa là bạn sẽ nhận được tiền thưởng
Tỷ giá hoán đổi đối với các loại tiền tệ có lãi suất cao thường cho thấy xu hướng giảm đáng kể đối với lệnh mua và tăng đối với lệnh bán . Xu hướng này được quan sát thấy đối với USDTRY, USDMXN và USDZAR. Điều này có vẻ trái ngược với trực giác, vì việc bán đồng lira Thổ Nhĩ Kỳ so với đô la Mỹ, hoặc mua USDTRY , đều là bán các loại tiền tệ có lãi suất cao
Hơn nữa, với tỷ giá USDZAR, có những nhà môi giới đưa cả giá mua và giá bán xuống đều âm.
| Nhà thầu | Mua USDZAR | Bán USDZAR |
|---|---|---|
| BigBoss | -30.80 | -7.63 |
| IS6FX | -202.64 | -0.60 |
trả phí hoán đổi bất kể bạn nắm giữ theo cách nào. Giả định rằng "bạn sẽ được trả tiền dù thế nào đi nữa nếu đó là loại tiền tệ có lãi suất cao" là không đúng. Hơn nữa,điều này khác nhau tùy thuộc vào từng nhà môi giới. Ngay cả với cùng tỷ giá USD/ZAR, một số nhà môi giới sẽ trả lãi cho bạn khi bán, trong khi những nhà môi giới khác thì không.
Các giao dịch hoán đổi không thể được bù trừ ngay cả khi sử dụng biện pháp phòng ngừa rủi ro
Nếu tổng giá trị các vị thế mua và bán của bạn là âm, thìnếu bạn nắm giữ cả vị thế mua và bán (long và short) của cùng một cổ phiếu với cùng khối lượng giao dịch, khoản âm đó sẽ bị trừ đi mỗi ngày. Ngay cả khi bỏ qua chênh lệch giá mua bán (spread), đây vẫn là một khoản chi phí.
Đặc biệt , cặp USDTRY cho thấy mức lợi nhuận âm rất lớn. Trái ngược với quan niệm rằng các loại tiền tệ có lãi suất cao rất dễ kiếm lời , trên thực tế, chúng lại là những công cụ tốn kém nhất khi bạn kết hợp cả mua và bán . Nếu bạn đang cân nhắc chiến lược sử dụng phòng ngừa rủi ro (hedging), hãy chắc chắn kiểm tra các điều khoản và điều kiện của từng nhà môi giới ngoại hối nước ngoài về vấn đề này . Một số nhà môi giới cấm rõ ràng việc phòng ngừa rủi ro bằng tài khoản không phí hoán đổi (swap-free accounts) trong các điều khoản và điều kiện của họ .
Đơn vị và quy đổi Yên | Hiểu về điểm, pip và quy đổi dựa trên tiền tệ
Giá trị hoán đổi (swap) có thể khác nhau tùy thuộc vào nhà môi giới.Cùng một con số "10" có thể được biểu thị bằng điểm bởi nhà môi giới này và bằng đô la Mỹ bởi nhà môi giới khác.So sánh các con số giữa các nhà môi giới mà không kiểm tra đơn vị có thể dẫn đến sự thay đổi hoàn toàn về thứ hạng. Hơn nữa, một số nhà môi giới thậm chí không chỉ định đơn vị của họ.
| Nhà thầu | Ký hiệu đơn vị chính thức | nhận xét |
|---|---|---|
| BigBoss | Điểm trao đổi | Trang này hiển thị thời gian chỉnh sửa cuối cùng và ghi rõ rằng nó sẽ được cập nhật sau mỗi 10 phút |
| XMTrading | Bạn có thể chuyển đổi giữa điểm và giá trị tiền tệ (USD mỗi lô) | Việc chuyển đổi chế độ giúp loại bỏ nhu cầu chuyển đổi định dạng. Ngày tháng của dữ liệu được hiển thị |
| TitanFX | Điểm (1 pip = 10 điểm)được ghi rõ ràng. | Nó cũng ghi rõ, "MT4/5 sẽ tự động chuyển đổi sang đơn vị tiền tệ cơ sở của tài khoản." |
| AXIORY | Không có ký hiệu | Chỉ có số được liệt kê, không có đơn vị |
| IS6FX | Không có ký hiệu | Tương tự như trên |
| MyfxMarkets | Không có trên trang web chính thức | "Giá thị trường của các giao dịch hoán đổi trên thị trường liên ngân hàng," giải thích |
Chỉ có ba công ty ghi rõ đơn vị đo lường.AXIORYvàIS6FXchỉ liệt kê các giá trị số. Các giá trị từ hai công ty nàykhông thể so sánh trực tiếp với các công ty khác. Chúng chỉ nên được sử dụng để so sánh giá mua và giá bán trong cùng một sàn giao dịch.
Điểm và pip khác nhau gấp 10 lần
Điểm (points) bằng một phần mười của pip.TitanFX chính thức tuyên bố rằng "tỷ lệ phí hoán đổi (swap rates) được hiển thị bằng điểm (1 pip = 10 điểm)." Do đó,phí hoán đổi "25 điểm"tương đương với 2,5 pip. Một số bài viết giải thích cũ nhầm lẫn giữa hai đơn vị này, dẫn đến sai lệch gấp 10 lần.
| thuật ngữ | nghĩa |
|---|---|
| điểm | Biên độ dao động giá tối thiểu. Đối với USD/JPY, con số nàyxấp xỉ 0,00 đô la, và đối với EUR/USD,0,00001 đô la. |
| điểm | Gấp 10 lần số điểm. Đối với USD/JPY,xấp xỉ 0,00 đô la (1 sen), và đối với EUR/USD,0,0001 đô la. |
Quy đổi sang giá mỗi lô
Khi quy đổi điểm sang giá trị tiền tệ,1 điểm tương đương với bao nhiêu tiềntrong mỗi cặp tiền tệ. Đối với 1 lô (100.000 đơn vị tiền tệ), công thức như sau:
| Thương hiệu | Kích thước hợp đồng trên mỗi lô | 1 điểm | Số tiền trên mỗi điểm (mỗi lô) |
|---|---|---|---|
| USD/JPY | Phí 100.000 | khoảng 0,00 đô la | khoảng 0,63 đô la |
| EURUSD | 100.000 EUR | 0,00001 USD | 1 đô la Mỹ |
| XAUUSD (Vàng) | 100 ounce | 0,01 USD | 1 đô la Mỹ |
Ví dụ,BigBossgiao dịch mua hoán đổi USDJPY củacó giá trị 10,78 điểm (được thực hiện vào ngày 17 tháng 9 năm 2026, lúc 16:31). Đối với 1 lot, giá trị10,78 x khoảng 0,63 đô la Mỹ = khoảng 6,74 đô la Mỹ. Đối với 0,1 lot, giá trị sẽ bằng một phần mười con số đó. Tỷ lệ chuyển đổi nàycó thể được kiểm chứng bằng cách xem trên trang web của XMTrading. Công ty này công bố cả điểm và số tiền, vàđối với giao dịch mua USDJPY, giá trị là 2,11 điểm = 1,36 đô la Mỹ (khoảng 1,32 đô la Mỹ). Mối quan hệ 1 điểm = khoảng 0,63 đô la Mỹ có thể được xác nhận trực tiếp. Tuy nhiên, tiền đề này có thể không áp dụng cho các nhà môi giới không công bố định nghĩa đơn vị.
Số tiền nhận được mỗi ngày = Số điểm đổi × Số tiền mỗi điểm × Số lô
Đối với các công cụ dựa trên đô la hoặc euro, có thêm một bước chuyển đổi sang yên.Vì 1 điểm trong EURUSD tương đương với 1 đô la Mỹ, bạn cần nhân với tỷ giá hối đoái để có được giá trị tương đương bằng yên. Vì kết quả sẽ khác nhau tùy thuộc vào tỷ giá được sử dụng,vui lòng kiểm tra tỷ giá nào đã được sử dụng cho các số liệu "chuyển đổi sang yên" trong các bài viết của các công ty khác.
như XMTrading, cho phép bạn chuyển đổi giữa hiển thị điểm và tiền tệ, không cần phải chuyển đổi và không có lỗi. Khi tôi thực sự mua USD/JPY từ cùng một công ty bằng cả hai cách hiển thị, hiển thị điểm cho thấy giá mua là 2,11 và giá bán là -29,6, trong khi hiển thị tiền tệ cho thấy giá mua là 1,36 USD và giá bán là -19,0 USD.Đây không phải là cùng một con số. Nếu bạn chọn các con số mà không chú ý đến đơn vị, sự khác biệt này sẽ trực tiếp dẫn đến lỗi.
So sánh giá hoán đổi của các nhà môi giới lớn [theo ngày mua lại]
Chúng tôi đã thu thập tỷ giá hoán đổi của 6 loại chứng khoán từ 14 công ty trong cùng một ngày.Chúng tôi đã xác nhận được các số liệu trên trang web chính thức của 4 công ty. Sau đây là các giá trị thực tế, vớithời gian thu thập dữ liệu của mỗi nhà môi giới được liệt kê bằng phút. Vì tỷ giá hoán đổi thay đổi hàng ngày, nên các số liệu không có mốc thời gian cụ thể không hữu ích cho việc so sánh.
Các điều kiện cho sự so sánh này
- Mục tiêu: 14 nhà môi giới ngoại hối nước ngoài. Trong số đó, chúng tôi đã liệt kê 4 công ty mà chúng tôi có thể xác minh số liệu trên trang web chính thức của họ.
- cặp tiền tệlà: USDJPY, EURUSD, XAUUSD, USDTRY, USDMXN và USDZAR.
- Thời gian và ngày thu thập dữ liệu: 17 tháng 9 năm 2026, 16:31-17:24 (Giờ chuẩn Nhật Bản). Thời gian cụ thể cho từng nhà cung cấp được liệt kê trong bảng.
- Nguồn dữ liệu: Chỉ sử dụng bảng hoán đổi từ trang web chính thức của mỗi công ty. Không sử dụng dữ liệu từ các trang web bên thứ ba.
