বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং নিয়ে অনেক গুজব প্রচলিত আছে, যেমন, "বৈদেশিক ফরেক্সে কোনো কর দিতে হয় না," "এটি বিপজ্জনক, তাই দূরে থাকা উচিত," এবং "আপনি ১,০০০ গুণ পর্যন্ত লিভারেজ ব্যবহার করতে পারেন।"প্রথম দুটি অসঠিক, কিন্তু শেষেরটি সত্য। বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং থেকে প্রাপ্ত লাভের উপর কর আরোপ করা হয় (প্রকৃতপক্ষে, এটি উচ্চ-আয়ের ব্যক্তিদের জন্য অসুবিধাজনক), এটি বিপজ্জনক কি না তা ব্রোকারের বিবেচনার উপর নির্ভর করে, এবং উচ্চ লিভারেজ একটি বাস্তবতা।
বৈদেশিক এবং অভ্যন্তরীণ ফরেক্স ট্রেডিংয়ের মধ্যে মৌলিক পার্থক্য একটি বিষয়ের উপর নির্ভর করে: "এটি জাপানের 'ফিনানসিয়াল ইন্সট্রুমেন্টস অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ অ্যাক্ট'-এর প্রবিধানের আওতায় পড়ে, নাকি এর বাইরে।"এই নিবন্ধে একটি তুলনামূলক সারণীসহ ১৩টি বিষয়ের একটি সার্বিক ধারণা দেওয়া হয়েছে এবং তারপর,আইনি বিধান ও সরকারি পরিসংখ্যানের উপর ভিত্তি করে,কোনটি বেছে নেওয়া উচিত, কোন পর্যায়ে করের বোঝা বিপরীত হয় এবং উভয়টি ব্যবহার করার সময় লক্ষণীয় বিষয়গুলির একটি নিরপেক্ষ ব্যাখ্যা প্রদান করা হয়েছে।
উপসংহার | বৈদেশিক এবং অভ্যন্তরীণ ফরেক্স ট্রেডিংয়ের মধ্যে পার্থক্য (সেপ্টেম্বর ২০২৬ অনুযায়ী)
- অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেন (বিধিমালার আওতাধীন): সর্বোচ্চ ২৫ গুণ লিভারেজ, মার্জিন কলের সুযোগ, ট্রাস্ট প্রোটেকশন বাধ্যতামূলক, ২০.৩১৫% ফ্ল্যাট ট্যাক্স রেট এবং ৩ বছরের জন্য লস ক্যারিফরওয়ার্ডের সুবিধা। সুরক্ষা এবং সীমাবদ্ধতা উভয়ই আইন দ্বারা নির্ধারিত।
- বৈদেশিক ফরেক্স = নিয়ন্ত্রণের বাইরে: উচ্চ লিভারেজ, কোনো মার্জিন কল নেই (শূন্য কর্তন), এবং প্রচুর বোনাস। তবে, সুরক্ষা ব্রোকারের উপর নির্ভর করে, ব্যাপক কর আরোপ করা হয় (প্রায় ১৫-৫৬%), এবং লোকসান পরবর্তী বছরে স্থানান্তর করা যায় না।
- করযোগ্য আয় প্রায় ২০,৬২৫ ডলারে পৌঁছালে অভ্যন্তরীণ ফরেক্স ট্রেডিংয়ের জন্য কর আরও সুবিধাজনক হয়ে ওঠে(এটি একটি আনুমানিক হিসাব; মূল লেখায় ব্রেকপয়েন্ট টেবিল দেখুন)। বৈদেশিক এবং অভ্যন্তরীণ ফরেক্স থেকে অর্জিত লাভ ও ক্ষতি একে অপরের বিপরীতে সমন্বয় করা যায় না।
- দুটির মধ্যে কোনটি বেছে নেওয়া হবে তা চারটি প্রশ্নের উপর নির্ভর করে: "তহবিল, প্রভাব, কর এবং স্ব-ব্যবস্থাপনা"(মূল লেখায় সিদ্ধান্ত কাঠামোটি দেখুন)। ভূমিকা বিভাজনের মাধ্যমে উভয়কে একত্রে ব্যবহার করাও একটি বিকল্প।
- বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং জাপানের ফিনান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সি (FSA)-এর কাছে নিবন্ধিত নয় এবং এটি FSA-এর সতর্ক করা সুরক্ষা ব্যবস্থার আওতার বাইরে পড়ে।যদি আপনি এটি ব্যবহার করেন, তবে মূল শর্তটি হলো "শুধুমাত্র সেই পরিমাণ অর্থ দিয়ে ট্রেড করা যা আপনি হারাতে পারেন এবং একজন বিশ্বস্ত ব্রোকারের সাথে।"
বৈদেশিক ও দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিংয়ের মধ্যে পার্থক্যের দ্রুত নির্দেশিকা চার্ট (১৩টি বিষয়)
প্রথমে, আমরা দেশীয় এবং বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ের মধ্যে পার্থক্যগুলো ১৩টি পয়েন্টে তালিকাভুক্ত করেছি। আপনার আগ্রহের সারি থেকে আপনি সরাসরি বিস্তারিত বিভাগে যেতে পারেন।
| আইটেম | বিদেশী এফএক্স | অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা |
|---|---|---|
| জাপানের আর্থিক পরিষেবা সংস্থায় নিবন্ধিত | কেউ না (নিবন্ধিত নয়। অনেকেই সতর্কীকরণ তালিকায় রয়েছেন।) | হ্যাঁ (টাইপ ১ আর্থিক উপকরণ ব্যবসা পরিচালক) |
| লিভারেজ | শত শত গুণ থেকে সীমাহীন (ব্রোকার দ্বারা স্বাধীনভাবে নির্ধারণযোগ্য। উদাহরণস্বরূপ: XM সর্বোচ্চ ১,০০০ গুণ লেভারেজ অফার করে - যা সেপ্টেম্বর ২০২৬-এ আনুষ্ঠানিকভাবে নিশ্চিত করা হয়েছে) | সর্বোচ্চ ২৫ গুণ লিভারেজ (৪% মার্জিন আবশ্যকতা, ক্যাবিনেট অফিস অধ্যাদেশ ধারা ১১৭) |
| মার্জিন কল (ঋণ ঝুঁকি) | কোনোটিই নয় — জিরো-কাট পলিসি সর্বোচ্চ ক্ষতিকে জমাকৃত অর্থের মধ্যে সীমাবদ্ধ রাখে (শর্তাবলী মেনে স্বাভাবিক ট্রেডিংয়ের ক্ষেত্রে)। | হ্যাঁ—যেকোনো ঘাটতির জন্য মূল্য ধার্য করা ব্যবসার আইনগত বাধ্যবাধকতা। |
| স্টপ-লস স্তর | কম মার্জিন (উদাহরণস্বরূপ, TitanFX ২০% মার্জিনে লিকুইডেশন করতে বাধ্য করে) | কঠোর (যেমন, মার্জিন অনুপাত ১০০%-এর নিচে নেমে গেলে ডিএমএম এফএক্স মার্জিন কল জারি করে, এবং নির্ধারিত সময়সীমার মধ্যে এর সমাধান না হলে বাধ্যতামূলক অবসায়ন করে) |
| তহবিলের সুরক্ষা | এটি কোম্পানির নিয়মকানুন এবং উৎপত্তিস্থল দেশের উপর নির্ভর করে (বেশিরভাগ ক্ষেত্রে শুধু আলাদাভাবে বাছাই ও ব্যবস্থাপনা করা হয়)। | ট্রাস্ট সুরক্ষা বাধ্যতামূলক(মানি ট্রাস্ট; এফএফএজে-এর ঘোষণা অনুযায়ী, ২০২৬ সালের জুলাই মাসের শেষ নাগাদ আনুমানিক ১.৯৫ ট্রিলিয়ন ইয়েন ট্রাস্টের মাধ্যমে সুরক্ষিত থাকবে)। |
| ছড়িয়ে পড়া | বিস্তৃত পরিসর (কিছু অ্যাকাউন্ট টাইপে ০.০ পিপস + কমিশন মডেল রয়েছে) | সংকীর্ণ পরিসর (উদাহরণস্বরূপ, USD/JPY ০.২ সেন নীতিগতভাবে স্থির *শুধুমাত্র সীমিত সময়ের জন্য প্রযোজ্য, ব্যতিক্রম সহ) |
| বোনাস ক্যাশব্যাক | প্রচুর (অ্যাকাউন্ট খোলা এবং জমার বোনাস, ক্যাশব্যাক সংস্কৃতি) | সীমিত (প্রধানত শর্তসাপেক্ষ ক্যাশব্যাক) |
| ট্রেডিং টুলস | এমটি৪ এবং এমটি৫ হলো স্ট্যান্ডার্ড (ইএ এবং স্বয়ংক্রিয় ট্রেডিং বিনামূল্যে পাওয়া যায়)। | আমাদের টুলগুলো প্রধানত অভ্যন্তরীণভাবে তৈরি করা হয়। |
| মুদ্রা জোড়ার সংখ্যা | একটি বৃহৎ পরিমাণ (উদাহরণস্বরূপ, এক্সএম-এর সংখ্যা ৫০ বা তার বেশি – এপ্রিল ২০২৬ পর্যন্ত সরকারি পরিসংখ্যান) | আনুমানিক ২০-৩৪ (জিএমও ক্লিক ২৪, ডিএমএম ২০, এসবিআই এফএক্স ট্রেড ৩৪) |
| কর | ব্যাপক কর আরোপ (আয়করের সাথে মিলিত প্রায় ১৫-৫৬% প্রগতিশীল হার) এবং লোকসান বহন করে নিয়ে যাওয়ার অনুমতি নেই। | পৃথক ঘোষণার মাধ্যমে কর প্রদান (২০.৩১৫% নির্দিষ্ট হারে) এবং ৩ বছরের জন্য লোকসান বহন করার সুবিধা। |
| লাভ ও ক্ষতির সমন্বয় | বৈদেশিক এবং অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেন একত্রিত করাসম্ভব নয়(এগুলোর কর কাঠামো পৃথক। জাতীয় কর সংস্থা নং ১৫২১-এর কাঠামো এবং বিশেষ ব্যবস্থা আইনের ৪১-১৪ ধারার কারণে এটি উভয় দিকেই অসম্ভব)। | |
| জমা এবং উত্তোলন | কার্ড, অনলাইন ওয়ালেট, ক্রিপ্টোকারেন্সি, ইত্যাদি। (২০২৬ সালের সংশোধিত পেমেন্ট সার্ভিসেস অ্যাক্ট অনুযায়ী পরিবর্তন সাপেক্ষ) | দেশীয় ব্যাংকগুলোতে তাৎক্ষণিক ও ফিবিহীন লেনদেনই স্বাভাবিক। |