- Đơn vị|Chúng tôi đã công bố thông tin dựa trên đơn vị được hiển thị bởi nguồn chính thức và không tự thực hiện bất kỳ chuyển đổi nào. Do sự khác biệt về đơn vị, việc so sánh giữa các công ty là không thể.
| Nhà thầu | Tên thương hiệu (tên ký hiệu của nhà phân phối) | Mua | Bán | đơn vị | Thời gian thu thập |
|---|---|---|---|---|---|
| BigBoss | USD/JPY | 10.78 | -28.29 | điểm | 16:31 |
| EURUSD | -7.28 | 2.14 | điểm | 16:31 | |
| XAUUSD (VÀNG_USD) | -30.58 | 19.14 | điểm | 16:31 | |
| USDTRY | -4,536.11 | 731.21 | điểm | 16:31 | |
| USDMXN | -467.61 | 46.89 | điểm | 16:31 | |
| USDZAR | -30.80 | -7.63 | điểm | 16:31 | |
| XMTrading | USD/JPY | 2.11 | -29.60 | điểm | 16:37 |
| EURUSD | -7.87 | 1.43 | điểm | 16:37 | |
| XAUUSD (VÀNG) | -84.80 | 18.60 | điểm | 17:18 | |
| USDTRY | -6,666 | 1,303 | điểm | 16:37 | |
| USDMXN | -333 | 54.0 | điểm | 16:37 | |
| USDZAR | -41.0 | 4.61 | điểm | 16:37 | |
| AXIORY | USD/JPY | 4.16 | -13.95 | Đơn vị không được chỉ định | 17:22 |
| EURUSD | -6.40 | 2.90 | Đơn vị không được chỉ định | 17:22 | |
| XAUUSD | -70.38 | 14.59 | Đơn vị không được chỉ định | 17:24 | |
| USDTRY | -4,502.80 | 1,606.33 | Đơn vị không được chỉ định | 17:22 | |
| USDMXN | -195.92 | 32.78 | Đơn vị không được chỉ định | 17:22 | |
| USDZAR | -173.65 | 81.58 | Đơn vị không được chỉ định | 17:22 | |
| IS6FX | USD/JPY | -0.19 | -23.97 | Đơn vị không được chỉ định | 16:49 |
| EURUSD | -9.52 | -0.33 | Đơn vị không được chỉ định | 16:49 | |
| XAUUSD | -74.86 | 21.09 | Đơn vị không được chỉ định | 16:49 | |
| USDTRY | Không có sẵn(đã kiểm tra tất cả 61 đôi) | ||||
| USDMXN | -352.42 | -15.66 | Đơn vị không được chỉ định | 16:49 | |
| USDZAR | -202.64 | -0.60 | Đơn vị không được chỉ định | 16:49 | |
Vì XMTrading cho phép chuyển sang hiển thị bằng tiền tệ , tôi đã chuyển sang hiển thị bằng tiền tệ lúc 16:46 cùng ngày và nhận được giá trị bằng đô la Mỹ (kim loại quý lúc 17:19). USDJPY có giá mua là 1,36 USD và giá bán là -19,0 USD, còn USDTRY có giá mua là -137 USD và giá bán là 26,8 USD. Bạn có thể thấy rằng những con số này hoàn toàn khác với các con số hiển thị bằng điểm
Hầu hết các công ty không công bố số liệu chính thức
Trong số 14 công ty,chúng tôi chỉ có thể xác minh dữ liệu cho bốn công ty trên trang web chính thức của họ.MyfxMarkets,Axi,ThreeTradervà MiltonMarkets không công bố dữ liệu trên trang web chính thức, thay vào đó hướng người dùng kiểm tra trên MT4 hoặc MT5. Đối với sáu công ty còn lại (TitanFX,XS,HFM,FXGT,ExnessvàVantage),chúng tôi không thể truy xuất dữ liệu bằng các phương pháp của nhóm biên tập(vì các bảng được tạo động hoặc quyền truy cập bị hạn chế). Trong số này,Exnessthực sự yêu cầu đăng nhập và chúng tôi không thể xem nội dung từ Nhật Bản.
TitanFX công bố lịch điểm hoán đổi , nhưng nó được trình bày theo định dạng yêu cầu bạn chọn từng công cụ, loại tiền tệ và tháng một, thay vì cho phép so sánh dễ dàng chỉ trong nháy mắt. Phương thức công bố này có thể là một yếu tố ảnh hưởng đến quyết định chọn nhà môi giới nào.
Mặc dù cùng một loại vàng, nhưng tên ký hiệu lại khác nhau
Một sai lầm thường gặp khi so sánh các lựa chọn khác nhau là sự khác biệt về tên sản phẩm . Vàng được chào bán dưới ba tên khác nhau bởi ba công ty khác nhau. Để lựa chọn giữa các tùy chọn vàng, tôi đã so sánh chúng bằng cách sử dụng vàng ngoại hối quốc tế (XAUUSD), bao gồm cả chênh lệch giá
| Nhà thầu | Tên biểu tượng vàng |
|---|---|
| BigBoss | VÀNG_USD |
| XMTrading | VÀNG |
| AXIORYIS6FX | XAUUSD |
XMTradingcung cấp các cặp tiền tệ riêng biệt với các loại tiền tệ được niêm yết khác nhau, chẳng hạn như XAUJPY, và giá trị phí hoán đổi (swap) hoàn toàn khác nhau. Đừng cho rằng chúng giống nhau chỉ vì tên gọi tương tự. Ngoài ra,IS6FXkhông giao dịch cặp USDTRY(đã kiểm tra tất cả 61 cặp).Một số nhà môi giới thậm chí không cung cấp cặp tiền này.
So sánh các lựa chọn không phí hoán đổi | Điều kiện, chứng khoán đủ điều kiện, các trường hợp loại trừ và phí thay thế
Trong số 14 công ty mà chúng tôi đã khảo sát, chỉ có 6 công ty cung cấp giao dịch không phí hoán đổi.Tuy nhiên,"không phí hoán đổi" không có nghĩa là "không mất phí". Nhiều công ty có giới hạn về số ngày áp dụng phí hoán đổi, và một số nhà môi giới tính phí sau thời gian đó. Một sốnhà môi giới cũng loại trừ các loại tiền tệ có lãi suất cao, điều này trớ trêu thay có nghĩa là các cặp tiền tệ được nhắm mục tiêu cho giao dịch phí hoán đổi không được hưởng lợi từ nó.
| Nhà thầu | lời đề nghị | Tài khoản mục tiêu | Cách thức ứng tuyển | Nguồn (đã xác minh ngày 17 tháng 9 năm 2026) |
|---|---|---|---|---|
 XS | có thể | Tất cả các tài khoản giao dịch thực , ngoại trừ tài khoản demo (không thể bật/tắt riêng lẻ cho từng tài khoản). | Ứng dụng tự động | Tài khoản chính thức "Không cần đổi trả" |
 HFM | có thể | Các tài khoản Cent/Zero/Pro/Premium/KATANA+ Copy.Tài khoản chỉ nhận tiền thưởng khi nạp tiền không đủ điều kiện. | Ứng dụng tự động(không cần nộp đơn) | Blog chính thức |
 FXGT | có thể | Một loại tài khoản riêng biệt được gọi là tài khoản không phí hoán đổi (tài khoản Hồi giáo). | Cần phải nộp đơn(qua email hoặc gửi yêu cầu trên trang thành viên) | Tài khoản chính thức "Không cần đổi trả" |
 AXIORY | có thể | Tổng cộng có năm loại tài khoản(Nano/Standard/Terra/Max/Alpha). Tuy nhiên,tài khoản Alpha chỉ dành cho cổ phiếu vật lý và ETF, trong khi bốn loại tài khoản còn lại dành cho ngoại hối, CFD chỉ số chứng khoán, CFD năng lượng và CFD kim loại quý. | Cần nộp đơn(qua email).Tài khoản sẽ bị đóng trước khi thủ tục hoàn tất. | Câu hỏi thường gặp chính thức (tiếng Nhật) |
 XMTrading | KIWAMI | Các tài khoản Standard, Micro và Zero bị loại trừ (vui lòng kiểm tra các trang riêng cho từng loại tài khoản). *Tuyên bố chính thức cho biết điều này áp dụng cho "các loại chứng khoán cụ thể", chứ không phải tất cả các loại chứng khoán . Chúng tôi không thể xác nhận việc công bố danh sách các loại chứng khoán đủ điều kiện. | Mở tài khoản liên quan | Tài khoản chính thức "KIWAMI Extreme" |
 Axi | Có (Nhật Bản có thể bị loại trừ) | Tiêu chuẩn/Chuyên nghiệp/Cao cấp (tính đến năm 2020) | Cần phải nộp đơn (quy định có hiệu lực từ năm 2020) | Tài khoản "Hồi giáo" chính thức.Phiên bản tiếng Nhật bị lỗi 404. |
 BigBoss | Chưa được nêu rõ chính thức | — | — | Hãy kiểm tra phần giải thích về phí hoán đổi, câu hỏi thường gặp và danh sách loại tài khoản. Hiện không có mục nào cho "miễn phí hoán đổi" |
 ThreeTrader | Chưa được nêu rõ chính thức | — | — | Tôi đã kiểm tra tất cả 355 câu hỏi trong phần Hỏi đáp chính thức. Không tìm thấy câu hỏi nào trùng khớp |
 IS6FX | Không có(chính thức phủ nhận) | — | — | Câu hỏi thường gặp chính thức: "Xin lưu ý rằng vì các nước Cộng hòa Hồi giáo nằm trong số các quốc gia mà chúng tôi không cung cấp dịch vụ, nên chúng tôi không thể mở tài khoản không tính phí hoán đổi tại các quốc gia đó." |
 TitanFX | Không có(chính thức phủ nhận) | — | — | Thông cáo chính thức: "Phí hoán đổi áp dụng cho tất cả các tài khoản giao dịch thựcTitan FX." |
 MyfxMarkets | Chưa được nêu rõ chính thức | — | — | Kiểm tra tỷ giá hoán đổi, các loại tài khoản, câu hỏi thường gặp và điều khoản và điều kiện. (Không có thông tin nào được cung cấp.) |
 MiltonMarkets | Không có(Điều khoản và điều kiện nêu rõ rằng phí sẽ được áp dụng cho tất cả các tài khoản.) | — | — | Điều 11của Điều khoản Dịch vụ quy định rõ ràng về việc phát sinh phí hoán đổi. Không có điều khoản miễn trừ nào. |
 Exness | Chưa được xác nhận từ Nhật Bản | — | — | Trang web chính thức yêu cầu đăng nhập nhưng nội dung không hiển thị |
 Vantage | Tôi không tìm thấy bất kỳ thông tin nào cụ thể về thị trường Nhật Bản | — | — | Các URL tiếng Nhật được chuyển hướng đến các bài viết giải thích chung bằng tiếng Anh |
* "Không có" đề cập đến ba công ty (IS6FX, TitanFX, MiltonMarkets) mà chúng tôi đã xác nhận được lời phủ nhận chính thức hoặc tuyên bố rõ ràng rằng phí áp dụng cho tất cả các tài khoản . "Không được tuyên bố chính thức" đề cập đến ba công ty (BigBoss,ThreeTrader,MyfxMarkets) mà không tìm thấy lời phủ nhận hoặc tuyên bố rõ ràng nào về phí . "Không thể xác nhận" đề cập đến hai công ty mà không thể truy cập thông tin chính thức từ Nhật Bản. Chúng được phân biệt tương ứng. Việc không thể xác nhận không có nghĩa là họ "không cung cấp" dịch vụ .