| বিপদে পড়লে কোথায় সাহায্য চাইতে হবে | ব্যবসায়িক সহায়তা - আর্থিক কমিশন (শুধুমাত্র সদস্যভুক্ত ব্যবসা প্রতিষ্ঠানের জন্য)। জাপানে সরকারি আর্থিক সহায়তা আশা করা যায় না। | আর্থিক বিকল্প বিরোধ নিষ্পত্তি (এডিআর), আর্থিক পরিষেবা সংস্থা কর্তৃক প্রদত্ত পরামর্শ পরিষেবা এবং আইনি ও নিয়ন্ত্রক তদারকি। |
এই নিবন্ধটি মানিচার্জার সম্পাদকীয় দলতাদের বিষয়বস্তু তৈরির নীতি। আইন ও প্রবিধানগুলো ই-গভ আইন অনুসন্ধানের বর্তমান ধারাগুলোর (আর্থিক উপকরণ ও বিনিময় আইনের ৩৯ এবং ৪৩-৩ ধারা, আর্থিক উপকরণ ব্যবসা সংক্রান্ত মন্ত্রিসভা দপ্তরের অধ্যাদেশের ১১৭ এবং ১৪৩ ধারা, বিশেষ কর ব্যবস্থা আইনের ৪১-১৪ ধারা) উপর ভিত্তি করে তৈরি, কর সংক্রান্ত বিষয়গুলো জাতীয় কর সংস্থার কর উত্তর (নং ১৫২১, নং ২২৬০, নং ১৫২৩, নং ১৯০০) এবং ক্রিপ্টোকারেন্সি সম্পর্কিত প্রায়শই জিজ্ঞাসিত প্রশ্নাবলীর (FAQs) উপর ভিত্তি করে নির্ধারিত, পরিসংখ্যান জাপানের ফিনান্সিয়াল ফিউচারস অ্যাসোসিয়েশন কর্তৃক প্রকাশিত তথ্যের উপর ভিত্তি করে তৈরি, এবং কোম্পানির বিবরণগুলো আনুষ্ঠানিক ওয়েবসাইটে প্রকাশিত মানের উপর ভিত্তি করে তৈরি (নিশ্চিতকরণের তারিখ লেখায় উল্লেখ করা আছে), যা সবই ২০২৬ সালের ৪-৫ সেপ্টেম্বর তারিখে নিশ্চিত করা হয়েছে। বিদেশী ফরেক্স ব্রোকাররা জাপানের ফিনান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সির সাথে নিবন্ধিত নয়, এবংফিনান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সিওকনজিউমার অ্যাফেয়ার্স এজেন্সিঅনিবন্ধিত ব্রোকারদের সাথে লেনদেনের বিষয়ে সতর্কবার্তা জারি করেছে। কর সংক্রান্ত পরিসংখ্যানগুলো সাধারণ আনুমানিক হিসাব, এবং ব্যক্তিগত কর ঘোষণা একজন কর হিসাবরক্ষক বা কর কার্যালয় থেকে নিশ্চিত করে নেওয়া উচিত। এই নিবন্ধটি সাধারণ তথ্য প্রদান করে এবং কোনো নির্দিষ্ট ব্রোকারের ব্যবহারকে সমর্থন করে না।
আপনি যদি বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ে নতুন হন,বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ে নতুনদের জন্য আমাদের সম্পূর্ণ নির্দেশিকাটিও।
এই নিবন্ধের তত্ত্বাবধায়ক
জাপান সিকিউরিটিজ ডিলারস অ্যাসোসিয়েশন ক্লাস ১ সিকিউরিটিজ সেলস রিপ্রেজেন্টেটিভ
রিয়োটা ইতো
ছাত্রাবস্থায়সিএফপি (CFP)এবং ডিসি অ্যাডভাইজার (DC Advisor) যোগ্যতা অর্জন করি। বর্তমানে আমারএকটি ক্লাস ১ সিকিউরিটিজ সেলস রিপ্রেজেন্টেটিভলাইসেন্সও রয়েছে। পরবর্তীকালে, আমি একটি সিকিউরিটিজ কোম্পানির বিক্রয় ও ব্যবস্থাপনা পরিকল্পনা বিভাগে এবং প্রেসিডেন্টের সচিব হিসেবে কাজ করেছি (এই সময়ে আমি ইনভেস্টমেন্ট ট্রাস্ট ও স্টক বিক্রয়, সেমিনার পরিকল্পনা, একটি এফএক্স (FX) ব্যবসা চালু করা এবং একটি বিনিয়োগ উপদেষ্টা সংস্থা প্রতিষ্ঠায় জড়িত ছিলাম)। আমি ইনভেস্টমেন্ট ব্যাংকিংয়েও কাজ করেছি। ২০০৭ সালের নভেম্বরে, আমি স্কিলার জাপান কোং, লিমিটেড (Skiller Japan Co., Ltd.) প্রতিষ্ঠা করি এবং এর পরিচালক হই। আমি বর্তমানে টয়ো বিশ্ববিদ্যালয়ের ব্যবসায় প্রশাসন অনুষদ, ওতেমায়ে বিশ্ববিদ্যালয়ের করেসপন্ডেন্স এডুকেশন বিভাগ, চিবা ইনস্টিটিউট অফ সায়েন্সের সংকট ব্যবস্থাপনা অনুষদে খণ্ডকালীন প্রভাষক এবং একজন ফিনান্সিয়াল প্ল্যানার হিসেবে কর্মরত আছি।
কার্যপ্রণালী ও প্রবিধানে পার্থক্য | সবকিছু শুরু হয় এই প্রশ্ন দিয়ে যে, "এটি জাপানি প্রবিধানের আওতাভুক্ত নাকি আওতাবহির্ভূত?"
যদিও আপনি বিদেশী এবং দেশীয় ফরেক্স ব্রোকারদের মধ্যে ১০ বা এমনকি ২০টি পার্থক্য তালিকাভুক্ত করতে পারেন, মূল বিষয়টি একটিই: "তারা জাপানের 'ফিনানসিয়াল ইন্সট্রুমেন্টস অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ অ্যাক্ট'-এর নিয়মকানুনের মধ্যে থেকে কাজ করে, নাকি এর বাইরে থেকে।"লিভারেজ, জিরো-কাট, আস্থার সুরক্ষা এবং কর—এই সবকিছুই এই একটিমাত্র বিষয় থেকে উদ্ভূত হয়।
নির্ণায়ক বিষয় হলো "কার্যক্রমের কেন্দ্র" নয়, বরং "জাপানে নিবন্ধন"।
সহজ কথায়,"ওভারসিজ এফএক্স" হলো "জাপানের ফিনান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সির সাথে নিবন্ধিত না হয়ে বিদেশ থেকে পরিষেবা প্রদানকারী এফএক্স ব্রোকারদের" জন্য একটি সাধারণ পরিভাষা। বিভাজন রেখাটি কোম্পানির অবস্থান নয়, বরংএটি জাপানে নিবন্ধিত কি না (টাইপ ১ ফিনান্সিয়াল ইন্সট্রুমেন্টস বিজনেস অপারেটর)। এমনকি যদি কোনো বিদেশি কোম্পানির সদর দপ্তর বিদেশেও থাকে, কিন্তু তার জাপানি সাবসিডিয়ারি নিবন্ধিত থাকে, তবে এটিকে "ডোমেস্টিক এফএক্স"-এর অন্তর্ভুক্ত করা হয় এবং জাপানি নিয়মকানুন সম্পূর্ণরূপে প্রযোজ্য হয়। এর বিপরীতে, একটি ওভারসিজ অ্যাকাউন্ট (ওভারসিজ এফএক্স অ্যাকাউন্ট) খোলার অর্থ হলো জাপানি নিয়মকানুনের বাইরে থাকা কোনো ব্রোকারের সাথে সরাসরি চুক্তি করা।
অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা বিনিময়ের ক্ষেত্রে প্রযোজ্য প্রবিধানমালা (আইনের ধারা সহ)
ফিনান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সিতে নিবন্ধিত দেশীয় ফরেক্স ব্রোকাররা আইনত নিম্নলিখিত নিয়মাবলী অনুসরণ করতে বাধ্য।
অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেন সংক্রান্ত প্রধান নিয়মাবলী (ই-গভ বর্তমান নিয়মাবলী, ৪ সেপ্টেম্বর, ২০২৬ থেকে নিশ্চিতকৃত)
- ২৫ গুণ পর্যন্ত লিভারেজ– ব্যক্তিদের ৪% বা তার বেশি মার্জিন রেট বজায় রাখতে হবে (আর্থিক উপকরণ ব্যবসা সংক্রান্ত ক্যাবিনেট অফিস অধ্যাদেশের ধারা ১১৭, অনুচ্ছেদ ৭ এবং ৮, ইত্যাদি)। আর্থিক পরিষেবা সংস্থাও আনুষ্ঠানিকভাবে জানায় যে, "লিভারেজে রূপান্তরিত হলে, এটি ২৫ গুণ বা তার কম হয়।"
- অতিরিক্ত মার্জিন কলের অনুরোধ করা ব্রোকারের দায়িত্ব— মার্জিন অপর্যাপ্ত হয়ে গেলে "ঘাটতির জন্য আমানত না চেয়ে চুক্তি চালিয়ে যাওয়া" নিষিদ্ধ (ধারা ১১৭, অনুচ্ছেদ ১, দফা ২৭ এবং ২৮)। ক্লায়েন্টদের অতিরিক্ত মার্জিন কলের অনুরোধ করা থেকে অব্যাহতি দেওয়ার কোনো ক্ষমতা ব্রোকারদের নেই।
- ট্রাস্ট সুরক্ষা বাধ্যতামূলক— গ্রাহকের তহবিল অবশ্যই কোম্পানির নিজস্ব সম্পদ থেকে আলাদাভাবে পরিচালনা করতে হবে (আর্থিক উপকরণ ও বিনিময় আইন, ধারা ৪৩-৩), এবং ওভার-দ্য-কাউন্টার বৈদেশিক মুদ্রার মার্জিনএকটি ট্রাস্ট ব্যাংক ইত্যাদির সাথে একটি মানি ট্রাস্টে একত্রিত করতে হবে(আর্থিক উপকরণ ব্যবসা অধ্যাদেশ, ধারা ১৪৩; ২০১০ সাল থেকে সম্পূর্ণরূপে প্রযোজ্য)। এমনকি কোম্পানি দেউলিয়া হয়ে গেলেও, গ্রাহকের তহবিল ট্রাস্ট সম্পদ হিসেবে সুরক্ষিত থাকবে।
- গ্রাহকের ক্ষতির জন্য ক্ষতিপূরণ দেওয়া নিষিদ্ধ—আর্থিক উপকরণ ও বিনিময় আইনের ৩৯ ধারা। এই আইনি কারণেই "দেশীয় বৈদেশিক মুদ্রায় কোনো জিরো-কাট ব্যবস্থা নেই" (বিস্তারিত নিচে)।
বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং 'অনিবন্ধিত'—অবৈধ নয়, কিন্তু সুরক্ষার আওতার বাইরে।
যেহেতু বিদেশী ফরেক্স ব্রোকাররা জাপানে নিবন্ধিত নয়, তাই উপরের কোনো নিয়মকানুনই তাদের ক্ষেত্রে প্রযোজ্য নয়। এই কারণেই তারা উচ্চ লিভারেজ, জিরো-কাট সুরক্ষা এবং আকর্ষণীয় বোনাস দিতে পারলেও, ট্রাস্ট প্রোটেকশনের (তহবিল ব্যবস্থাপনা ব্রোকার এবং তাদের মূল দেশের নিয়মের উপর নির্ভর করে এবং বেশিরভাগ ক্ষেত্রে এটি সেগ্রেগেটেড অ্যাকাউন্টের মধ্যেই সীমাবদ্ধ থাকে) মতো সুরক্ষা প্রদান করতে তারা বাধ্য নয় ।
অনুগ্রহ করে নিশ্চিত করুন যে আপনি আইনি দিকগুলো সঠিকভাবে বুঝতে পেরেছেন।ব্যবহারকারীদের জন্য স্বেচ্ছায় বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং করা অবৈধ নয়। ফিনান্সিয়াল ইন্সট্রুমেন্টস অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ অ্যাক্ট সেইসব অনিবন্ধিত ব্রোকারদের নিয়ন্ত্রণ করে যারা জাপানি বাসিন্দাদের প্রলুব্ধ করে। তবে, ফিনান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সি অনিবন্ধিত ব্রোকারদের সম্পর্কে সতর্কবার্তা জারি করেছে, যেখানে "টাকা তুলতে অস্বীকৃতি," "অতিরিক্ত উত্তোলন ফি," এবং "হঠাৎ তাদের সাথে যোগাযোগ করতে না পারা"-র মতো সমস্যার উদাহরণ দেওয়া হয়েছে, এবং অনেক বৈদেশিক ফরেক্স ব্রোকার এই অনিবন্ধিত সতর্কীকরণ তালিকায় তালিকাভুক্ত রয়েছে।"অবৈধ নয়" এবং "সুরক্ষিত" দুটি ভিন্ন জিনিস— এই পার্থক্যটি বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং সঠিকভাবে বোঝার জন্য অত্যন্ত গুরুত্বপূর্ণ ("বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং কি অবৈধ?" নিবন্ধটি দেখুন)।
জাপানে জিরো কাট উপলব্ধ না থাকার আইনি কারণসমূহ
দেশীয় ফরেক্স ব্রোকাররা কেন মার্জিন কল দাবি করে কিন্তু বিদেশী ফরেক্স ব্রোকাররা করে না, তার কারণটি বিদ্যমান নিয়মকানুনের উপরও নির্ভর করে। জাপানে, ফিনান্সিয়াল ইন্সট্রুমেন্টস অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ অ্যাক্টের ৩৯ নং ধারাব্রোকারদের গ্রাহকদের ক্ষতির জন্য ক্ষতিপূরণ দেওয়া থেকে নিষেধ করে, এবং এটি সাধারণত বোঝা যায় যে জিরো-কাট, যেখানে ব্রোকাররা অ্যাকাউন্টের ব্যালেন্সের অতিরিক্ত ক্ষতি (অর্থাৎ, গ্রাহকের ঋণ) পূরণ করে, তা প্রদান করা যায় না। এমন বাস্তব ঘটনাও ঘটেছে যেখানে গ্রাহকদের ক্ষতির জন্য ক্ষতিপূরণ দেওয়া দেশীয় সিকিউরিটিজ কোম্পানিগুলো সিকিউরিটিজ অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ সার্ভেইল্যান্স কমিশনের কাছ থেকে (৩৯ নং ধারা লঙ্ঘনের জন্য) সুপারিশ পেয়েছে। বিদেশী ফরেক্স ব্রোকারদের জিরো-কাট হলো এমন একটি পরিষেবা যা প্রতিটি কোম্পানি এই নিয়মকানুনের বাইরে তাদের শর্তাবলীর অংশ হিসাবে প্রদান করে। প্রতিটি ব্রোকারের জন্য এর কার্যপ্রণালী এবং শর্তাবলী"বিদেশী ফরেক্স ব্রোকারদের মার্জিন কল না থাকা এবং জিরো-কাট ব্যাখ্যাকারী" নিবন্ধেরপ্রাসঙ্গিক অংশগুলোতে বিস্তারিতভাবে ব্যাখ্যা করা হয়েছে
বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ে উচ্চ লিভারেজ এবং জিরো-কাট সুবিধাগুলো ব্রোকারদের উদারতার কারণে নয়। এগুলো কেবল সম্ভব কারণ এগুলো জাপানি বিধি-বিধানের আওতার বাইরে, এবং বিপরীতভাবে, এগুলো জাপানের সুরক্ষাও পায় না—সুবিধা এবং ঝুঁকি একই মুদ্রার দুটি পিঠ। এই বিষয়টি বুঝতে পারলে পরবর্তী সমস্ত পার্থক্যগুলো অনুধাবন করা অনেক সহজ হয়ে যাবে।
ট্রেডিং পরিবেশের পার্থক্য | লিভারেজ, স্প্রেড, ট্রেডিং পদ্ধতি এবং টুলস
দৈনন্দিন ট্রেডিংয়ে আপনি যে পার্থক্যগুলো অনুভব করেন, তা মূলত এই ভিত্তির ওপর নির্মিত যে, আপনি নিয়মকানুনের মধ্যে থেকে ট্রেড করছেন নাকি এর বাইরে।মোটামুটিভাবে বলতে গেলে, "আক্রমণাত্মক ট্রেডিংয়ের জন্য বৈদেশিক মুদ্রা, আর খরচ ও স্থিতিশীলতার জন্য দেশীয় মুদ্রা।
লিভারেজ | ২৫ গুণ সীমার ভিতরে এবং বাইরে
অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেনের জন্য সর্বোচ্চ ২৫ গুণ লিভারেজ হলো ক্যাবিনেট অফিস অর্ডিন্যান্সের ১১৭ নং অনুচ্ছেদের একটি ফল, যা স্বতন্ত্র ট্রেডারদের জন্য সর্বনিম্ন ৪% মার্জিন রেট বাধ্যতামূলক করে (ফিনান্টিক সার্ভিসেস এজেন্সিও আনুষ্ঠানিকভাবে জানায় যে "লিভারেজ ২৫ গুণ বা তার কম")। বৈদেশিক বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেনের জন্য এমন কোনো নিয়মকানুন নেই, এবংব্রোকাররা কয়েকশ গুণ থেকে শুরু করে সীমাহীন পর্যন্ত লিভারেজ নির্ধারণ করতে স্বাধীন(উদাহরণস্বরূপ, XMTrading সর্বোচ্চ ১,০০০ গুণ লিভারেজ ঘোষণা করেছে; যা ৫ সেপ্টেম্বর, ২০২৬ তারিখে তাদের অফিসিয়াল ওয়েবসাইটে নিশ্চিত করা হয়েছে)।
প্রায় $625.00 মার্জিনের সাথে তুলনা করলে, দেশীয় ফরেক্স আপনাকে সর্বোচ্চ প্রায় $15,625 মূল্যের একটি পজিশন ধরে রাখার অনুমতি দেয়, যেখানে 1,000x লিভারেজ সহ বিদেশী ফরেক্স আপনাকে সর্বোচ্চ প্রায় $625,000 মূল্যের একটি পজিশন ধরে রাখার অনুমতি দেয়।বিদেশী ফরেক্সের সবচেয়ে বড় সুবিধাহলো আপনি অল্প পরিমাণ মূলধন দিয়ে বড় ট্রেড করতে পারেন, কিন্তু এটি মূল্যের ওঠানামার প্রভাবকেও বাড়িয়ে তোলে (শর্তাবলীর মধ্যে সাধারণ ট্রেডিংয়ের জন্য, লোকসান শূন্য-কাট সহ জমা করা অর্থের মধ্যে সীমাবদ্ধ থাকে—বিস্তারিত জানার জন্য নো মার্জিন কল এবং জিরো-কাট)। লিভারেজের কার্যপ্রণালী এবং ব্রোকারদের তুলনাবিদেশী ফরেক্স লিভারেজ তুলনা নিবন্ধেবিস্তারিতভাবে ব্যাখ্যা করা হয়েছে
স্প্রেড | এটা সত্যি যে "অভ্যন্তরীণ স্প্রেডগুলো সংকীর্ণ," তবে কিছু শর্ত সাপেক্ষে।
লেনদেন খরচের দিক থেকে দেশীয় ফরেক্স ব্রোকারদের একটি সুবিধা রয়েছে।প্রধান দেশীয় ব্রোকাররা USD/JPY-এর জন্য প্রায় ০.২ ইয়েনের একটি "স্থির" স্প্রেড অফার করে(GMO Click Securities ০.২ ইয়েন, DMM FX ০.২ ইয়েন, SBI FX Trade ০.১৮ ইয়েন, সেপ্টেম্বর ২০২৬ অনুযায়ী)। তবে, এই "স্থির" স্প্রেডটিসকাল ৯টা থেকে পরের দিনের ভোর পর্যন্ত মূল ট্রেডিং সময়ের মধ্যে সীমাবদ্ধএবং খুব ভোরে বা গুরুত্বপূর্ণ অর্থনৈতিক সূচক প্রকাশিত হলে এটি বেড়ে যায়। প্রতিটি কোম্পানি এটি স্পষ্টভাবে উল্লেখ করে, তাই এটি "সবসময়, ২৪ ঘন্টা ০.২ ইয়েন" নয়।
বিদেশী ফরেক্স ব্রোকারদের স্ট্যান্ডার্ড অ্যাকাউন্টগুলিতে সাধারণত স্প্রেড বেশি থাকে (আমাদের পরিমাপ অনুযায়ী, ব্রোকারের উপর নির্ভর করে USD/JPY-এর ক্ষেত্রে এর পরিসর ০.৯ থেকে ৩.০ পিপস পর্যন্ত হয়ে থাকে), কিন্তু অনেক ব্রোকার কম-স্প্রেডের অ্যাকাউন্টও (০.০ পিপস বা তার কম + ট্রেডিং ফি) অফার করে , তাই সঠিক অ্যাকাউন্টের ধরন বেছে নিয়ে খরচের এই পার্থক্য কমিয়ে আনা সম্ভব। ব্রোকার এবং অ্যাকাউন্টের ধরনগুলির বিস্তারিত তুলনার জন্য, অনুগ্রহ করে আমাদের বিদেশী ফরেক্স স্প্রেড তুলনা বিষয়ক আর্টিকেলটি দেখুন।
ট্রেডিং পদ্ধতির পার্থক্য (DD/NDD) — স্প্রেড পার্থক্যের প্রেক্ষাপট