Các điều kiện hoán đổi của mỗi công ty được giải thích trên các trang riêng của AXIORY , FXGT , HFM , ThreeTrader và Exness , đối với từng loại giao dịch cụ thể
Bảng dưới đây liệt kê sáu công ty đã cung cấp dịch vụ, được sắp xếp theo cùng các tiêu chí. Những mục không thể có được sẽ không để trống mà được ghi là "Không có sẵn"
| Nhà thầu | Cổ phiếu mục tiêu | Cổ phiếu bị loại trừ | Thời gian nộp đơn | Thay vào đó, phí | Điều kiện hủy bỏ/chấm dứt |
|---|---|---|---|---|---|
| XS | Các nhà giao dịch ngoại hối lớn / Vàng và bạc / Dầu thô / Chỉ số chứng khoán / Tiền điện tử | Hợp đồng chênh lệch tỷ giá cổ phiếu(không có thời gian ân hạn = tính từ ngày đầu tiên).Các loại tiền tệ ngoại lai không được liệt kê trong bảng thời gian ân hạn chính thức và chưa được xác nhận. | Thời gian ân hạn thay đổi tùy theo mặt hàng (từ 1 đến 10 ngày) | Không có(ghi rõ là không có phụ phí chênh lệch giá hoặc phí bổ sung nào) | Không được mua |
| HFM | 50 cổ phiếu mục tiêu | Các tài khoản chỉ nhận tiền thưởng khi nạp tiền sẽ không đủ điều kiện, ngay cả đối với các cổ phiếu được chỉ định | Đối với khách hàng thông thường,ưu đãi chỉ có hiệu lực trong thời gian có hạn;đối với tài khoản Hồi giáo, ưu đãi không giới hạn thời gian. Bảng thể hiện số ngày áp dụng cho từng loại cổ phiếu hiệnchưa có. | Đối với các cổ phiếu có tỷ lệ hoán đổi cực lớn,một khoản phí bổ sung(số tiền không được tiết lộ) sẽ được | Không được mua |
| FXGT | Các loại tiền tệ chính / Tiền tệ phụ / Kim loại / Năng lượng / Chỉ số chứng khoán | Các loại tiền tệ ngoại hối(tiền tệ có lãi suất cao) vàcổ phiếusẽ chịu phí hoán đổi kể từ ngày 1 trở đi,về cơ bản được miễn trừ. | Theo từng loại.Các cặp Yên có thời hạn giao dịch 2 ngày, các loại khác là 7 ngày. | Các cặp tỷ giá Yên từ ngày 2 trở đi: 10 USD/ Ngoại hối chính từ ngày 7 trở đi: 3 USD / Ngoại hối phụ: 5 USD / Kim loại: 7 USD / Năng lượng và chỉ số chứng khoán: 5 USD | Nếu sử dụng sai mục đích, danh hiệu này có thể bị thu hồi |
| AXIORY | Tài khoản Alpha = Cổ phiếu giao ngay và ETF / Các tài khoản khác = Ngoại hối, CFD chỉ số chứng khoán, CFD năng lượng, CFD kim loại quý | CFD cổ phiếu / CFD giao dịch(Lưu ý: Có sự không nhất quán trong thông tin được cung cấp trên hai trang Câu hỏi thường gặp của công ty.) | Không có giới hạn thời gian cụ thể | Không được chỉ định | Các tài khoản hiện có sẽ bị đóng trước khi quy trình hoàn tất. Tất cả các tài khoản bổ sung được thêm vào sau đó sẽ tự động trở thành tài khoản không phí hoán đổi. |
| XMTrading (chỉ dành cho KIWAMI) | Chưa được mua lại(Thông báo chính thức chỉ nói "Áp dụng cho một số cổ phiếu cụ thể") | Không được mua | Không được mua | Không được mua | Không được mua |
| Axi | Chỉ áp dụng cho các loại tiền tệ chính, tiền tệ phụ và kim loại quý (.swf) | Chỉ số chứng khoán, năng lượng, tiền điện tử và hợp đồng chênh lệch giá cổ phiếu (CFD) | Miễn phí trong 4 ngày đầu / Tính phí áp dụng từ ngày thứ 5 liên tiếp giữ chỗ | Phí quản lý: Tối đa 50 đô la mỗi lô đất mỗi ngày | Hệ thống đăng ký và phê duyệt (Thông báo giao dịch đã được ban hành) |
"Không giới hạn" là một ngoại lệ; trong hầu hết các trường hợp, số ngày được xác định riêng cho từng thương hiệu
Chỉ có một số lượng hạn chế các tùy chọn không tính phí hoán đổi (swap-free) có hiệu lực vô thời hạn.Hầu hết đều có thời gian ân hạn, chẳng hạn như "tối đa X ngày kể từ khi tham gia", sau đó phí hoán đổi sẽ được tính như bình thường. Hơn nữa,số ngày này thay đổi tùy thuộc vào loại công cụ giao dịch.XSlà một ví dụ điển hình.
| Thương hiệu | thời gian ân hạn |
|---|---|
| EURUSD, GBPUSD | 10 ngày |
| XAUUSD (Vàng) | 5 ngày |
| USDJPY・AUDUSD・NZDUSD・USDCAD・USDCHF | 2 ngày |
| XAUEUR・XAGUSD・Dầu thô | 2 ngày |
| Chỉ số giá cổ phiếu (JP225, US30, US100, US500) | 1 ngày |
Cặp USD/JPY có thời gian giữ lệnh là 2 ngày, còn chỉ số chứng khoán là 1 ngày. Thực tế hơn là các giao dịch được giữ qua đêm quá vài ngày sẽ không đủ điều kiện để được miễn phí phí swap.HFM, với thời hạn giới hạn đối với khách hàng thông thường cũng chính thức tuyên bố rằngAxicủa giao dịch miễn phí phí swap chỉ áp dụng cho tài khoản Hồi giáo . Tính đến năm 2020, quy định quy định thời hạn 4 ngày (phí quản lý được áp dụng từ ngày giữ lệnh thứ 5 liên tiếp).
Xin lưu ýXScó sự không nhất quán về thời gian ân hạn đối với tiền điện tử, ghi "3 ngày" trong văn bản chính và "2 ngày" trong bảng trên cùng một trang(cả phiên bản tiếng Nhật và tiếng Anh đều giống nhau). Vì chúng tôi không thể xác định thông tin nào là chính xác, vui lòng liên hệ với bộ phận hỗ trợ nếu bạn có ý định sử dụng tiền điện tử.
Ngay cả với giao dịch không tính phí hoán đổi, vẫn áp dụng phí | Đối với các cặp tiền tệ giao dịch bằng yên, phí là 10 đô la mỗi hai ngày
Một số nhà môi giới tính phí quản lý thay vì phí hoán đổi.FXGTcông khai mức phí cho từng loại công cụ tài chính, vàphí hoán đổi được tạo ra nhanh chóng và chỉ cao đối với cặp tiền tệ Yên Nhật, cặp tiền được các nhà đầu tư Nhật Bản sử dụng thường xuyên nhất.
| Thương hiệu | Cho đến khi phát sinh phí | Phí quản lý |
|---|---|---|
| Chuyên ngành FX | Từ ngày 7 trở đi | 3 USD |
| Các cặp tiền tệ JPY (Các cặp ngoại hối chính JPY, các cặp ngoại hối phụ JPY) | Từ ngày 2 trở đi | 10 USD |
| FX Minor | Từ ngày 7 trở đi | 5 USD |
| kim loại | Từ ngày 7 trở đi | 7 USD |
| Chỉ số thị trường năng lượng và chứng khoán | Từ ngày 7 trở đi | 5 USD |
| FX Ngoại lai | — | Việc hoán đổi sẽ có hiệu lực từ ngày 1 trở đi (thực tế là được miễn trừ) |
| Cổ phần | — | Việc hoán đổi sẽ có hiệu lực từ ngày 1 trở đi (thực tế là được miễn trừ) |
Các công ty khác cũng có cấu trúc tương tự.HFMcũng nêu rõ rằng đối với các chứng khoán có giá trị hoán đổi cực lớn, sẽ tính thêm phí nếu nắm giữ trong một khoảng thời gian nhất định hoặc lâu hơn(số tiền không được tiết lộ).AxiTrongmột tài liệu chính thức từ năm 2020quy định trong biểu phí của mình rằng phí quản lý lên đến 50 đô la mỗi lô mỗi ngày sẽ được tính nếu mã chứng khoán mục tiêu được nắm giữ trong năm ngày liên tiếp. Tuy nhiên,tài liệu đó hiện không còn được công khai và trang hiện tại nêu rằng "không có phí ẩn",vì vậy không thể xác nhận liệu các điều kiện tương tự có còn áp dụng hay không.
Bạn giữ vị thế càng lâu, phí giao dịch có thể càng cao so với phí hoán đổi.Hãy chắc chắn kiểm tra cả "số ngày miễn phí" và "chi phí sau đó".