স্প্রেডের পার্থক্যের কারণ হলো ট্রেডিং পদ্ধতি। দেশীয় ফরেক্সের জন্য প্রচলিত পদ্ধতিডিডি পদ্ধতি (ওভার-দ্য-কাউন্টার/ওটিসি ট্রেডিং), যেখানে ব্রোকার গ্রাহকের অর্ডার গ্রহণ করে এবং কভার ট্রানজ্যাকশনের মাধ্যমে ঝুঁকি সমন্বয় করে। যেহেতু এই কাঠামোতে গ্রাহকের লোকসান ব্রোকারের লাভে পরিণত হওয়ার সম্ভাবনা থাকে, তাই তাদের পক্ষে স্প্রেড ছাড়া অন্য আয়ের উৎস থাকা সহজ হয় এবং তারা কম স্প্রেড অফার করতে পারে।এনডিডি পদ্ধতিএই ধারণার উপর ভিত্তি করে তৈরি যে, অর্ডারগুলো সরাসরি মার্কেটে পাঠানো হয় এবং এর আয়ের উৎস হলো স্প্রেড ও কমিশন। এই পদ্ধতিগুলোর বিস্তারিত বিবরণ এবং "এনডিডি-র সত্য ও মিথ্যা" সম্পর্কেএনডিডি ব্রোকার তালিকা ও পর্যালোচনা নিবন্ধেআলোচনা করা হয়েছে
বোনাস, ট্রেডিং টুল এবং কারেন্সি পেয়ারের সংখ্যা।
বাণিজ্যিক পরিবেশের অন্যান্য পার্থক্য
- বোনাস– বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ে, অ্যাকাউন্ট খোলার বোনাস, ডিপোজিট বোনাস এবং ক্যাশব্যাক সুপ্রতিষ্ঠিত প্রথা। জাপানে, নিয়মকানুন এবং ব্যবসায়িক মডেলের পার্থক্যের কারণে, শর্তসাপেক্ষ ক্যাশব্যাকই প্রচলিত (বোনাস র্যাঙ্কিং নিবন্ধটি)।
- ট্রেডিং টুলস– বিদেশী ফরেক্স ব্রোকাররা সাধারণত স্ট্যান্ডার্ড হিসেবে MT4/MT5 ব্যবহার করে, যা EA (এক্সপার্ট অ্যাডভাইজার) এবং কাস্টম ইন্ডিকেটর বিনামূল্যে ব্যবহারের সুযোগ দেয়। দেশীয় ব্রোকাররা প্রধানত তাদের নিজস্ব টুলস ব্যবহার করে, এবং MT4-এর সাপোর্ট নির্দিষ্ট কিছু ব্রোকারের মধ্যেই সীমাবদ্ধ থাকে (MT4-কম্প্যাটিবল ব্রোকারদের উপর আর্টিকেলটি দেখুন)।
- কারেন্সি পেয়ারের সংখ্যা– দেশীয় প্ল্যাটফর্মগুলিতে প্রায় ২০-৩৪টি পেয়ার রয়েছে (আনুষ্ঠানিকভাবে প্রকাশিত পরিসংখ্যান অনুযায়ী জিএমও ক্লিক ২৪টি, ডিএমএম ২০টি, এসবিআই ৩৪টি), অন্যদিকে বিদেশী প্ল্যাটফর্মগুলিতে এর চেয়ে অনেক বেশি সংখ্যক পেয়ার রয়েছে, যার মধ্যে অপ্রধান মুদ্রাগুলোও অন্তর্ভুক্ত (এপ্রিল ২০২৬ পর্যন্ত এক্সএম ৫০টিরও বেশি পেয়ার প্রকাশ করে)। সোনা এবং স্টক সূচকের মতো সিএফডি ইন্সট্রুমেন্টের বিস্তৃতির ক্ষেত্রেও বিদেশী প্ল্যাটফর্মগুলির একটি সুবিধা রয়েছে।
মার্জিন কল এবং স্টপ-লস অর্ডারের মধ্যে পার্থক্য | 'ঋণের ঝুঁকি' কীভাবে স্থাপন করা হয় তা পরিবর্তিত হয়
যখন বাজারের ব্যাপক পরিবর্তন ঘটে এবং একটি স্টপ-লস অর্ডার সময়মতো কার্যকর না হওয়ার ফলে অ্যাকাউন্টের ব্যালেন্স ঋণাত্মক হয়ে যায়—তখনই বৈদেশিক এবং দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিংয়ের মধ্যে সবচেয়ে বড় পার্থক্যটি স্পষ্ট হয়ে ওঠে।দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিংয়ে, এই ঋণাত্মক ব্যালেন্সের উপর 'ঘাটতি' (মার্জিন কল) চার্জ করা হয়, অন্যদিকে বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ে, এটি শূন্য করে রিসেট করা হয়।
দেশীয় বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেনে মার্জিন কল একটি বাস্তবতা | সমিতি কর্তৃক প্রকাশিত পরিসংখ্যান
সাধারণত মনে করা হয় যে ২৫ গুণ লিভারেজে মার্জিন কল খুব কমই ঘটে, কিন্তু জাপানের ফিনান্সিয়াল ফিউচারস অ্যাসোসিয়েশন বাজারের আকস্মিক ওঠানামার সময় "স্টপ-লস অর্ডার ইত্যাদির কারণে অনাদায়ী পাওনা" সংক্রান্ত তথ্য প্রকাশ করে।২০১৫ সালের জানুয়ারিতে সুইস ফ্রাঙ্কের মূল্য পতনের সময়, একদিনে ১,২২৯টি ঘটনায় প্রায় ৩.৩ বিলিয়ন ইয়েন (প্রায় ৫৫০,০০০ মার্কিন ডলার) অনাদায়ী পাওনা (ব্রোকারদের কাছে গ্রাহকদের দায়) তৈরি হয়েছিল (যার মধ্যে প্রায় ১.৯ বিলিয়ন ইয়েন (প্রায় ৩০০,০০০ মার্কিন ডলার) ছিল ব্যক্তি-সম্পর্কিত ১,১৩৭টি ঘটনা, যেখানে প্রতি ঘটনার গড় পরিমাণ ছিল প্রায় ১০,৬৮৮ মার্কিন ডলার)। ২০১৯ সালের ফ্ল্যাশ ক্র্যাশ (প্রায় ৫,৮৭৫,০০০ মার্কিন ডলার) এবং ২০২১ সালে তুর্কি লিরার তীব্র পতনের (প্রায় ৮,৬২৫,০০০ মার্কিন ডলার) সময়ও একই ধরনের পরিস্থিতি দেখা গিয়েছিল। সরকারি পরিসংখ্যান নিশ্চিত করে যে, অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেনে মার্জিন কল একটি বাস্তব ঝুঁকি।
বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ে জিরো-কাট: সর্বোচ্চ ক্ষতি জমাকৃত অর্থের মধ্যে সীমাবদ্ধ। তবে, শর্তাবলী প্রযোজ্য।
বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং-এ জিরো-কাট হলো এমন একটি ব্যবস্থা যেখানে ব্রোকার যেকোনো লোকসান বহন করে এবং ব্যালেন্স শূন্যে রিসেট করে দেয়।শর্তাবলী মেনে স্বাভাবিক ট্রেডিংয়ের ক্ষেত্রে, সর্বোচ্চ লোকসানজমাকৃত অর্থের মধ্যে সীমাবদ্ধ থাকে। তবে, এটি শর্তহীন নয়।অপব্যবহারমূলক বলে বিবেচিত ট্রেডিং,আওতা থেকে বাদ দেওয়া হয়। কিছু ব্রোকার তাদের শর্তাবলীতে জিরো-কাটের নিশ্চয়তা দেয়, আবার অন্যরা শুধু আনুষ্ঠানিক ঘোষণা প্রদান করে, এবং এটি কার্যকর করার সময়ও ব্রোকারভেদে ভিন্ন হয়। এছাড়াও, যেহেতু জিরো-কাট এমন একটি ব্যবস্থা যেখানে ব্রোকার লোকসান বহন করে, তাইব্রোকারের অর্থ পরিশোধের ক্ষমতার উপর নির্ভরশীল। ৮টি কোম্পানির শর্তাবলীর তুলনা এবং কেন এটিকে "ফাঁদ" বলা হয়, তার কারণ জানতেঅনুগ্রহ করে আমাদের "নো মার্জিন কল এবং জিরো-কাট" ব্যাখ্যা করা নিবন্ধটি দেখুন, এবং বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং-এ ঋণের ঝুঁকি সম্পর্কে সাধারণ তথ্যের জন্য"ঋণ গ্রহণের ক্ষেত্রে এবং তার প্রতিকার"দেখুন
স্টপ-লস স্তরের পার্থক্য
যেসব স্তরে বাধ্যতামূলক স্টপ-লস অর্ডার সক্রিয় হয়, সেগুলোতেও পার্থক্য রয়েছে। দেশীয় ফরেক্স ব্রোকাররা মার্জিন রক্ষণাবেক্ষণ অনুপাতের কঠোর ব্যবস্থাপনা করে; উদাহরণস্বরূপ, DMM FX-এর এমন একটি ব্যবস্থা রয়েছে যেখানে রক্ষণাবেক্ষণ অনুপাত ১০০%-এর নিচে নেমে গেলে একটি মার্জিন কল জারি করা হয় (তাদের শর্তাবলীর ১১ নং ধারা)। অনেক বিদেশী ফরেক্স ব্রোকার নিম্নতর স্তর নির্ধারণ করে; উদাহরণস্বরূপ, TitanFX আনুষ্ঠানিকভাবে জানায় যে ৯০% রক্ষণাবেক্ষণ অনুপাতে একটি মার্জিন কল হয় এবং ২০%-এ বাধ্যতামূলক স্টপ-লস কার্যকর হয় । স্তর যত কম হবে, আপনি তত বেশি সময় ধরে আপনার পজিশন বজায় রাখতে পারবেন, কিন্তু স্টপ-লসের পরে মার্জিনের পরিমাণ তত কম থাকবে। প্রতিটি কোম্পানির গণনা পদ্ধতি এবং স্তরগুলো স্টপ-লস ব্যাখ্যা নিবন্ধে বিস্তারিতভাবে আলোচনা করা হয়েছে ।
সংক্ষেপে বলতে গেলে,অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেনের ক্ষেত্রে, "ব্রোকারের ঝুঁকি কম, কিন্তু আকস্মিক পরিবর্তনের ক্ষেত্রে ঋণের ঝুঁকি আপনাকে বহন করতে হয়," অন্যদিকে বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেনের ক্ষেত্রে, "ব্রোকার ঋণের ঝুঁকি বহন করে, কিন্তু ব্রোকারের ঝুঁকি আপনাকে নিজেই সামলাতে হয়।" পার্থক্যটা হলো, ঝুঁকিটা পুরোপুরি দূর হয় না, বরং এর অবস্থান বদলে যায়।