Các loại tiền tệ có lãi suất cao có thể bị loại trừ
Đây là điểm quan trọng nhất cần lưu ý.Các cặp tiền tệ bạn muốn sử dụng để kiếm lợi nhuận từ phí hoán đổi thường bị loại trừ khỏi giao dịch miễn phí phí hoán đổi.
| Nhà thầu | Các cổ phiếu bị loại trừ |
|---|---|
| FXGT | Các giao dịch hoán đổi áp dụng cho các loại ngoại tệ phức tạp (bao gồm các loại tiền tệ có lãi suất cao như đồng lira Thổ Nhĩ Kỳ, đồng peso Mexico và đồng rand Nam Phi) và cổ phiếu kể từ ngày 1 của tháng |
| Axi | Chỉ có tiền tệ và kim loại quý được bao gồm. Chỉ số chứng khoán, năng lượng, tiền điện tử và cổ phiếu đều bị loại trừ (quy định chính thức tính đến năm 2020.Thông tin này hiện không được liệt kê trên trang và chưa được xác minh). |
| XS | Cổ phiếu không được bao gồm(không có thời gian ân hạn = giao dịch hoán đổi bắt đầu từ ngày đầu tiên).Các loại tiền tệ hiếm (đồng lira Thổ Nhĩ Kỳ, đồng peso Mexico, v.v.) không được liệt kê trong bảng thời gian ân hạn chính thức, vì vậy chưa được xác nhận liệu chúng có được bao gồm hay không. |
| AXIORY | CFD Cổ phiếu và CFD Chiến đấu. *Phần Hỏi đáp chính thức có thông tin mâu thuẫn trên hai trang, một trong số đó ghi rõ "Chỉ CFD Cổ phiếu." |
Việc chọn một nhà môi giới chỉ vì họ ghi "miễn phí phí hoán đổi" có thể dẫn đến trường hợp các loại chứng khoán cụ thể mà bạn muốn sử dụng bị loại trừ . Hãy kiểm tra theo loại chứng khoán, chứ không phải theo tên nhà môi giới
Bạn sẽ không còn nhận được các giao dịch trao đổi tích cực nữa
Điều này thường bị bỏ qua, nhưnghệ thống "không trao đổi" không chỉ giúp bạn tránh phải trả tiền mà còn ngăn bạn nhận được hàng.XSTrang web chính thức của
Các nhà giao dịch không phải trả cũng không nhận lãi suất đối với các vị thế giao dịch qua đêm
Nguồn:XSTài khoản "Không giao dịch hoán đổi" chính thức(Đã xác minh ngày 17 tháng 9 năm 2026)
Nói cách khác, chiến lược mua các loại tiền tệ có lãi suất cao và nhận phí hoán đổi là không khả thi với tài khoản không có phí hoán đổi. Tài khoản không có phí hoán đổi phù hợp với "những người muốn tránh phí hoán đổi âm", chứ không phải "những người muốn kiếm lời từ phí hoán đổi".Hai yêu cầu này hoàn toàn trái ngược nhau.
Nếu chỉ xem trang tiếng Nhật, bạn có thể hiểu sai các điều khoản
Trong cuộc điều tra này,rằng ba công tycó sự khác biệt giữa các điều khoản và điều kiện trên phiên bản tiếng Nhật và tiếng Anh. Nếu chỉ so sánh các trang tiếng Nhật, bạn sẽ nhầm lẫn về ba công ty này.
| Nhà thầu | Phiên bản tiếng Nhật | Phiên bản tiếng Anh |
|---|---|---|
| AXIORY | Văn bản nêu rõ việc nộp "giấy tờ chứng minh mình là người Hồi giáo" là bắt buộc. | nó không chỉ dành riêng cho người Hồi giáo mà có thể được mở từ bất cứ đâu trên thế giới(không có hạn chế về địa lý). |
| XS | Không hề đề cập đến yêu cầu về quốc gia cư trú,văn bản chỉ ghi đơn giản: "Tự động áp dụng cho tất cả các tài khoản đang hoạt động." | Hệ thống này được tự động hóa cho 19 quốc gia Hồi giáo, trong khi đối với các quốc gia khác, việc đăng ký yêu cầu thông tin và chỉ giới hạn cho một số khách hàng nhất định. |
| Axi | Trang không tồn tại (404) | Dịch vụ này có sẵn. Tuy nhiên,không có trang thay thế bằng tiếng Nhật, vì vậy rất có thể Nhật Bản không nằm trong khu vực phục vụ. |
Hơn nữa,AXIORYphần Hỏi đáp bằng tiếng Nhật của"Các tài khoản được sử dụng trước khi thực hiện thủ tục tài khoản Hồi giáo sẽ bị đóng" và"Tất cả các tài khoản bổ sung sau khi thực hiện thủ tục tài khoản Hồi giáo sẽ tự động trở thành tài khoản không phí hoán đổi."Không thể chuyển đổi trong khi vẫn giữ các tài khoản hiện có, cũng như không thể sử dụng chúng cùng với các tài khoản thông thường. Thông tin này không có trong phiên bản tiếng Anh.
Nếu bị coi là lạm dụng, số tiền được miễn sẽ được thu hồi lại
Các tài khoản không tính phí hoán đổi phải tuân theo các điều kiện hủy bỏ.XSnếu nghi ngờ có hành vi lạm dụng có quyền thu hồi lại các khoản phí hoán đổi đã được miễn và hủy bỏ lợi nhuận tích lũy . Hai hành động sau đây được liệt kê là bị cấm:
- Phòng ngừa rủi ro nội bộ| Phòng ngừa rủi ro bằng cách sử dụng nhiều tài khoản với cùng một nhà môi giới
- Phòng ngừa rủi ro bên ngoài| Phòng ngừa rủi ro giữa các tài khoản tại các công ty khác
Tóm lại , việc sử dụng tài khoản miễn phí phí hoán đổi để giao dịch chênh lệch phí hoán đổi là hoàn toàn bị cấm.FXGTcũng tuyên bố rằng họ có thể thu hồi trạng thái miễn phí phí hoán đổi nếu bị lạm dụng. Vì cách thức xử lý phòng ngừa rủi ro khác nhau giữa các nhà môi giới, chúng tôi sẽ so sánh các điều khoản và điều kiện của từng công ty trong phần về phòng ngừa rủi ro trong giao dịch ngoại hối quốc tế . Cách thức xử lý phương pháp nhắm mục tiêu chênh lệch giá giữa các nhà môi giới được giải thích trong phần về giao dịch chênh lệch giá trong giao dịch ngoại hối quốc tế
Các bước để tự kiểm tra tỷ giá hoán đổi mới nhất và cách xác định xem chúng có ổn định hay không
Tỷ giá hoán đổi thay đổi hàng ngày, vì vậy bạn không thể chỉ dựa vào bảng xếp hạng và số liệu trong các bài báo.Điều này áp dụng cho các cặp tiền tệ ít được so sánh, chẳng hạn như đô la Canada, cũng như USD/JPY và vàng. Bạn cần tự kiểm tra trước khi giao dịch. Tuy nhiên,một số ít nhà môi giới công bố bảng tỷ giá hoán đổi trên trang web chính thức của họ, và sau khi điều tra 14 công ty, chúng tôi đã tìm thấy những khác biệt sau đây.
| phân loại | Số lượng công ty | Nhà thầu |
|---|---|---|
| Tôi đã có thể kiểm tra các số liệu trên trang web chính thức | 4 công ty | BigBoss・XMTrading・AXIORY・IS6FX |
| Thông tin này không được công khai trên trang web chính thức(trang web ghi rõ là phải xem bằng MT4/MT5). | 4 công ty | MyfxMarkets・Axi・ThreeTrader・MiltonMarkets |
| Thông tin này có sẵn công khai nhưng không thể truy xuất được vào lần này, hoặc bảng dữ liệu là động và không thể truy xuất | 6 công ty | TitanFX・XS・HFM・FXGT・Exness・Vantage |
Nói cách khác, với hơn một nửa số nhà môi giới, bạn không thể kiểm tra phí hoán đổi mà bạn sẽ phải trả trừ khi bạn có tài khoản với họ. Cấu trúc này buộc bạn phải dựa vào các con số từ các trang web so sánh.
Kiểm tra bằng MT4 hoặc MT5
Cách đáng tin cậy nhất để kiểm tra là thông qua nền tảng tài khoản của chính bạn.Các số liệu do nhà môi giới công bố có thể khác với các số liệu áp dụng cho loại tài khoản cụ thể của bạn.
- Mở mục "Tên cổ phiếu" từ menu "Xem" ở phía trên
- Chọn loại cổ phiếu bạn muốn kiểm tra và nhấp vào "Thông số kỹ thuật"
- Hãy kiểm tra các mục "mua hoán đổi" và "bán hoán đổi" . Ngoài ra, hãy kiểm tra các ngày trong tuần đối với "hoán đổi 3 ngày".
Tại thời điểm này, hãy nhớ kiểm tra đơn vị . Ý nghĩa của cùng một con số có thể hoàn toàn khác nhau tùy thuộc vào việc nó được hiển thị bằng điểm hay tiền tệ. Như đã giải thích trong phần về đơn vị và quy đổi yên , cách hiển thị sẽ khác nhau tùy thuộc vào nhà cung cấp
Ngày đổi ba không nhất thiết phải là "Thứ Tư"
Nhiều bài báo cho rằng thứ Tư là ngày phổ biến nhất, nhưng trên thực tế, điều này thay đổi tùy thuộc vào loại sản phẩm.Kết quả kiểm tra thông tin chính thức từ 14 công ty như sau:
| Nhà thầu | Các cặp tiền tệ FX | Kim loại quý | Năng lượng | Chỉ số chứng khoán và hợp đồng chênh lệch giá chứng khoán (CFD) | Tiền điện tử |
|---|---|---|---|---|---|
| BigBoss | Thứ Tư | Thứ Tư | Thứ Tư | Thứ Tư | Không có ngày tích điểm gấp ba(điểm được cộng 3 lần một ngày, kể cả cuối tuần) |
| AXIORY | Thứ Tư | Thứ Tư | Thứ Tư | Giao dịch CFD cổ phiếu và CFD Battle: Thứ Sáu, 0:00 sáng/ Giao dịch CFD chỉ số chứng khoán: Thứ Tư | Không được chỉ định |
| TitanFX | Thứ Tư | Thứ Tư | Thứ sáu | Thứ sáu | Không được chỉ định |
| Axi | Thứ Tư hoặc Thứ Năm (tùy thuộc vào cặp tiền tệ) | Thứ Tư | Thứ sáu | Thứ sáu | Thứ sáu |
| IS6FX | Tiền thưởng cho thứ Bảy và Chủ Nhật được cộng vào lúc nửa đêm thứ Bảy(không phải gấp ba lần vào thứ Tư). | Vẫn vậy bên trái | Vẫn vậy bên trái | Vẫn vậy bên trái | Không có ngày nào được tính điểm gấp ba(4 lần một ngày) |
| MyfxMarkets | Thứ Tư → Thứ Năm | Không có phân loại nào được chỉ định (áp dụng cho tất cả sản phẩm) | Không có phân loại nào được chỉ định (áp dụng cho tất cả sản phẩm) | Không có phân loại nào được chỉ định (áp dụng cho tất cả sản phẩm) | Không có phân loại nào được chỉ định (áp dụng cho tất cả sản phẩm) |
Axi đặc biệt đáng chú ý . Danh sách sản phẩm chính thức của họ bao gồm một cột có tên "Gia hạn 3 ngày", trong đó mỗi cặp tiền tệ được chỉ định riêng là Thứ Tư hoặc Thứ Năm ( hầu hết là Thứ Tư, chỉ có một vài là Thứ Năm ). Điều này có nghĩa là ngay cả trong cùng một nhà môi giới, số ngày ký quỹ gấp ba lần cũng khác nhau tùy thuộc vào công cụ giao dịch
IS6FXtrả toàn bộ lợi nhuận cuối tuần cùng một lúc vào lúc nửa đêm thứ Bảy, vì vậy đây không phải làhệ thống nhân ba điểm vào thứ Tư. Ngoài ra, một số nhà môi giới tiền điện tử không có ngày nhân ba điểm;BigBossba lần một ngày, vàIS6FXtrả thưởng bốn lần một ngày, và các khoản thanh toán nàycũng áp dụng vào cuối tuần. Lời giải thích rằng "không trả phí hoán đổi vào cuối tuần" không áp dụng cho tiền điện tử.
Hãy xem xét "mức độ ổn định" thay vì "giá trị hiện tại"
Nếu bạn muốn kiếm lời từ giao dịch hoán đổi trong trung và dài hạn,điều quan trọng hơn giá trị cao trong một ngày cụ thể là liệu mức giá đó có duy trì được hay không.Một nhà môi giới được xếp hạng số một trên trang so sánh có thể đã thay đổi điều khoản của họ vào tuần sau đó.
Có ba điểm chính cần xem xét khi đánh giá tính ổn định
- Ghi chép và so sánh cùng một lượng hàng tồn kho trong vài ngày đến vài tuần. Bạn không thể đưa ra nhận định dựa trên một giá trị duy nhất.
- Hãy kiểm traBigBosshiển thị thời gian cập nhật cuối cùng trên trang chính thức của họ và nêu rõ rằng họ cập nhật cứ sau 10 phút. xem nhà cung cấp có công bố tần suất cập nhật của họ hay không .
- Liệu nhà môi giới có giải thích cách họ xác định tỷ giá hoán đổikhông? Những nhà môi giới tuyên bố họ tính thêm phụ phí vào chi phí cấp vốn cần được xem xét với sự hiểu biết rằng các yếu tố khác ngoài lãi suất cũng đóng vai trò quan trọng.
Cần lưu ý rằng ngay cả những trang web công bố dữ liệu cũng thường không ghi rõ ngày giờ tham chiếu . Trong số các bài viết mà nhóm biên tập của chúng tôi đã so sánh, một số bài tuyên bố được "cập nhật tự động hàng ngày" nhưng không ghi rõ thời gian tham chiếu, trong khi những bài khác hiển thị "cập nhật hàng ngày" nhưng thực tế dữ liệu đã cũ hai tháng. Khi xem dữ liệu, hãy luôn xác nhận ngày mà giá trị được ghi nhận.
Liệu có thể sống bằng điểm tích lũy đổi đồ không? | Tính toán số tiền cần thiết để có thu nhập khoảng 62,50 đô la mỗi tháng
Liệu bạn có thể sống chỉ dựa vào lợi nhuận từ giao dịch hoán đổi hay không có thể dễ dàng xác định bằng cách tính toán số vốn cần thiết.Ở đây, chúng ta sẽ sử dụng giá trị hoán đổi thực tế thu được để tính toán ngược từ số tiền mục tiêu.
Nhận được khoảng 62,50 USD/JPY mỗi tháng
BigBossMức phí hoán đổi mua USD/JPY của10,78 điểm(tính đến 16:31 ngày 17 tháng 9 năm 2026). Vì 1 điểm tương đương khoảng 0,63 đô la cho 1 lot,xấp xỉ 6,74 đô la mỗi ngày.
- Mục tiêu chi tiêu hàng ngày= khoảng 62,50 đô la ÷ 30 ngày = khoảng 2,08 đô la
- Số lượng lô cần thiết= khoảng 2,08 đô la ÷ khoảng 6,74 đô la = khoảng 0,31 lô(31.000 đơn vị tiền tệ)
- Mức ký quỹ yêu cầu(1 USD xấp xỉ 0,94 USD, đòn bẩy 500x) = khoảng 0,94 USD × 31.000 đơn vị ÷ 500 = khoảng 58,13 USD
Chỉ riêng khoản ký quỹ đã là gần 62,50 đô la.Tuy nhiên, không thể giao dịch với số vốn này.Một sự đảo chiều khoảng 0,01 đô la sẽ dẫn đến khoản lỗ chưa thực hiện khoảng 193,75 đô la, và với khoản ký quỹ khoảng 58,13 đô la, lệnh cắt lỗ đã bị kích hoạt từ lâu.
Trên thực tế, điều bạn cần là vốn đủ để chịu được biến động giá. Để trụ vững ngay cả khi tỷ giá đô la-yên giảm khoảng 0,06 đô la, bạn cần chịu được khoản lỗ chưa thực hiện khoảng 1.938 đô la (31.000 đơn vị x khoảng 0,06 đô la) . Nói cách khác, nếu bạn đặt mục tiêu giao dịch hoán đổi hàng tháng khoảng 62,50 đô la, bạn cần ít nhất khoảng 1.875 đô la vốn .
| Số tiền mục tiêu hàng tháng | Kích thước lô hàng yêu cầu | Đây là hướng dẫn về lượng vốn cần thiết để chịu được mức giảm giá trị khoảng 0,06 đô la |
|---|---|---|
| khoảng 62,50 đô la | Khoảng 0,31 lô | Khoảng 1.938 đô la |
| khoảng 187,50 đô la | Khoảng 0,93 lô đất | Khoảng 5.813 đô la |
| khoảng 625,00 đô la | Khoảng 3,1 lô đất | Khoảng 19.375 đô la |
| Khoảng 1.250 đô la (một phần chi phí sinh hoạt) | Khoảng 6,2 lô đất | Khoảng 38.750 đô la |
Ngay cả với thu nhập hàng tháng khoảng 1.250 đô la, bạn cũng cần khoảng 38.750 đô la, và nếu bạn cần khoảng 2.500 đô la mỗi tháng để trang trải tất cả chi phí sinh hoạt, bạn sẽ cần khoảng 77.500 đô la. Hơn nữa, phép tính này giả định rằngtỷ giá hoán đổi không giảm và tỷ giá hối đoái không biến động đáng kể. Trên thực tế, cả hai trường hợp đều có thể xảy ra.
Hướng tiếp nhận thông tin thường ngược lại với xu hướng dài hạn
Những người nhận hoán đổi tiền tệ với lãi suất cao thường có xu hướng đi theo hướng đồng tiền đó tiếp tục mất giá . Lãi suất cao là do xu hướng mất giá của đồng tiền, và không hiếm trường hợp tổn thất tỷ giá hối đoái lớn hơn lợi nhuận từ hoán đổi .
Khảo sát này cũng cho thấy rằng việc bán USDTRY (tức là mua đồng Lira Thổ Nhĩ Kỳ) mang lại điểm hoán đổi dương, trong khiUSDTRY đã liên tục tăng trong dài hạn, có nghĩa là đồng Lira Thổ Nhĩ Kỳ đã liên tục giảm. Điều này dẫn đến tình trạngbạn nhận được điểm hoán đổi trong khi khoản lỗ chưa thực hiện của bạn ngày càng tăng.
Hơn nữanhư đã đề cập trước đó, có một số tài sản, như USDZAR,cả việc mua và bán đều có giá trị âm. Giả định rằng "bạn sẽ nhận được lợi nhuận dù mua hay bán một loại tiền tệ có lãi suất cao" không phải lúc nào cũng đúng.
Mối quan ngại khác nhau tùy thuộc vào loại tiền tệ | Cái nhìn về lãi suất chính sách
Lý do các đồng tiền có lãi suất cao có tỷ giá hoán đổi lớn là vì các quốc gia đó có lãi suất chính sách cao. Và lãi suất chính sách cao thường đồng nghĩa với việc có những chi phí liên quan đến việc duy trì giá trị của đồng tiền, chẳng hạn như nhu cầu kiềm chế lạm phát . Nói cách khác, quy mô của tỷ giá hoán đổi và rủi ro mất giá tiền tệ đều xuất phát từ cùng một nguyên nhân . Trước khi lựa chọn một loại tiền tệ, hãy xem xét các mức lãi suất được công bố bởi ngân hàng trung ương của mỗi quốc gia.
| tiền tệ | Lãi suất chính sách (tại một thời điểm nhất định) | nguồn | Những quan sát được thực hiện trong cuộc khảo sát này |
|---|---|---|---|
| Lira Thổ Nhĩ Kỳ (TRY) | 37.00% (Sau ngày 23 tháng 1 năm 2026) | Lãi suất repo kỳ hạn 1 tuần của Ngân hàng Trung ương Thổ Nhĩ Kỳ | USDTRY có mức lỗ tổng cộng lớn nhất trong các giao dịch mua và bán(BigBoss -3.804,90 điểm / XMTrading -5.363 điểm).Đây là công cụ có chi phí tổng cộng cao nhất khi mua |
| Đồng Peso Mexico (MXN) | 6.50% (Giá được giữ nguyên theo quyết định đưa ra ngày 6 tháng 8 năm 2026.) | Quyết định chính sách tiền tệ của Ngân hàng Trung ương Mexico | tỷ giá USD/MXNđều âm đối với cả bốn công ty có số liệu(-16,26 đến -420,72/đơn vị của mỗi công ty). |
| Rand Nam Phi (ZAR) | 7.00% (Tính đến ngày 17 tháng 9 năm 2026) | Lãi suất thị trường hiện tại của Ngân hàng Dự trữ Nam Phi | đối với USDZARBigBossvàIS6FXCả, bất kể bạn nắm giữ theo hướng nào. |
Bạn có thể thấy rằng đồng lira Thổ Nhĩ Kỳ đang ở một đẳng cấp hoàn toàn khác . Lãi suất 37% có nghĩa là lãi suất được thiết lập dựa trên giả định rằng giá trị của đồng tiền sẽ giảm đi mức đó . Nếu bạn chọn một loại tiền tệ vì bị thu hút bởi tỷ giá hoán đổi cao, thì khả năng khoản lỗ do tỷ giá hối đoái bù trừ sẽ tăng lên tương ứng.