কর ব্যবস্থার পার্থক্য | জাপানে এককালীন ২০.৩১৫% কর বনাম বিদেশে সমন্বিত কর ব্যবস্থা—সেই সন্ধিক্ষণ যেখানে কর ব্যবস্থার পরিবর্তন ঘটে
"বিদেশে ফরেক্স ট্রেডিং করমুক্ত" এই ধারণাটি একটি ভুল ধারণা; বিদেশে ফরেক্স ট্রেডিং থেকে প্রাপ্ত মুনাফা অবশ্যই করযোগ্য।আসল পার্থক্যটি কর ব্যবস্থায় নিহিত। দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিং-এর ক্ষেত্রে লাভের পরিমাণ নির্বিশেষে একটি নির্দিষ্ট ২০.৩১৫% পৃথক কর প্রযোজ্য, অন্যদিকে বিদেশী ফরেক্স ট্রেডিং-এর ক্ষেত্রে সমন্বিত (প্রগতিশীল) কর ব্যবস্থা প্রযোজ্য, যেখানে বেতনের মতো অন্যান্য আয়ের সাথে মিলিয়ে করের হার নির্ধারণ করা হয়।আপনার আয়ের স্তরের উপর নির্ভর করে এই পার্থক্যটি সুবিধাজনক বা অসুবিধাজনক হতে পারে।
একই বৈদেশিক মুদ্রার ক্ষেত্রে কেন ভিন্ন ভিন্ন কর ব্যবস্থা রয়েছে? | আইনভিত্তিক কারণসমূহ।
অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রার (FX) উপর ২০.৩১৫% কর হার (১৫% আয়কর + ০.৩১৫% পুনর্গঠন বিশেষ আয়কর + ৫% স্থানীয় বাসিন্দা কর) বিশেষ কর ব্যবস্থা আইনের ৪১-১৪ অনুচ্ছেদ, "ফিউচার লেনদেন সম্পর্কিত বিবিধ আয় ইত্যাদির কর আরোপের বিশেষ বিধান"-এর উপর ভিত্তি করে নির্ধারিত। এই অনুচ্ছেদেস্পষ্টভাবে বলা হয়েছে যে ওভার-দ্য-কাউন্টার (OTC) FX-এর ক্ষেত্রে, এর প্রয়োগ "শুধুমাত্র আর্থিক উপকরণ ব্যবসায়িক অপারেটর বা নিবন্ধিত আর্থিক প্রতিষ্ঠানকে প্রতিপক্ষ হিসেবে নিয়ে করা লেনদেনের মধ্যে সীমাবদ্ধ"। জাপানে নিবন্ধিত নয় এমন বিদেশী FX ব্রোকারদের সাথে করা লেনদেন এই বিশেষ বিধানের আওতাভুক্ত নয় এবংব্যাপক করের অধীন বিবিধ আয় হিসেবে। জাতীয় কর সংস্থা কর উত্তর নং ১৫২১-এর একটি নোটে আরও উল্লেখ করেছে যে, আর্থিক উপকরণ ব্যবসা পরিচালনাকারী বা নিবন্ধিত আর্থিক প্রতিষ্ঠান ব্যতীত অন্য পক্ষের সাথে ওটিসি ডেরিভেটিভ লেনদেন "পৃথক করের আওতাভুক্ত নয়, বরং (নোট ১) হিসাবে গণ্য করা হয়" (নোট ১ = বিবিধ আয় হিসাবে ব্যাপক কর আরোপ) (৪ সেপ্টেম্বর, ২০২৬ তারিখে নিশ্চিত করা হয়েছে)।
| অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা | বিদেশী এফএক্স | |
|---|---|---|
| কর আরোপের পদ্ধতি | ফিউচার ট্রেডিং থেকে বিবিধ আয় ইত্যাদির উপর পৃথক কর আরোপ। | ব্যাপক কর ব্যবস্থা (বিবিধ আয়) |
| করের হার | ফ্ল্যাট রেট ২০.৩১৫%(আয়কর ১৫% + পুনর্গঠন ০.৩১৫% + আবাসিক কর ৫%) | আনুমানিক ১৫% থেকে ৫৬%(আয়কর ৫-৪৫% x ১.০২১ + স্থানীয় কর ১০%। বেতনসহ অন্যান্য আয় সহ করযোগ্য আয়ের ভিত্তিতে নির্ধারিত।) |
| লাভ ও ক্ষতির সমন্বয় | এটি ‘ফিউচার ট্রেডিং সম্পর্কিত বিবিধ আয়’ (এক্সচেঞ্জ-ট্রেডেড এফএক্স, নিক্কেই ২২৫ ফিউচার, কমোডিটি ফিউচার, সিকিউরিটিজ সিএফডি, ইত্যাদি) বিভাগের অধীনে অনুমোদিত। | এটি ব্যাপক কর ব্যবস্থার অধীন বিবিধ আয়ের (যেমন বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং এবং অ্যাফিলিয়েট মার্কেটিং) আওতায় অনুমোদিত।এটি বেতন আয় ইত্যাদির বিপরীতে সমন্বয় করা যায় না। |
| দেশীয় বৈদেশিক মুদ্রা এবং বৈদেশিক বৈদেশিক মুদ্রার মোট পরিমাণ | এটি সম্ভব নয়(পৃথক কর ব্যবস্থা এবং সমন্বিত কর ব্যবস্থা দুটি ভিন্ন শ্রেণি। জাতীয় কর সংস্থা আইন নং ১৫২১ এবং বিশেষ ব্যবস্থা আইনের ৪১-১৪ ধারা অনুযায়ী, কোনো দিকেই এটি সম্ভব নয়)। | |
| ক্ষতি বহন | পরবর্তী বছর থেকে তিন বছরের জন্য(শর্ত থাকে যে, কর রিটার্ন ধারাবাহিকভাবে দাখিল করা হয়)। | এটি পরবর্তী বছরে স্থানান্তর করা যায় না(একই বছরে এটি বাতিল করা হয়)। |
যে পর্যায়ে করের বোঝা বিপরীত হয়: প্রায় ২০,৬২৫ ডলারের করযোগ্য আয় হলো সেই সীমা।
আমরা প্রবিধানের তথ্যের উপর ভিত্তি করে গণনা করব যে "কোন পর্যায়ে বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং করের দিক থেকে প্রতিকূল হয়ে ওঠে"। বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং থেকে লাভের উপর প্রযোজ্য করের হার হলো "প্রান্তিক আয়কর হার × ১.০২১ (বিশেষ পুনর্গঠন আয়কর) + ১০% স্থানীয় বাসিন্দা কর"। দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিংয়ের ২০.৩১৫% এর সাথে তুলনা করলে, বিষয়টি এইরকম দেখায়:
| করযোগ্য আয় (বেতন ইত্যাদি সহ, কর্তনের পর মোট) | বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং থেকে অর্জিত লাভের উপর আরোপিত করের হার (প্রান্তিক করের হার)। | দেশীয় বৈদেশিক মুদ্রার হারের (২০.৩১৫%) সাথে তুলনা |
|---|---|---|
| প্রায় $১২,১৮১ | প্রায় ১৫.১% (৫% আয়কর) | বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং লাভজনক। |
| ১.৯৫ মিলিয়ন থেকে প্রায় ২০,৬১৯ ডলার | প্রায় ২০.২১%(আয়কর ১০%) | প্রায় সমান(বিদেশী দলগুলোর সামান্য সুবিধা সহ) |
| ৩.৩ মিলিয়ন থেকে প্রায় ৪৩,৪৩১ ডলারে | প্রায় ৩০.৪২%(আয়কর ২০%) | অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেন একটি সুবিধা লাভ করে। |
| ৬৯.৫ লক্ষ থেকে প্রায় ৫৬,২৪৪ ডলারে | প্রায় ৩৩.৫% (আয়কর ২৩%) | অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা বিনিময় সুবিধাজনক |
| ৯ মিলিয়ন থেকে প্রায় ১১২,৪৯৪ ডলার | প্রায় ৪৩.৭% (আয়কর ৩৩%) | অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেন উল্লেখযোগ্যভাবে বেশি সুবিধাজনক। |
| প্রায় ১১২,৫০০ ডলার বা তার বেশি | আনুমানিক ৫০.৮-৫৫.৯% (আয়কর ৪০-৪৫%) | অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেন উল্লেখযোগ্যভাবে বেশি সুবিধাজনক। |
আমাদের সম্পাদকীয় বিভাগ জাতীয় কর সংস্থার কর উত্তর নং ২২৬০-এর দ্রুত গণনার সারণী (আয়কর ৫-৪৫%) × পুনর্গঠন বিশেষ আয়কর ২.১% + ১০% সাধারণ স্থানীয় বাসিন্দা আয়কর হার ব্যবহার করে করের হার গণনা করেছে। "করযোগ্য আয়" বার্ষিক আয় নয়, বরং কর্মসংস্থান আয় ছাড় এবং মৌলিক ছাড়ের মতো আয়কর ছাড়গুলো বাদ দেওয়ার পরের পরিমাণ (কোম্পানির কর্মচারীদের জন্য, এটি উৎস কর বিবরণীতে "কর্মসংস্থান আয় ছাড়ের পরের পরিমাণ" থেকে আয়কর ছাড়ের মোট পরিমাণ বাদ দেওয়ার পরের পরিমাণ)। সারণীতে থাকা করের হারগুলো হলো "ঐ সীমার মধ্যে অতিরিক্ত প্রায় $০.০১-এর উপর প্রযোজ্য করের হার," তাই যখন বৈদেশিক মুদ্রার মুনাফা করের হারের সীমা অতিক্রম করে, তখন গড় করের হার এর থেকে কিছুটা কম হবে। স্থানীয় বাসিন্দা কর পৌরসভা ভেদে সামান্য পরিবর্তিত হয়, এবং বিভিন্ন ছাড়ের কারণে ব্যক্তিগত পার্থক্য থাকবে, তাই এটি শুধুমাত্র একটি আনুমানিক হিসাব।