*Lãi suất chính sách có thể thay đổi. Các số liệu trên đã được xác nhận vào ngày 17 tháng 9 năm 2026 trên trang công bố của ngân hàng trung ương tương ứng.Luôn kiểm tra các số liệu được công bố mới nhất tại thời điểm giao dịch. Ngoài ra, còn có các loại tiền tệ có lãi suất cao khác ngoài ba loại được liệt kê ở đây, và cách xử lý chúng khác nhau tùy thuộc vào nhà môi giới.
Bốn điều cần ghi nhớ trong thực hành
Sau khi đã cung cấp đủ vốn cần thiết, bốn điểm sau đây sẽ có lợi trong suốt thời gian đầu tư:
- Hãy tính toán quy mô lô hàng ngược từ số tiền mục tiêu của bạn, sau đó xác định trước phạm vi giá mà bạn có thể chấp nhận. Nếu bạn quyết định quy mô lô hàng trước rồi mới xem xét nguồn vốn, rất có thể bạn sẽ thấy mình không đủ tiền.
- Tránh tập trung vào một cặp tiền tệ duy nhất. Các đồng tiền có lãi suất cao thường giảm mạnh và di chuyển cùng chiều trong cùng một ngày.
- Hãy kiểm tra xem ngày nào trong tuần là ngày đạt điểm ba (triple-point day) đối với cặp tiền tệ bạn đã chọn.Như đã đề cập trước đó,ngày này không phải lúc nào cũng là thứ Tư, và nó thay đổi tùy thuộc vào nhà môi giới và cặp tiền tệ.
- Thường xuyên ghi nhận mức phí hoán đổi. Đánh giá dựa trên việc mức phí đó có ổn định hay không, chứ không chỉ dựa trên giá trị của một ngày duy nhất.
Hơn nữa , việc giảm chi phí giao dịch sẽ làm tăng số tiền chênh lệch lãi suất bạn nhận được . Mặc dù tác động của chênh lệch lãi suất là nhỏ đối với các khoản nắm giữ dài hạn do số lượng giao dịch ít hơn, nhưng chi phí vẫn phát sinh mỗi khi bạn điều chỉnh vị thế của mình. Bạn có thể so sánh chênh lệch lãi suất trong phần về chênh lệch lãi suất ngoại hối quốc tế
Sự khác biệt so với ngoại hối nội địa | Phát biểu "ngoại hối nội địa được thống nhất" là không chính xác
Khi so sánh tỷ lệ phí hoán đổi giữa các nhà môi giới ngoại hối trong và ngoài nước,bạn thường thấy những lời giải thích như: "Các nhà môi giới trong nước dễ hiểu hơn vì đơn vị và ngày phí hoán đổi gấp 3 lần của họ được tiêu chuẩn hóa." Tuy nhiên, sau khi nghiên cứu năm nhà môi giới trong nước, tôi thấy điều này không chính xác.Sự khác biệt thực sự nằm ở chỗ khác.
| mục | GMO Click Securities | DMM FX | Minna no FX | Gaitame.com | Rakuten Securities |
|---|---|---|---|---|---|
| đơn vị | Yên | Yên | Yên | Yên | Yên |
| Số lượng tiêu chuẩn | 10.000 loại tiền tệ (khoảng 100.000 loại) | Cỡ thường/lớn: 10.000 / Cỡ nhỏ: 1.000 | 1 Lô = 10.000 đơn vị tiền tệ | 10 lô (= 10.000 đơn vị tiền tệ) | ÷10,000 |
| Thời điểm cấp phép | Quần áo New York | Giờ giao dịch bắt đầu và kết thúc (6 giờ sáng vào mùa hè, 7 giờ sáng vào mùa đông) | Sau khi hoàn tất bảo trì | Mỗi lần có sự lật đổ | Vào cuối mỗi ngày làm việc |
| Ngày tích điểm gấp ba | Dữ liệu thực tế cho thấy thứ Tư (không có đề cập rõ ràng) | Thứ Năm (được nêu rõ) | Chưa được xác nhận | Các khoản nắm giữ từ thứ Tư đến thứ Năm bao gồm 3 ngày | Chưa được xác nhận |
| Nhận các giao dịch hoán đổi chưa thanh toán | Có(tự động cộng vào số dư tiền mặt) | Khả thi | Có(đã nhận được trong quá trình vận chuyển) | Có(áp dụng cho các giao dịch chuyển khoản nội bộ trong cùng tài khoản) | Chưa được xác nhận |
| Không cần trao đổi | không có | không có | không có | không có | không có |
| Dữ liệu được công bố trên trang web chính thức | có thể | có thể | có thể | có thể | có thể |
Ngay cả trong cùng một quốc gia, số lượng tiêu chuẩn cũng có thể khác nhau
Mặc dù tất cả các công ty đều sử dụng đồng yên làm đơn vị tiền tệ, nhưng "số lượng trên mỗi đơn vị tiền tệ" lại khác nhau giữa các công ty.Một số công ty sử dụng đơn vị tiền tệ trên 10.000 đơn vị, trong khi những công ty khác lại thể hiện là 10.000 đơn vị tiền tệ cho 10 lô hàng.
Hơn nữa,DMM FX được chia thành các loại khác nhau trong cùng một công ty. Lô thông thường và lô lớn có khối lượng 10.000 đơn vị tiền tệ, trong khi lô nhỏ có khối lượng 1.000 đơn vị tiền tệ. Ngoài ra, công ty còn nêu rõ như sau:
Điểm phí hoán đổi phát sinh trên các cặp tiền tệ nhỏ có thể không giống với điểm phí hoán đổi trên các cặp tiền tệ thông thường
Nguồn: DMM FX Official (đã xác minh ngày 17 tháng 9 năm 2026)
không thể so sánh các giá trị số mà không kiểm tra đơn vịcũng tương tự như giao dịch ngoại hối quốc tế. Điểm khác biệt duy nhất là giao dịch ngoại hối quốc tế bao gồm sự kết hợp giữa điểm, pip và các giao dịch bằng đơn vị tiền tệ, vàmột số nhà môi giới thậm chí không chỉ định đơn vị.
Những ngày tích điểm gấp ba không phải là "Thứ Tư ở Nhật Bản"
DMM FX ghi rõ là thứ Năm.Lịch của GMO Click Securities lại hiển thị thứ Tư, nhưng không có ghi chú cụ thể nào được tìm thấy. Gaitame.com cho biết "số tiền được chuyển từ thứ Tư sang thứ Năm tương đương với 3 ngày".
Đâysự khác biệt về cách tính ngày, tức là ngày giao dịch được thực hiện hay ngày cộng điểm; về cơ bản, chúng giống nhau, chỉ khác nhau về cách diễn đạt. Tuy nhiên,là từ góc nhìn của người đọc, các ngày trong tuần có vẻ khác nhau giữa các công ty. Trong giao dịch ngoại hối quốc tế,các ngày trong tuần được phân chia theo danh mục sản phẩm, cònAxi, các ngày được chỉ định khác nhau tùy thuộc vào cặp tiền tệ.
Sự khác biệt thực sự nằm ở "mức độ công khai thông tin" và "sự hiện diện hay vắng mặt của các điều kiện miễn phí hoán đổi"
Sau khi điều tra, ba điểm sau đây đã chỉ rõ sự khác biệt giữa giao dịch ngoại hối trong nước và quốc tế
| Các mục so sánh | Ngoại hối trong nước | Ngoại hối nước ngoài |
|---|---|---|
| Công bố số liệu | Cả năm công ty đều đã công bố thông tin này trên trang web chính thức của họ. Họ cũng công khai số ngày hưởng quyền lợi mỗi ngày. | Chỉ có 4 trong số 14 công ty công khai thông tin này. Hơn một nửa số thông tin không thể xem được nếu không có tài khoản. |
| Đơn vị đo phải được ghi rõ ràng | Tất cả các công ty đều nêu rõ rằng giao dịch được thực hiện bằng đồng yên (số lượng tiêu chuẩn có thể khác nhau tùy công ty) | Chỉ có ba công ty ghi rõ đơn vị đo.AXIORYIS6FXIS6FXthì không ghi rõ |
| Nhận các giao dịch hoán đổi chưa thanh toán | Điều đó hoàn toàn có thể với cả bốn công ty mà tôi đã kiểm tra. Bạn có thể nhận được nó trong khi vẫn giữ nguyên vị trí hiện tại. | Điều đó không thể. Số dư chỉ trở thành số dư tài khoản của bạn sau khi thanh toán được thực hiện. |
| Không cần trao đổi | Không có công ty nào trong số năm công ty đó cung cấp dịch vụ này | Sáu trong số 14 công ty cung cấpdịch vụ này (điều kiện có thể khác nhau tùy từng công ty). |
Nói cách khác, không phải là "thông tin trong nước dễ hiểu, trong khi thông tin nước ngoài lại hỗn loạn", mà đúng hơn là "thông tin trong nước được công khai, trong khi thông tin nước ngoài lại khan hiếm",đây mới là mô tả chính xác hơn về tình hình. Các tùy chọn không phí hoán đổi chỉ có sẵn với các nhà môi giới ngoại hối nước ngoài vàhiệu quả đối với những người muốn tránh phí hoán đổi âm.