উপসংহারটি সহজ:যখন বেতন এবং বৈদেশিক মুদ্রার মুনাফা থেকে আপনার সম্মিলিত করযোগ্য আয় প্রায় $২০,৬২৫ ছাড়িয়ে যায়, তখনকরের দিক থেকে দেশীয় বৈদেশিক মুদ্রা বেশি সুবিধাজনক হয়ে ওঠে (প্রায় $২০,৬২৫-এর নিচে হলে, বৈদেশিক মুদ্রা সামান্য বেশি সুবিধাজনক বা সমান সুবিধাজনক)। "আপনি যত বেশি আয় করবেন, বৈদেশিক মুদ্রার ক্ষেত্রে করের বোঝা তত বাড়বে" এই কাঠামো এবং ৩ বছরের লোকসান ক্যারিফরওয়ার্ডের সুবিধা হলো করের দিক থেকে দেশীয় বৈদেশিক মুদ্রার সবচেয়ে বড় সুবিধা। হিসাব এবং কর সাশ্রয়ের কৌশলগুলির বিস্তারিত বিবরণবৈদেশিক মুদ্রা কর নির্দেশিকাতেব্যাখ্যা করা হয়েছে
‘আনুমানিক $১,২৫০ নিয়ম’ এবং স্থানীয় কর সংক্রান্ত লক্ষণীয় বিষয়সমূহ
কোম্পানির যে সকল কর্মচারী শুধুমাত্র একটি উৎস থেকে বেতন পান, তাদের বেতন এবং অবসরকালীন আয় ব্যতীত মোট বার্ষিক আয় আনুমানিক $১,২৫০ বা তার কম হলে, আয়কর রিটার্ন দাখিল করার প্রয়োজন নেই (জাতীয় কর সংস্থা নং ১৯০০)। তবে, এই "আনুমানিক $১,২৫০ নিয়ম"শুধুমাত্র আয়করের ক্ষেত্রে প্রযোজ্য; স্থানীয় করের জন্য কোনো ছাড় নেই। অনুগ্রহ করে মনে রাখবেন যে, আপনার আয় আনুমানিক $১,২৫০ বা তার কম হলেও, আপনাকে আপনার শহর বা পৌরসভায় একটি পৃথক স্থানীয় কর রিটার্ন দাখিল করতে হবে (যেমনটি ইয়োকোহামা শহরের মতো পৌরসভাগুলির অফিসিয়াল ওয়েবসাইটে স্পষ্টভাবে বলা আছে)।
এই নিবন্ধের পুরোনো সংস্করণ সহ অনেক ব্যাখ্যায় থাকা এই বিবৃতিটি যে, "দেশীয় বৈদেশিক মুদ্রার লাভ ও ক্ষতি ক্রিপ্টোকারেন্সি (ক্রিপ্টো অ্যাসেট) এর লাভ ও ক্ষতির বিপরীতে সমন্বয় করা যেতে পারে"ভুল। ক্রিপ্টো অ্যাসেট সম্পর্কিত জাতীয় কর সংস্থার প্রায়শই জিজ্ঞাসিত প্রশ্নাবলীতে (FAQ) স্পষ্টভাবে বলা হয়েছে যে, "ক্রিপ্টো অ্যাসেটের মার্জিন ট্রেডিংয়ের উপর কোনো পৃথক কর নেই, এবং এটি ব্যাপক করের আওতাধীন," এবং বিশেষ কর ব্যবস্থা আইনের ৪১-১৪ ধারাও ক্রিপ্টো অ্যাসেট-সম্পর্কিত ডেরিভেটিভসকে এর আওতা থেকে স্পষ্টভাবে বাদ দিয়েছে। শুধুমাত্র "ফিউচার ট্রেডিং সম্পর্কিত বিবিধ আয় ইত্যাদি" বিভাগের অন্তর্ভুক্ত লাভ, যেমন এক্সচেঞ্জ-ট্রেডেড এফএক্স, নিক্কেই ২২৫ ফিউচার, কমোডিটি ফিউচার এবং সিকিউরিটিজ সিএফডি, দেশীয় বৈদেশিক মুদ্রার লাভ ও ক্ষতির বিপরীতে সমন্বয় করা যেতে পারে।
আমানত ও উত্তোলনের মধ্যে পার্থক্য এবং ২০২৬ সালের নিয়ন্ত্রক পরিবর্তন
জমা এবং উত্তোলনের ক্ষেত্রেদেশীয় ফরেক্স ব্রোকারদের একটি সুস্পষ্ট সুবিধা রয়েছে। বেশিরভাগ দেশীয় ব্রোকার অনলাইন ব্যাংকিংয়ের মাধ্যমে তাৎক্ষণিক জমা এবং দেশীয় ব্যাংকে টাকা তোলার সুবিধা দেয়, এবং সাধারণত কোনো ফি লাগে না। বিদেশী ফরেক্স ব্রোকাররা ক্রেডিট কার্ড, বিটওয়ালেটের মতো অনলাইন ওয়ালেট, ক্রিপ্টোকারেন্সি এবং দেশীয় ব্যাংক ট্রান্সফারের সমন্বয় করে, এবং নিয়মকানুন ব্রোকারভেদে ভিন্ন হয়, যার মধ্যে কয়েকটির নিজস্ব স্বতন্ত্র নিয়ম থাকে, যেমন "টাকা তোলার ক্ষেত্রেও জমার পদ্ধতি এবং পরিমাণ একই থাকবে।"
এছাড়াও, ২০২৬ সাল জমা ও উত্তোলনের ক্ষেত্রে একটি গুরুত্বপূর্ণ সন্ধিক্ষণ।২০২৬ সালের ১ জুন, সংশোধিত পেমেন্ট সার্ভিসেস অ্যাক্ট কার্যকর হয়েছে, যা বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং-এ জমা ও উত্তোলনের জন্য ব্যবহৃত আন্তঃসীমান্ত পেমেন্ট সংগ্রহ পরিষেবাগুলোকে নিয়ন্ত্রণ করে। জনসাধারণের মন্তব্যের জবাবে, ফিনান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সি (FSA) স্পষ্টভাবে জানিয়েছে যে, যারা অনিবন্ধিত বৈদেশিক ফরেক্স ব্রোকারদের জন্য পেমেন্ট সংগ্রহ পরিষেবা পরিচালনা করে, তাদের মানি ট্রান্সফার ব্যবসা হিসেবে নিবন্ধন করার অনুমতি দেওয়া হবে না এবং অভ্যন্তরীণ ব্যাংক ট্রান্সফারের মাধ্যমে জমা ও উত্তোলন হ্রাস পাবে বলে আশা করা হচ্ছে। আইনটি কার্যকর হওয়ার পর ছয় মাসের একটি গ্রেস পিরিয়ড (৩০ নভেম্বর, ২০২৬ পর্যন্ত) রয়েছে, তাই এর পূর্ণ প্রভাব গ্রেস পিরিয়ড শেষ হওয়ার পরে দেখা যাবে বলে আশা করা হচ্ছে, কিন্তু কিছু ব্রোকার ইতিমধ্যেই অভ্যন্তরীণ ব্যাংক ট্রান্সফার স্থগিত করতে বা ক্রিপ্টোকারেন্সি উত্তোলনে চলে যেতে শুরু করেছে। এই নিয়মকানুনের বিবরণ এবং প্রতিটি কোম্পানির প্রতিক্রিয়াআমাদের 'বৈদেশিক ফরেক্স উত্তোলন প্রত্যাখ্যান' এবং 'উত্তোলনের সমস্যা' সম্পর্কিত নিবন্ধগুলোতেউপলব্ধ হওয়ার সাথে সাথে সংকলন
আপনি যদি বিদেশী ফরেক্স ব্রোকার ব্যবহার করেন,টাকা জমা ও তোলার পদ্ধতি বেছে নেওয়ার ক্ষেত্রে বাস্তবসম্মত উপায় শুধু এটাই নয় যে সেগুলো বর্তমানে উপলব্ধ আছে কি না, বরং নিয়মকানুন কার্যকর হওয়ার পরেও সেগুলো উপলব্ধ থাকার সম্ভাবনা আছে কি না, সেটাও দেখতে হবে। একাধিক জমা ও তোলার বিকল্প থাকাটা স্বস্তিদায়ক, যার মধ্যে বিটওয়ালেটের মতো ওয়ালেট এবং ক্রিপ্টোকারেন্সি ট্রান্সফার অন্তর্ভুক্ত।
আপনি কোনটি বেছে নেবেন? | এই ৪টি প্রশ্নের মাধ্যমে সিদ্ধান্ত নিন
"বিদেশী ফরেক্স ট্রেডিং নাকি দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিং, কোনটি ভালো?"—এই প্রশ্নের কোনো একটি সঠিক উত্তর নেই।যদিও ইন্টারনেট বিদেশী এবং দেশীয় ফরেক্সের প্রচারমূলক প্রবন্ধে পরিপূর্ণ, সেরা বিকল্পটিআপনার মূলধন, লক্ষ্য, আয় এবং স্ব-পরিচালনা পদ্ধতির। সিদ্ধান্ত নিতে আপনাকে সাহায্য করার জন্য অনুগ্রহ করে নিম্নলিখিত চারটি প্রশ্ন বিবেচনা করুন।
- পুঁজি—কয়েক হাজার ইয়েন থেকে প্রায় ৬২৫.০০ ডলার—দিয়ে শুরু করতে চান এবং আপনার ক্ষতিকে প্রাথমিক জমার মধ্যেই সীমাবদ্ধ রাখতে চান, তাহলে বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং (কোনো কমিশন ছাড়া) একটি বিকল্প হতে পারে। যদি একটি বড় অঙ্কের পুঁজি রক্ষা করাই আপনার সর্বোচ্চ অগ্রাধিকার হয়, তাহলে দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিং একটি ভালো পছন্দ, যেখানে বিশ্বাস রক্ষার বাধ্যবাধকতা রয়েছে।
- লিভারেজ— ২৫ গুণ কি যথেষ্ট? যদি আপনার কৌশল উচ্চ লিভারেজের উপর নির্ভরশীল হয়, তবে বৈদেশিক ফরেক্সই একমাত্র বিকল্প; অন্যথায়, দেশীয় ফরেক্সের কম স্প্রেড সুবিধাজনক হতে পারে।
- কর– যদি আপনার বেতন সহ করযোগ্য আয় প্রায় $20,625 ছাড়িয়ে যায়, তাহলে করের বোঝার দিক থেকে দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিং বেশি সুবিধাজনক (ব্রেক-ইভেন পয়েন্ট টেবিলটি)। যদি আপনার আয় এর চেয়ে কম হয়, তাহলে ব্যাপক কর ব্যবস্থা থাকা সত্ত্বেও বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং অসুবিধাজনক হওয়ার সম্ভাবনা কম।
- স্ব-ব্যবস্থাপনা– আপনি কি বিদেশী ব্রোকারদের শর্তাবলী এবং জমা/উত্তোলনের নিয়মকানুন নিজে থেকে যাচাই করতে এবং "যেকোনো সমস্যার জন্য আপনিই দায়ী থাকবেন" এই বিষয়টি মেনে নিতে পারবেন? আপনি যদি জনসুরক্ষার আওতায় ট্রেড করতে চান, তবে দেশীয় ফরেক্সই শ্রেয়।
কারা বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ের জন্য এবং কারা দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিংয়ের জন্য উপযুক্ত?
| বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ের জন্য কারা উপযুক্ত? | কারা দেশীয় বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেনের জন্য উপযুক্ত? |
|---|---|
| আমি অল্প পুঁজি দিয়ে বড় মুনাফা অর্জন করতে চাই (ক্ষতিকে মূলধনের মধ্যে সীমাবদ্ধ রাখতে উচ্চ লিভারেজ এবং শূন্য কর্তন)। | তহবিলের নিরাপত্তাকে অগ্রাধিকার দেওয়া (আর্থিক পরিষেবা সংস্থায় নিবন্ধিত, ট্রাস্ট সুরক্ষা, আর্থিক বিকল্প বিরোধ নিষ্পত্তি) |
| আমি MT4/MT5 অথবা স্বয়ংক্রিয় ট্রেডিং (EA) ব্যবহার করতে চাই। | আমরা স্বল্প ব্যবধান, স্থিতিশীল কার্যসম্পাদন এবং ইয়েন-ভিত্তিক লেনদেনের স্বচ্ছতাকে অগ্রাধিকার দিই। |
| আমি বোনাস এবং ক্যাশব্যাক ট্রেডিং তহবিল হিসেবে ব্যবহার করতে চাই। | বেতন সহ করযোগ্য আয় বেশি, এবং নির্দিষ্ট ২০.৩১৫% কর হার ও ৩ বছরের লোকসান বহন করার সুবিধাটি তাৎপর্যপূর্ণ। |
| আমি নিজে থেকেই শর্তাবলী এবং জমা/উত্তোলনের নিয়মকানুন যাচাই করার কষ্টটা সহ্য করতে পারি। | আমরা জমা ও উত্তোলনের গতি এবং নির্ভরযোগ্যতাকে অগ্রাধিকার দিই। |
বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ের সুবিধা ও অসুবিধাগুলোর আরও বিশদ তুলনার"বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ের সুবিধা ও অসুবিধাগুলোর একটি পুঙ্খানুপুঙ্খ ব্যাখ্যা" দেখুন, এবং কেন এটিকে বিপজ্জনক বলে মনে করা হয় তার পর্যালোচনার জন্য,"কেন বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ের সুপারিশ করা হয় না?"।
"দেশে নিরাপদ, বিদেশে বিপজ্জনক" - এই ধরনের সরল দ্বিবিভাজনের পরিবর্তে, "আপনি কোন ঝুঁকি নিতে চান এবং কোনটি এড়াতে চান" তা বিবেচনা করাই অধিকতর বাস্তবসম্মত। আপনি যদি ব্রোকারের ঝুঁকির বিনিময়েও ঋণের ঝুঁকি দূর করতে চান, তবে বৈদেশিক ফরেক্সই সঠিক পথ; আর যদি ব্রোকারের ঝুঁকি পুরোপুরি দূর করতে চান, তবে দেশীয় ফরেক্সই সঠিক পথ—একমাত্র পার্থক্য হলো আপনি আপনার ঝুঁকিটি কোথায় স্থাপন করছেন।
বৈদেশিক এবং অভ্যন্তরীণ উভয় ফরেক্স ট্রেডিং ব্যবহার করার বিকল্প।
আপনাকে দুটির মধ্যে একটি বেছে নিতে হবে না;দুটিতেই অ্যাকাউন্ট থাকা ("একত্রীকরণ") একটি বাস্তবসম্মত বিকল্প যা বহুল ব্যবহৃত হয়। তবে, এর উল্লেখযোগ্য কর সংক্রান্ত ঝুঁকি রয়েছে, তাই এর সুবিধা এবং সতর্ক থাকার বিষয়গুলো উভয়ই ভালোভাবে বুঝে নিন।
উভয় পদ্ধতি ব্যবহারের সুবিধা: ভূমিকা ভাগাভাগি এবং ঝুঁকির বৈচিত্র্যকরণ
এগুলো একসাথে ব্যবহার করার তিনটি সুবিধা
- আপনি ভূমিকাগুলো ভাগ করে নিতে পারেন— দেশীয় ফরেক্স মার্কেটে স্থিতিশীল বিনিয়োগের জন্য এককালীন বড় অঙ্কের টাকা ব্যবহার করতে পারেন, এবং অল্প পরিমাণে ও উচ্চ লিভারেজ ব্যবহার করে আগ্রাসী ট্রেডিংয়ের জন্য কেবল সেই পরিমাণ অর্থই বৈদেশিক ফরেক্স মার্কেটে রাখতে পারেন যা আপনি হারাতে পারেন। সাধারণ ট্রেডিংয়ে, লোকসান জমাকৃত অর্থের মধ্যেই সীমাবদ্ধ থাকে (কোনো কর্তন করা হয় না), তাই আপনি আপনার আগ্রাসী ট্রেডিংয়ের সর্বোচ্চ সীমা আগে থেকেই ঠিক করে নিতে পারেন।
- ব্রোকার ঝুঁকি বৈচিত্র্যময় করুন—আপনার তহবিল কোনো একটি কোম্পানিতে কেন্দ্রীভূত করবেন না। বৈদেশিক ফরেক্স লেনদেনের ক্ষেত্রে অর্থ উত্তোলনের সমস্যা এবং ব্রোকার-সম্পর্কিত ঝুঁকির বিরুদ্ধে এটিই সবচেয়ে সহজ ও কার্যকর উপায়।
- ট্রেডিং পদ্ধতি এবং ইন্সট্রুমেন্টের মধ্যে পার্থক্য করা—উদাহরণস্বরূপ, ইএ (EA) এবং সোনার উচ্চ-লিভারেজ ট্রেডিংয়ের জন্য বিদেশে এবং USD/JPY-এর কম-স্প্রেডের ডে ট্রেডিংয়ের জন্য দেশে ব্যবহার করা—আপনাকে কাজের জন্য সঠিক টুলটি বেছে নিতে সাহায্য করে।
উভয়টি ব্যবহার করার সময় সবচেয়ে গুরুত্বপূর্ণ যে বিষয়টি মনে রাখতে হবে: লাভ এবং ক্ষতি একত্রিত (সারাংশ) করা যায় না।
উভয়টি ব্যবহার করার ক্ষেত্রে একটি গুরুত্বপূর্ণ বিষয় হলো,করের উদ্দেশ্যে বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং এবং দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিং থেকে অর্জিত লাভ ও ক্ষতি একত্রিত করা যায় না। বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংকে সমন্বিত করের অধীন বিবিধ আয় হিসাবে শ্রেণীবদ্ধ করা হয়, অন্যদিকে দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিংকে পৃথক করের অধীন "ফিউচার লেনদেন ইত্যাদি সম্পর্কিত বিবিধ আয়" হিসাবে শ্রেণীবদ্ধ করা হয়। জাতীয় কর সংস্থার কর উত্তর নং ১৫২১ এবং বিশেষ কর ব্যবস্থা আইনের ৪১-১৪ ধারায় বর্ণিত কাঠামো অনুসারে, কোনো দিকেই লাভ একত্রিত করা যাবে না (৪ সেপ্টেম্বর, ২০২৬ তারিখে নিশ্চিতকৃত)।
উদাহরণস্বরূপ,যদি আপনার বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং থেকে প্রায় $৩,১২৫ লোকসান হয় এবং দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিং থেকে প্রায় $৩,১২৫ লাভ হয়, তাহলে আপনার মোট লাভ শূন্য হওয়া সত্ত্বেও, দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিং থেকে হওয়া প্রায় $৩,১২৫ লাভের উপর প্রায় $৬৩৭.৫০ (২০.৩১৫%) কর ধার্য করা হবে। বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং থেকে হওয়া প্রায় $৩,১২৫ লোকসানটি দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিং থেকে হওয়া লাভ থেকে বাদ দেওয়া যায় না, বা এটি পরবর্তী বছরেও স্থানান্তর করা যায় না, তাই সেই বছরেই তা বাজেয়াপ্ত হয়ে যায়। "সামগ্রিকভাবে আপনার কোনো লোকসান না হলেও, আপনাকে কর দিতে হবে"—উভয় ফরেক্স ট্রেডিং ব্যবহারের এটি একটি সাধারণ সমস্যা।
উভয় পদ্ধতি ব্যবহার করে ট্যাক্স রিটার্ন দাখিল করার ক্ষেত্রে পার্থক্য কীভাবে করবেন।
যদিও আপনি একটিমাত্র ফর্ম ব্যবহার করে আপনার ট্যাক্স রিটার্ন দাখিল করতে পারেন, তবেবৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং থেকে প্রাপ্ত মুনাফাকে "বিবিধ আয় (সমন্বিত কর ব্যবস্থা)" হিসাবে এবং দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিং থেকে প্রাপ্ত মুনাফাকে "ফিউচার ট্রেডিং ইত্যাদি সম্পর্কিত বিবিধ আয় (পৃথক কর ব্যবস্থা)" হিসাবে শ্রেণীবদ্ধ করা হয়। এগুলোকে গুলিয়ে না ফেলা অত্যন্ত গুরুত্বপূর্ণ। এছাড়াও, ট্রেডিংয়ের সাথে সম্পর্কিত অর্থ, যেমন মানিচ্যাট (MoneyChat) থেকে প্রাপ্ত ক্যাশব্যাক, সাধারণত বিবিধ আয় হিসাবে ঘোষণা করা যেতে পারে। আপনি যদি নির্দিষ্ট রিপোর্টিং পদ্ধতি বা শ্রেণীবিভাগ কীভাবে নির্ধারণ করবেন সে সম্পর্কে অনিশ্চিত থাকেন, তবে আমরাবৈদেশিক ফরেক্স ট্যাক্স গাইডটিওদেখতে বলি
＼ বিদেশী ফরেক্স অ্যাকাউন্ট ব্যবহার করার সময় ক্যাশব্যাক প্রোগ্রামের মাধ্যমে আপনি ট্রেডিং খরচ কমাতে পারেন ／
বৈদেশিক ফরেক্স এবং দেশীয় ফরেক্সের মধ্যে পার্থক্য সম্পর্কে প্রায়শই জিজ্ঞাসিত প্রশ্নাবলী
বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং বলতে কী বোঝায়?
এটি এমন সব ব্রোকারদের জন্য একটি সাধারণ পরিভাষা, যারা জাপানের ফিনান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সির (Japanese Financial Services Agency) সাথে নিবন্ধিত না হয়ে বিদেশ থেকে বৈদেশিক মুদ্রা পরিষেবা (FX services) প্রদান করে। যেহেতু তারা জাপানের নিয়মকানুনের (যেমন ২৫ গুণ লিভারেজ, বিশ্বাস রক্ষার বাধ্যবাধকতা এবং ক্ষতিপূরণ প্রদানের নিষেধাজ্ঞা) অধীন নয়, তাই তারা উচ্চ লিভারেজ, শূন্য সুদ এবং আকর্ষণীয় বোনাস প্রদান করতে পারে, কিন্তু তারা জাপানি ব্যবস্থা দ্বারা সুরক্ষিত নয়। এমনকি প্রধান কার্যালয় বিদেশে হলেও, যদি এটি জাপানে নিবন্ধিত থাকে, তবে এটিকে 'ডোমেস্টিক এফএক্স' (domestic FX) হিসাবে শ্রেণীবদ্ধ করা হয়।
বিদেশী ফরেক্স ব্রোকার ব্যবহার করা কি অবৈধ?
ব্যবহারকারীদের স্বেচ্ছায় বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং করা অবৈধ নয়। ফিনান্সিয়াল ইন্সট্রুমেন্টস অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ অ্যাক্ট জাপানি বাসিন্দাদের প্রলুব্ধকারী অনিবন্ধিত ব্রোকারদের নিয়ন্ত্রণ করে, এবং এটা জানা যায় যে ব্যবহারকারীদের শাস্তি দেওয়ার কোনো বিধান নেই। তবে, অনেক বৈদেশিক ফরেক্স ব্রোকার ফিনান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সির অনিবন্ধিত সতর্কীকরণ তালিকায় তালিকাভুক্ত রয়েছে, এবং কোনো সমস্যা হলে তারা জাপানি ব্যবস্থার দ্বারা সুরক্ষিত থাকবে না। আরও বিস্তারিত জানতে, অনুগ্রহ করে"বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং কি অবৈধ?" শীর্ষক ব্যাখ্যামূলক নিবন্ধটি।
কেন প্রায়শই বলা হয় যে বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং থেকে "দূরে থাকা" উচিত?
অনেক অনুসন্ধানে বিদেশে ফরেক্স ট্রেডিং না করার পরামর্শ দেওয়া হয়, প্রধানত কারণ এটি জাপানি সুরক্ষার আওতার বাইরে পড়ে। ফিনান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সি (FSA) অনিবন্ধিত ব্রোকারদের সম্পর্কে সতর্কবার্তা জারি করেছে, যেখানে "টাকা তুলতে অস্বীকৃতি," "অতিরিক্ত উত্তোলন ফি," এবং "হঠাৎ যোগাযোগ বিচ্ছিন্ন হয়ে যাওয়া"-র মতো সমস্যার উদাহরণ দেওয়া হয়েছে, এবং এটা সত্যি যে এমন প্রতারক ব্রোকার রয়েছে যারা কোনো বাস্তব ভিত্তি ছাড়াই কাজ করছে। অন্যদিকে, এমন বড় ও প্রতিষ্ঠিত কোম্পানিও রয়েছে যারা বহু বছর ধরে কাজ করে আসছে, তাই বিষয়টি এমন নয় যে "সবই বিপজ্জনক" বা "সবই নিরাপদ"; সবকিছু নির্ভর করে সঠিক ব্রোকার বেছে নেওয়ার উপর। কেন এটি করার পরামর্শ দেওয়া হয় না, সেই কারণগুলো নিয়ে আমাদের নিবন্ধটিও দেখুন , সাথে আমাদের নিরাপত্তা র্যাঙ্কিং এবং মূল্যায়ন মানদণ্ডও রয়েছে ।
বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং এবং দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিং থেকে হওয়া লোকসান কি একে অপরের বিপরীতে সমন্বয় করা যায়?