Việc bạn có nhận được các khoản hoán đổi chưa thanh toán hay không cũng phụ thuộc vào thời điểm tính thuế . Thông tin chi tiết hơn sẽ được đề cập trong phần ghi chú . Sự khác biệt trong các hệ thống chung như đòn bẩy và lệnh gọi ký quỹ được tóm tắt trong phần về sự khác biệt giữa ngoại hối trong nước và quốc tế
Những điểm cần lưu ý | Biến động, rút tiền và thuế
Lý do dẫn đến thua lỗ khi giao dịch hoán đổi không chỉ nằm ở bản thân các con số, mà còn ở ba yếu tố: "các con số này thay đổi hàng ngày", "bạn không nhận được tiền cho đến khi giao dịch hoàn tất" và "thời điểm tính thuế"
Dù hôm trước bạn có dẫn trước, ngày hôm sau bạn vẫn sẽ bị tụt lại phía sau
Tỷ giá hoán đổi được xem xét hàng ngày. Vì chúng phản ánhBigBosshiển thị thời gian cập nhật cuối cùng trên trang chính thức của mình và nêu rõ rằng họ cập nhật cứ mỗi 10 phút. không chỉ lãi suất chính sách của mỗi quốc gia mà còn cả chi phí vay của các nhà môi giới , nên giá trị của chúng thay đổi ngay cả khi lãi suất không thay đổi.
Một vị thế còn đang có lãi chỉ vài ngày trước có thể đột nhiên chuyển sang thua lỗ.Nếu bạn nắm giữ vị thế này trong dài hạn, hãy nhớ kiểm tra tài khoản thường xuyên.
Trong giao dịch ngoại hối quốc tế, bạn không thể chỉ rút điểm hoán đổi trước
Phí hoán đổi (swaps) phát sinh từ các vị thế mở sẽ không được cộng vào số dư tài khoản của bạn cho đến khi vị thế được đóng.Điều này là do chúng được coi là một phần của lãi hoặc lỗ chưa thực hiện. Ngay cả khi bạn đã tích lũy phí hoán đổi, bạn cũng không thể rút số tiền đó.
Đâyđiểm khác biệt rõ rệt so với thị trường ngoại hối trong nước. Tại Nhật Bản, cả bốn công ty tôi đã kiểm tra đều cho phép bạn nhận lợi nhuận trong khi vị thế giao dịch vẫn đang mở. GMO Click Securities tự động chuyển lợi nhuận vào số dư tiền mặt của bạn, còn Minna no FX cho phép bạn nhận lợi nhuận ngay giữa quá trình giao dịch.Nếu bạn đang cân nhắc sử dụng các khoản hoán đổi ngoại hối từ nước ngoài để trang trải chi phí sinh hoạt, hãy lên kế hoạch cẩn thận, giả định rằng bạn không thể rút tiền mặt cho đến khi đóng các vị thế giao dịch.
Thuế | Thời điểm nộp thuế khác nhau giữa cá nhân và doanh nghiệp
Đây là một lĩnh vực thường bị hiểu sai và hiếm khi được đề cập trong các bài viết giải thích.Tôi sẽ giải thích bằng cách phân biệt những gì đã được xác nhận, những gì khác nhau giữa các công ty và những gì cần được xác nhận với chuyên gia.
Đã xác nhận!
- Trong giao dịch ngoại hối nội địa, lãi và lỗ từ các giao dịch thanh toán phải chịu thuế riêng biệt. Điều 41-14 của Luật Biện pháp Thuế Đặc biệt quy định rằng "khi các giao dịch thanh toán được thực hiện...", và Thông báo số 1521 của Tổng cục Thuế cũng sử dụng cách diễn đạt tương tự. Thông thường, dựa trên giải thích của các công ty khác nhau và cách diễn đạt của Thông báo số 1521, các vị thế chưa thanh toán không bị đánh thuế , nhưng bản thân điều khoản này không nêu rõ khi nào thu nhập được ghi nhận.
- Giao dịch ngoại hối ở nước ngoài được coi là thu nhập khác chịu thuế toàn diện. Hệ thống thuế riêng của Cục Thuế Quốc gia (số 1521) chỉ giới hạn ở "các giao dịch phái sinh ngoài sàn (giới hạn ở các giao dịch với 'Nhà điều hành kinh doanh công cụ tài chính loại 1' hoặc 'Tổ chức tài chính đã đăng ký')", và các giao dịch với các nhà môi giới nước ngoài không đăng ký với Cơ quan Dịch vụ Tài chính Nhật Bản không được bao gồm.
- ★Cách xử lý ngược lại đối với cá nhân và doanh nghiệp. Điều 61-5 của Luật Thuế Doanh nghiệp quy định rằng các giao dịch phái sinh chưa thanh toán phải được tính vào thu nhập hoặc chi phí chịu thuế " như thể chúng đã được thanh toán ". Trong kế toán doanh nghiệp, lãi và lỗ chưa thực hiện chưa thanh toán cũng phải chịu thuế vào cuối năm tài chính.
Điều này khác nhau tùy từng công ty
Không phải là các quy tắc thuế khác nhau, mà làmỗi công ty có một thiết kế khác nhau về thời điểm hoàn tất các giao dịch hoán đổi. Ngay cảcác giải thích cũng khác nhau giữa các nhà môi giới ngoại hối trong nước.
| công ty | Mô tả chính thức |
|---|---|
| DMM FX | Văn bản nêu rõ rằng "các vị thế mở không phải chịu thuế" và "điểm hoán đổi chưa nhận được không phải chịu thuế trong năm đó" |
| Gaitame.com | "Số tiền được chuyển nhượng đượccoi là lợi nhuận cuối cùngvà phải chịu thuế riêng." |
| Rakuten Securities | Dựa trên ngày giao hàng(Vì việc giao hàng được thực hiện vào ngày làm việc tiếp theo sau ngày phát sinh giao dịch, nên năm mà giao dịch thuộc về có thể thay đổi nếu nó kéo dài qua nhiều năm). |
| GMO Click Securities - Minna no FX | Không có thông tin nào đề cập đến thời điểm các giao dịch hoán đổi chưa thanh toán phải chịu thuế |
Những điều cần tham khảo ý kiến chuyên gia
Trong giao dịch ngoại hối quốc tế, không có một phương pháp duy nhất, dứt khoát nào để xử lý các trường hợp vị thế vẫn còn mở nhưng được phản ánh trong bảng cân đối kế toán.Điều này là do Thông tư cơ bản về Thuế thu nhập số 36-14 chỉ nêu "ngày xác định theo bản chất của thu nhập", chứ không chỉ rõ một ngày cụ thể.
Hơn nữa, như Gaitame.com đã nêu, những giải thích do mỗi công ty đưa rachỉ là "sự hiểu biết của chúng tôi" và không đảm bảo rằng chúng phù hợp với quan điểm của cơ quan thuế.Nếu số tiền lớn hoặc bạn đang sử dụng tài khoản doanh nghiệp, vui lòng tham khảo ý kiến của kế toán thuế.
*Phần này cung cấp thông tin chung dựa trên luật, quy định và thông báo của công ty tính đến ngày 17 tháng 9 năm 2026. Đối với các quyết định kê khai thuế cá nhân, vui lòng tham khảo ý kiến kế toán thuế hoặc cơ quan thuế địa phương. Thông tin tổng quan đầy đủ về thuế ngoại hối ở nước ngoài có trong Hướng dẫn đầy đủ về thuế ngoại hối ở nước ngoài
Câu hỏi thường gặp về điểm hoán đổi trong giao dịch ngoại hối quốc tế
Sàn giao dịch ngoại hối nào cung cấp phí swap cao nhất?
Tỷ lệ phí hoán đổi (swap rate) thay đổi tùy thuộc vào loại giao dịch, vì vậy không có một công ty nào có thể làm điều đócho bạn. Ngoài ra, đơn vị được sử dụng để hiển thị dữ liệu cũng khác nhau giữa các nhà môi giới, nên bạn không thể so sánh trực tiếp các con số. Vào ngày 17 tháng 9 năm 2026BigBoss, XMTrading,AXIORYvàIS6FX, tôi đã thu thập được bảng số liệu chính thức từBigBossnhưng chỉ cóAXIORYvàIS6FXthì không. TitanFX, mà tôi không thể thu thập được dữ liệu, chỉ rõ "điểm (1 pip = 10 điểm)".Nếu bạn muốn so sánh, hãy đảm bảo rằng đơn vị đo lường là giống nhau và chỉ so sánh với các loại giao dịch mà bạn đang sử dụng.Tỷ lệ phí hoán đổi thay đổi hàng ngày, vì vậy không có gì đảm bảo rằng công ty xếp hạng cao nhất trong một ngày sẽ tiếp tục giữ nguyên vị trí đó.
Tôi có thể kiểm tra tỷ giá hối đoái cho giao dịch ngoại hối quốc tế ở đâu?
Chỉ có 4 trong số 14 công ty (BigBoss, XMTrading,AXIORY,IS6FX)MyfxMarkets,Axi,ThreeTradervà MiltonMarkets không công bố thông tin này và hướng dẫn người dùng kiểm tra trên MT4 hoặc MT5. Chúng tôi không thể thu thập dữ liệu cho 6 công ty còn lại bằng các phương pháp của nhóm biên tập (vì các bảng được tạo động hoặc quyền truy cập bị hạn chế). Trong số đó,Exnessthực sự yêu cầu đăng nhập, và chúng tôi không thể kiểm tra nội dung từ Nhật Bản. công bố thông tin này trên trang web chính thức của họ . Phương pháp đáng tin cậy nhất là mở "Xem" > "Công cụ" trong tài khoản MT4/MT5 của bạn và xem "Thông số kỹ thuật" cho công cụ liên quan . Các giá trị có thể khác nhau tùy thuộc vào loại tài khoản.
Những sàn giao dịch ngoại hối quốc tế nào cung cấp giao dịch không phí swap?
Trong số 14 công ty chúng tôi đã điều tra, chúng tôi xác nhận được rằngsáu:XS,HFM,FXGT,AXIORY, XMTrading (chỉ dành cho tài khoản KIWAMI) vàAxi. Tuy nhiên,phương thức đăng ký khác nhau.HFMvàXScung cấp đăng ký tự động mà không cần nộp đơn, trong khiFXGTvàAXIORYyêu cầu nộp đơn. XMTrading chỉ cung cấp dịch vụ này cho tài khoản KIWAMI; các tài khoản Standard, Micro và Zero không được bao gồm. Tuy nhiên, tuyên bố chính thức cho biết dịch vụ này "áp dụng cho các công cụ cụ thể", vì vậy không phải tất cả các công cụ đều được bao gồm ngay cả trong tài khoản KIWAMI.Axikhông có phiên bản tiếng Nhật cho trang tài khoản Hồi giáo của mình, vì vậy chúng tôi không thể xác nhận liệu Nhật Bản có phải là khu vực mục tiêu hay không.
Nếu là giao dịch không mất phí hoán đổi, vậy có phải là không có bất kỳ khoản phí nào khác không?
Một số nhà môi giới tính phí. FXGTchính thức quy định phí quản lý cho từng loại công cụ, với mức phí 10 USD cho các cặp tiền tệ tính bằng yên sau 2 ngày , và từ 3-7 USD cho các loại khác sau 7 ngày.HFMcũng nêu rõ rằng đối với các công cụ có phí hoán đổi (swap) cực lớn, sẽ tính thêm phí nếu nắm giữ trong một khoảng thời gian nhất định (số tiền không được tiết lộ). Hơn nữa, bạnXSrằng họ "không trả cũng không nhận lãi", điều này sẽ không còn nhận được phí hoán đổi dương. XS.com không phù hợp với các chiến lược liên quan đến việc mua các loại tiền tệ có lãi suất cao và nhận phí hoán đổi .
Bạn có thể sống chỉ bằng điểm tích lũy đổi đồ không?
Các phép tính sẽ cho bạn thấy số tiền cần thiết. Tính đến ngày 17 tháng 9 năm 2026,BigBossphí hoán đổi mua USD/JPY của là 10,78 điểm, tương đương khoảng 6,74 đô la mỗi ngày cho 1 lot. Ở mức này, bạn sẽ cần khoảng 62,50 đô la mỗi tháng cho khoảng 0,31 lot, và khoảng 1.938 đô la để chịu được mức đảo chiều khoảng 0,06 đô la . Nếu mức phí hàng tháng là khoảng 1.250 đô la, bạn sẽ cần khoảng 38.750 đô la . Hơn nữa, điều này dựa trên giả định rằng mức phí hoán đổi không giảm và tỷ giá hối đoái không biến động đáng kể. Hướng mà bạn nhận được thường đi ngược lại xu hướng dài hạn, và không phải là hiếm khi tổn thất tỷ giá hối đoái vượt quá lợi nhuận từ phí hoán đổi.
Ngày nào trong tuần là ngày đổi đồ ba lần?
Không phải lúc nào cũng là thứ Tư. Điều này thay đổi tùy thuộc vào danh mục sản phẩm.AXIORYCFD cổ phiếu và CFD Battle của AXIORY là vào thứ Sáu lúc nửa đêm, và CFD năng lượng của TitanFX cũng là vào thứ Sáu.Axiriêng từng cặp tiền tệ là thứ Tư hay thứ Nămchỉ rõIS6FXsử dụng hệ thống trong đó tiền thưởng cho thứ Bảy và Chủ Nhật được cộng dồn một lần vào lúc nửa đêm thứ Bảy, vì vậy đó hoàn toàn không phải là ngày thưởng gấp ba vào thứ Tư.Một số nhà môi giới tiền điện tử không có ngày thưởng gấp ba,BigBossba lần một ngày, vàIS6FXcộng tiền bốn lần một ngày, bao gồm cả cuối tuần.
Tôi có thể chỉ rút số điểm hoán đổi chưa được thanh toán không?
Điều này không thể thực hiện được với giao dịch ngoại hối quốc tế.Phí hoán đổi (swap) phát sinh từ các vị thế mở được coi là một phần của lợi nhuận và thua lỗ chưa thực hiện, và chỉ được cộng vào số dư tài khoản của bạn sau khi vị thế được đóng.Đây là điểm khác biệt rõ rệt so với giao dịch ngoại hối trong nước.Tại Nhật Bản, cả bốn công ty tôi đã kiểm tra đều cho phép bạn nhận phí hoán đổi trong khi đang giữ vị thế, GMO Click Securities tự động chuyển chúng vào số dư tiền mặt của bạn, và Minna no FX cho phép bạn nhận chúng giữa chừng giao dịch. Nếu bạn đang cân nhắc sử dụng phí hoán đổi từ giao dịch ngoại hối quốc tế để trang trải chi phí sinh hoạt, hãylên kế hoạch phù hợp, giả định rằng bạn không thể rút tiền mặt cho đến khi vị thế được đóng.
Điểm hoán đổi từ giao dịch ngoại hối quốc tế có phải chịu thuế không?
Đúng vậy.Giao dịch ngoại hối ở nước ngoài được coi là thu nhập khác chịu thuế toàn diện. Hệ thống thuế riêng của Tổng cục Thuế, theo Điều 1521, chỉ giới hạn ở "các giao dịch với 'Doanh nghiệp kinh doanh công cụ tài chính loại 1' hoặc 'Tổ chức tài chính đã đăng ký' làm đối tác", và các nhà môi giới nước ngoài không đăng ký với Cơ quan Dịch vụ Tài chính Nhật Bản không được bao gồm. Về nguyên tắc, việc đánh thuế phát sinhkhi giao dịch được thanh toán và lãi hoặc lỗ được hiện thực hóa. Tuy nhiên,đối với các nhà môi giới có hệ thống phản ánh các vị thế chưa thanh toán trong bảng cân đối kế toán, cách giải thích có thể khác nhau, vì vậy vui lòng tham khảo ý kiến của kế toán thuế. Lưu ý rằngđối với tài khoản doanh nghiệp, tình hình ngược lại so với cá nhân; Điều 61-5 của Luật Thuế Doanh nghiệp quy định rằng các giao dịch phái sinh chưa thanh toán được "coi như đã thanh toán" và được bao gồm trong lãi và lỗ, do đólãi và lỗ chưa thực hiện chưathanh toán cũng phải chịu thuế vào cuối năm tài chính. Nếu số tiền lớn hoặc nếu bạn đang sử dụng tài khoản doanh nghiệp, vui lòng tham khảo ý kiến của kế toán thuế.
Tóm tắt | Hãy xem xét các điều kiện và khoảng thời gian thay vì chỉ nhìn vào các giá trị số
Sau khi nghiên cứu 14 công ty trong một ngày, tôinhận ra rằng bạn không thể chọn nhà cung cấp dịch vụ hoán đổi ngoại tệ dựa trên "công ty nào đưa ra mức giá cao nhất".Đơn vị đo lường khác nhau giữa các nhà cung cấp, điều kiện thay đổi hàng ngày, và hơn một nửa thậm chí không công bố số liệu trên trang web chính thức của họ.Điều bạn nên so sánh không phải là mức giá cao nhất hay thứ hạng của họ trong các danh sách đề xuất, mà là liệu các điều kiện có phù hợp với nhu cầu của bạn hay không và những con số đó được ghi nhận vào thời điểm nào.
Sau khi đọc xong, hãy kiểm tra bốn điều này
- Hãy kiểm tra tỷ lệ phí hoán đổi (swap rate) cho các công cụ bạn giao dịch trong mục "Thông số kỹ thuật" của MT4/MT5. Đồng thời, kiểm tra xem đơn vị tính là điểm hay tiền tệ.
- Hãy kiểm tra ngày trong tuần mà cổ phiếu đó có ưu đãi điểm thưởng gấp ba lần. Không phải lúc nào cũng là thứ Tư, và ngày này thay đổi tùy thuộc vào nhà môi giới và cặp tiền tệ.
- Nếu bạn đang sử dụng dịch vụ không tính phí hoán đổi, hãy kiểm tra ba điều này: các loại tiền tệ được chấp nhận, thời gian miễn phí hoán đổi kéo dài bao nhiêu ngày và các khoản phí thay thế là gì. Một số nhà môi giới loại trừ các loại tiền tệ có lãi suất cao.
- Tính toán số vốn cần thiết bằng cách làm việc ngược từ số tiền mục tiêu. Ngay cả với lợi nhuận hàng tháng khoảng 62,50 đô la, giả sử bạn có thể chịu được sự biến động giá cả, số vốn tối thiểu cũng vào khoảng 1.875 đô la.
Một điểm quan trọng khác cần ghi nhớ là"muốn kiếm tiền thông qua phí hoán đổi" và "không muốn trả phí hoán đổi âm" là hai yêu cầu hoàn toàn trái ngược nhau. Hãy quyết định bạn muốn điều nào trước khi chọn nhà môi giới.
Điểm hoán đổi (swap points) đề cập đến sự khác biệt về lãi suất giữa các loại tiền tệ khác nhau, diễn ra hàng ngày. Ưu điểm là nếu bạn chọn một cặp tiền tệ có lãi suất cao, bạn có thể kiếm được khoản lợi nhuận tương ứng. Tuy nhiên, điểm hoán đổi có thể khác nhau giữa các nhà môi giới. Ngoài ra, các cặp tiền tệ có lãi suất cao luôn tiềm ẩn những rủi ro. Đừng cho rằng mọi thứ đều ổn chỉ bằng cách mua vào! Bạn nên cân nhắc những rủi ro đó là gì và xu hướng tương lai ra sao trước khi chọn một cặp tiền tệ
Cuối cùng,mặc dù giao dịch dựa trên phí hoán đổi liên quan đến việc giữ vị thế trong thời gian dài hơn, dẫn đến chi phí mỗi giao dịch thấp hơn, nhưng chi phí vẫn phát sinh mỗi khi vị thế được sắp xếp lại.Sử dụng hoàn tiền giúp giảm chi phí thực tế vì một phần phí chênh lệch được hoàn trả với mỗi giao dịch.Tuy nhiên, ưu đãi này chỉ có hiệu lực đối với các tài khoản được mở thông qua liên kết được chỉ định; các tài khoản hiện có không thể được đăng ký sau này.
Hãy kiểm tra quy trình mở tài khoản để giảm chi phí giao dịch, tăng thu nhập từ phí hoán đổi và đủ điều kiện nhận tiền hoàn lại