না, আপনি পারবেন না। বৈদেশিক মুদ্রা বিনিময় (FX) ব্যাপক করের আওতাধীন বিবিধ আয় হিসাবে বিবেচিত হয়, অন্যদিকে দেশীয় মুদ্রা বিনিময় (FX) পৃথক করের আওতাধীন "ফিউচার ট্রেডিং ইত্যাদি সম্পর্কিত বিবিধ আয়" হিসাবে বিবেচিত হয়, তাই কর কাঠামো ভিন্ন। দেশীয় মুদ্রা বিনিময় (FX) একে অপরের বিপরীতে, সেইসাথে নিক্কেই ২২৫ ফিউচার, কমোডিটি ফিউচার এবং সিকিউরিটিজ সিএফডি-র বিপরীতে সমন্বয় করা যেতে পারে, এবং বৈদেশিক মুদ্রা বিনিময় (FX) করের হারের মধ্যে ব্যাপক করের আওতাধীন অন্যান্য বিবিধ আয়ের (যেমন অ্যাফিলিয়েট আয়) বিপরীতেও সমন্বয় করা যেতে পারে। তবে, ক্রিপ্টো সম্পদে মার্জিন ট্রেডিং ব্যাপক করের আওতাধীন এবং এটি দেশীয় মুদ্রা বিনিময়ের বিপরীতে সমন্বয় করা যাবে না (যেমনটি জাতীয় কর সংস্থার ক্রিপ্টো সম্পদ সম্পর্কিত প্রায়শই জিজ্ঞাসিত প্রশ্নাবলীতে (FAQ) স্পষ্টভাবে বলা হয়েছে)।
ট্যাক্সের দিক থেকে কোনটি সস্তা: বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং নাকি অভ্যন্তরীণ ফরেক্স ট্রেডিং?
এটি আপনার আয়ের উপর নির্ভর করে। বেতন সহ আপনার করযোগ্য আয় যদি প্রায় ২০,৬২৫ ডলার বা তার কম হয়, তবে বৈদেশিক মুদ্রা বিনিময় (সমন্বিত কর ব্যবস্থা) তুলনীয় বা সামান্য বেশি সুবিধাজনক।যদি এটি প্রায় ২০,৬২৫ ডলার ছাড়িয়ে যায়, তবে ২০.৩১৫% ফ্ল্যাট রেট সহ দেশীয় মুদ্রা বিনিময়বেশি সুবিধাজনক হয়ে ওঠে, এবং আপনার আয় বাড়ার সাথে সাথে এই পার্থক্য আরও বাড়ে (বিশেষ পুনর্গঠন আয়কর সহ বৈদেশিক মুদ্রা বিনিময় প্রায় ৫৬% পর্যন্ত হতে পারে)। এছাড়াও, দেশীয় মুদ্রা বিনিময় সুবিধাজনক কারণ লোকসান তিন বছর পর্যন্ত সামনে নিয়ে যাওয়া যায়।মূল লেখায় ব্রেক-ইভেন পয়েন্ট টেবিলটিদেখুন
আমি যদি উভয় পদ্ধতি ব্যবহার করি তাহলে আমার ট্যাক্স রিটার্নের কী হবে?
একটি একক ট্যাক্স রিটার্নে, বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংকে "বিবিধ আয় (সমন্বিত কর ব্যবস্থা)" হিসাবে এবং দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিংকে "ফিউচার ট্রেডিং সম্পর্কিত বিবিধ আয় ইত্যাদি (পৃথক কর ব্যবস্থা)" হিসাবে ঘোষণা করা হয়। যেহেতু লাভ এবং ক্ষতি একত্রিত করা যায় না, তাই একটিতে ক্ষতি হলেও অন্যটি থেকে প্রাপ্ত লাভের উপর কর ধার্য করা হবে। কোম্পানির কর্মচারীদের আয় প্রায় $১,২৫০-এর বেশি হলে ট্যাক্স রিটার্ন দাখিল করতে হয়।
কোন মুনাফার স্তরে পৌঁছালে আমাকে ট্যাক্স রিটার্ন দাখিল করতে হবে?
যেসব কর্মচারী শুধুমাত্র একটি উৎস থেকে বেতন পান, তাদের বেতন ব্যতীত মোট আয় বছরে প্রায় $১,২৫০-এর বেশি হলে আয়কর রিটার্ন দাখিল করতে হবে (IRS নং ১৯০০)। তবে, আয় প্রায় $১,২৫০-এর কম হলেও একটি পৃথক স্থানীয় কর রিটার্ন দাখিল করা আবশ্যক (প্রায় $১,২৫০-এর নিয়মটি শুধুমাত্র আয়করের ক্ষেত্রে প্রযোজ্য)। মৌলিক কর্তন এবং অন্যান্য কারণের জন্য পূর্ণকালীন কর্মী এবং স্ব-নিযুক্ত ব্যক্তিদের ক্ষেত্রে মানদণ্ড ভিন্ন হয়।
দেশীয় ফরেক্স ট্রেডিংয়ে জিরো-কাট (নো মার্জিন কল) সুবিধা কেন নেই?
এর কারণ হলো আইনের গঠন। আর্থিক উপকরণ ও বিনিময় আইনের ৩৯ নং ধারা গ্রাহকের ক্ষতির জন্য ক্ষতিপূরণ প্রদান নিষিদ্ধ করে, এবং মন্ত্রিপরিষদ দপ্তরের অধ্যাদেশের ১১৭ নং ধারা ব্রোকারদেরকে গ্রাহকদের কাছ থেকে মার্জিন ঘাটতির পরিমাণ জমা দেওয়ার জন্য বাধ্য করে। অন্য কথায়, দেশীয় ব্রোকারদের কাছে গ্রাহকদের মার্জিন কল থেকে অব্যাহতি দেওয়ার কোনো সুযোগ নেই। আরও বিস্তারিত জানতে, অনুগ্রহ করেবৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ে কোনো মার্জিন কল এবং শূন্য কর্তন সংক্রান্ত আমাদের নিবন্ধটি দেখুন, যেখানেপ্রাসঙ্গিক ধারাগুলো ব্যাখ্যা করা হয়েছে।
সারসংক্ষেপ | পার্থক্যের মূল বিষয় হলো "এটি জাপানি নিয়মকানুনের ভেতরে না বাইরে।"
এই নিবন্ধের মূল বিষয়গুলো
- বৈদেশিক এবং অভ্যন্তরীণ ফরেক্স ট্রেডিংয়ের মধ্যে মৌলিক পার্থক্যটি মূলত এই বিষয়টির উপর নির্ভর করে যে,এটি জাপানের ‘ফিনানসিয়াল ইন্সট্রুমেন্টস অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ অ্যাক্ট’-এর বিধি-বিধানের আওতায় পড়ে নাকি এর বাইরে। লিভারেজ, জিরো-কাট সুরক্ষা, আস্থা সুরক্ষা এবং করের ক্ষেত্রে পার্থক্যগুলো সবই এর উপর ভিত্তি করে তৈরি হয়।
- অভ্যন্তরীণ বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেন= ২৫ গুণ লিভারেজ, মার্জিন কল, বাধ্যতামূলক ট্রাস্ট প্রোটেকশন, ২০.৩১৫% ফ্ল্যাট রেট + ৩ বছরের লস ক্যারিফরওয়ার্ড।বৈদেশিক মুদ্রা লেনদেন= উচ্চ লিভারেজ, কোনো কমিশন নেই, সুরক্ষা ব্রোকারের উপর নির্ভরশীল, ব্যাপক কর ব্যবস্থা, কোনো লস ক্যারিফরওয়ার্ড নেই।
- করের বোঝাবিপরীত হয়ে যায়, এবং প্রায় ২০,৬২৫ ডলার করযোগ্য আয়ে অভ্যন্তরীণ ফরেক্স ট্রেডিং আরও সুবিধাজনক হয়ে ওঠে। বৈদেশিক এবং অভ্যন্তরীণ ট্রেডের মধ্যে লোকসান সমন্বয় করা সম্ভব নয়।
- দুটির মধ্যে কোনটি বেছে নেওয়া হবে তাচারটি প্রশ্নের: তহবিল, সুবিধা, কর এবং স্ব-ব্যবস্থাপনা। উভয়কে একত্রে ব্যবহার করা বা তাদের মধ্যে ভূমিকা ভাগ করে দেওয়াও একটি বিকল্প (তবে, লাভ ও ক্ষতি একত্রিত করা যাবে না)।
- ২০২৬ সালে, সংশোধিত পেমেন্ট সার্ভিসেস অ্যাক্ট বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ের জন্য জমা ও উত্তোলনের পরিবেশে পরিবর্তন আনবে। আপনি যদি বৈদেশিক ফরেক্স ব্যবহার করতে চান, তবে সতর্কতার সাথে একজন ব্রোকার নির্বাচন করা এবং জমা ও উত্তোলনের চ্যানেলগুলো সুরক্ষিত করা অপরিহার্য।
বৈদেশিক ফরেক্স এবং দেশীয় ফরেক্সের মধ্যে একটি অন্যটির চেয়ে শ্রেষ্ঠ, এমন কোনো বিষয় নেই; এগুলো কেবল ভিন্ন ঝুঁকি বণ্টনের দুটি বিকল্প মাত্র। আপনি যদি বৈদেশিক ফরেক্স চেষ্টা করতে চান, তবে মূল নিয়মটি হলো "কেবলমাত্র সেই পরিমাণ অর্থ দিয়ে ট্রেড করুন যা আপনি হারাতে পারেন এবং একজন বিশ্বস্ত ব্রোকারের সাথে।" ব্রোকার নির্বাচন করার সময়,বৈদেশিক ফরেক্স ব্রোকারদের নিরাপত্তা র্যাঙ্কিং, মূল্যায়ন মানদণ্ডএবংসুনামসম্পন্ন প্রস্তাবিত বৈদেশিক ফরেক্স ব্রোকারদের র্যাঙ্কিংদেখুন
বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিংয়ের মূল আকর্ষণ হলো এর লিভারেজ। জাপানে সর্বোচ্চ লিভারেজ ২৫x হলেও, বৈদেশিক ফরেক্স ব্রোকাররা ব্রোকারভেদে ৫০০x থেকে ৫০০০x পর্যন্ত লিভারেজ দিয়ে থাকে, যা মূলধনের কার্যকর বৃদ্ধিতে সহায়তা করে।
অন্যদিকে, এর মানে এও যে, যদি অর্থ ব্যবস্থাপনা সঠিকভাবে করা না হয়, তবে ক্ষতির পরিমাণ অনেক বেশি হতে পারে। যদিও এতে জিরো-কাট ফাংশন রয়েছে, তবুও মনে রাখতে হবে যে সময় নির্ধারণে ভুল হলে ক্ষতির পরিমাণ আরও বেড়ে যেতে পারে। যারা নিজেদের অর্থ কার্যকরভাবে পরিচালনা করতে পারেন, তাদের জন্য বৈদেশিক ফরেক্স ট্রেডিং একটি ভালো বিকল্প হতে পারে।
＼ আপনি যদি বিদেশে ফরেক্স ট্রেডিং করার কথা ভেবে থাকেন, তাহলে ক্যাশব্যাক অফারগুলো একই ট্রেডের ক্ষেত্রেও প্রকৃত খরচ বদলে দিতে পারে! ／
